- 客观案例题假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4月1日对应的无套利区间为()。
- A 、["1391.3,1433.2"]
扫码下载亿题库
精准题库快速提分
参考答案
【正确答案:C】
4月1日至6月30日为3个月,股指期货理论价格=S(t)[1+(r-d)·(t-t)/365]=1400×[1+(5%-1.5%)×3/12]=1412.25点,
期货合约买卖双边手续费和市场冲击成本为=0.2+0.2=0.4 点;股票买卖双边手续费和市场冲击成本=1400×(0.6%+0.6%)=16.8 点;借贷利率差成本=1400×0.5%×3/12=1.75 点;
交易总成本=16.8+0.4+1.75=18.95 点;
无套利区间为:[1412.25-18.95,1412.25+18.95],即[1393.3,1431.2]。
您可能感兴趣的试题
- 1 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6月1日及6月30日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440 点,则4月1日、5月1日、6月1日及6月30日的期货理论价格分别为()。
- A 、1412.25 1428.28 1469.27 1440
- B 、1412.25 1425.28 1460.27 1440
- C 、1422.25 1428.28 1460.27 1440.25
- D 、1422.25 142528 1469.27 1440.25
- 2 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 3 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 4 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 5 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 6 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 7 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 8 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4月1日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 9 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4月1日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
- 10 【客观案例题】假设r=5%,d=1.5%,6 月30 日为6 月期货合约的交割日,4 月1日、5月1 日、6 月1日及6月30 日的现货价格分别为1400、1420、1465 及1440点,借贷利率差△r=0.5%,期货合约买卖双边手续费及市场冲击成本分别为0.2 个指数点,股票买卖双边手续费及市场冲击成本分别为成交金额的0.6%,则4 月1 日对应的无套利区间为()。
- A 、[1391.3,1433.2]
- B 、[1392.3,1432.2]
- C 、[1393.3,1431.2]
- D 、[1394.3,1430.2]
热门试题换一换
- 红星期货公司要申请期货从业投资咨询业务资格,中国证监会自受理申请之日起()内,作出批准或者不予批准的决定。
- 期货交易所的所得收益按照国家有关规定管理和使用,但应当首先用于( )。
- 申请期货公司董事长、监事会主席、高级管理人员任职资格的,学历可以放宽至大学专科的人员包括( )。
- 则3月大豆到岸完税价是()元/吨。(到岸完税价(元/吨)=到岸价格×1.13(增值税13%)×1.03(进口关税3%)×美元兑人民币汇率+港杂费)
- 从事境外工程总承包的中国企业在投标欧洲某个电网建设工程后,在未确定是否中标之前,最适合利用()来管理汇率风险。
- 证券公司应当及时将客户开户资料提交期货公司,期货公司应当复核后与客户签订期货经纪合同,办理开户手续。()
- 期货公司在成立后无正当理由超过()个月未开始营业,国务院期货监督管理机构应当依法办理期货业务许可证注销手续。
- 常用的汇率标价方法包括( )。
- 下图为看跌期权空头到期日损益结构图。()
- 股指期货交易特点包括()。
亿题库—让考试变得更简单
已有600万用户下载