参考答案

【正确答案：B】

国债基差=国债现货价格-国债期货价格×转换因子。初始基差=101.12-95.37×1.03=2.8889元；平仓时基差=103.35-96.27×1.03=4.1919元；
持有期损益=持有期间的票息收益-资金成本=（4%-2%)×100×70/365=0.3836元；  （12月28日到次年3月8日，共70天）
基差多头交易损益=4.1919-2.8889+0.3836=1.6866元。