2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、关于会计政策变更的追溯调整法和未来适用法，下列说法中正确的有（）。I.在未来适用法下，不需要计算会计政策变更产生的累积影响数，也无须重编以前年度的财务报表II.未来适用法一定不会影响变更当期期初的留存收益III.在追溯调整法下，会计政策变更不需要调整以前年度的财务报表项目IV.未来适用法是指将变更后的会计政策应用于变更日及以后发生的交易或者事项，或者在会计估计变更当期和未来期间确认会计估计变更影响数的方法 V.追溯调整法是指对某项交易或事项变更会计政策，视同该项交易或事项初次发生时即采用变更后的会计政策，并以此对财务报表相关项目进行调整的方法【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、III、V

C.I、II、IV、V

D.II、III、IV、V

正确答案:C

答案解析:在追溯调整法下，对于比较财务报表期间的会计政策变更，应调整各期间净损益各项目和财务报表其他相关项目，视同该政策在比较财务报表期间上一直采用。

2、证券市场诚信建设的指导思想，包括以（）为基本出发点，以（）为基础，以（）为保障。【选择题】

A.道德；保护投资者的合法权益；法制

B.法制；保护投资者的合法权益；道德

C.保护投资者的合法权益；道德；法制

D.保护投资者的合法权益；法制；道德

正确答案:C

答案解析:证券市场诚信建设的指导思想，包括以保护投资者的合法权益为基本出发点，以道德为基础，以法制为保障，切实保护各类市场主体的诚信利益。

3、下列关于发行企业债券必备条件的说法，错误的是（       ）。【选择题】

A.净资产不低于1亿元人民币

B.所筹资金用途符合国家产业政策

C.企业经济效益良好，发行前连续3年盈利

D.企业发行企业债券的总面值不得大于该企业的自有资产净值

正确答案:A

答案解析:A项，根据《证券法》第十六条和2008年1月4日发布的《国家发展改革委关于推进企业债券市场发展、简化发行核准程序有关事项的通知》（发改财金【2008】7号）规定，公开发行企业债券必须符合的条件之一是：股份有限公司的净资产额不低于人民币3000万元，有限责任公司和其他类型企业的净资产额不低于人民币6000万元。

4、某内地个人投资者于2022年6月通过沪港通投资在香港联交所上市的H股股票取得股票转让差价所得和股息、红利所得。下列有关对该投资者股票投资所得计征个人所得税的表述中，正确的是（）。【单选题】

A.股票转让差价所得按照10%的税率征收个人所得税

B.股息红利所得由H股公司按照10%的税率代扣代缴个人所得税

C.取得的股息红利由中国证券登记结算有限责任公司按照20%的税率代扣代缴个人所得税

D.股票转让差价所得免予征收个人所得税

正确答案:D

答案解析:股票转让差价暂免征收个人所得税。内地个人投资者通过沪港通投资香港联交所上市H股取得的股息红利，H股公司向中国证券登记结算公司提出申请，中国结算向H股公司提供内地个人投资者名册，H股公司按照20%的税率代扣个人所得税。

5、甲公司以一项厂房交换乙公司的一台设备、一项对丙公司股权投资及一批存货。甲公司换出厂房的账面原值为3600万元，累计折旧为600万元，未计提减值准备，公允价值为4000万元。乙公司换出设备账面原值1200万元，累计折旧为200万元，计提减值准备100万元，公允价值无法可靠计量;换出对丙公司股权投资账面价值为860万元，公允价值为1480万元，换出存货账面价值为1600万元，公允价值同样无法可靠取得。假定该交易具有商业实质，不考虑其他因素，则甲公司换入的固定资产的入账价值为（）万元。【单选题】

A.900

B.907.2

C.1071.43

D.1130.4

正确答案:B

答案解析:乙公司换出设备账面价值= 1200 - 200- 100=900 (万元)，甲公司换入固定资产的入账价值= (4000- 1480) *900/ (900+ 1600). =907.2 (万元)。

6、要约收购上市公司时，收购人可以以下列哪些方式支付收购价款（）。【多选题】

A.未在证券交易所上市交易的证券

B.上市交易时间尚有20天的债券

C.经有证券从业资格的评估师事务所评估的土地使用权

D.上市公司发行新股

正确答案:A、D

答案解析:选项AD正确：《上市公式司收购管理办法》第三十六条第一款规定，收购人可以采用现金、证券、现金与证券相结合等合法方式支付收购上市公司的价款。收购人以证券支付收购价款的，应当提供该证券的发行人最近3 年经审计的财务会计报告、证券估值报告，并配合被收购公司聘请的独立财务顾问的尽职调查工作。收购人以在证券交易所上市的债券支付收购价款的，该债券的可上市交易时间应当不少于一个月。收购人以未在证券交易所上市交易的证券支付收购价款的，必须同时提供现金方式供被收购公司的股东选择，并详细披露相关证券的保管、送达被收购公司股东的方式和程序安排。收购人以在证券交易所上市的债券支付收购价款的，该债券的可上市交易时间应当不少于1个月；（B项错误）不管是全面要约还是部分要约，都是向全体股东发出的，如以土地使用权支付收购价款，势必存在将一块完整的土地划分为若干小块土地的局面，不符合物权法上物尽其用的原则，且交易成本太高，因而土地使用权不能作为对价支付收购上市公司的价款。（C项错误）

7、在创业板上市公司首次公开发行股票需满足的基本条件包括（）。I.发行人是依法设立且持续经营3年以上的股份有限公司II.最近2年连续盈利，最近2年净利润累计不少于1000万元，或者最近1年盈利，最近1年营业收入不少于5000万元，最近2年营业收入增长率均不低于30% III.最近3个会计年度内公司主营业务未发生变化IV.最近1期末净资产不少于2000万元，且不存在未弥补亏损V.发行后股本总额不少于3000万元【组合型选择题】

A.I、II、III

B.I、IV、V

C.II、III、V

D.III、IV、V

正确答案:B

答案解析:《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》第十一条规定，发行人申请首次公开发行股票应当符合下列条件： （一）发行人是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算， （二）最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，或者最近一年盈利，最近一年营业收入不少于五千万元。净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据， （三）最近一期末净资产不少于二千万元，且不存在未弥补亏损， （四）发行后股本总额不少于三千万元。II项，在创业板上市的公司首次公开发行股票需满足的基本条件并无“最近2年营业收入增长率均不低于30%”的要求。

8、根据对行业的分析，能够反映当前汽车制造业市场及行业特征的有（          ）。Ⅰ.完全垄断型市场 Ⅱ.完全竞争型市场 Ⅲ.寡头垄断型市场 Ⅳ.成熟期行业 Ⅴ.衰退期行业【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:目前汽车制造业已被少数资本雄厚、技术先进的大厂商控制，各厂商分别占有自己的市场份额，整个市场的生产布局和份额在相当长的时期内处于稳定状态，且这些企业规模大、产品普及程度高。整体来看，汽车制造业生产能力接近饱和、买方市场出现，在一国国民经济中占据了支柱产业。从以上特征判断，汽车制造市场属于寡头垄断市场，汽车制造业属于成熟期行业。

9、保荐机构和保荐代表人的注册登记事项发生变化的，保荐机构应当自变化之日起（）个工作日内向中国证监会书面报告。【选择题】

A.5

B.7

C.9

D.10

E.15

正确答案:A

答案解析:《证券发行上市保荐业务管理办法》第二十条规定，保荐机构、保荐代表人注册登记事项发生变化的，保荐机构应当自变化之日起5个工作日内向中国证监会书面报告，由中国证监会予以变更登记。

10、下列有关固定资产会计处理的表述中，正确的有（）。【多选题】

A.固定资产盘亏产生的损失计入管理费用

B.一般纳税企业购入的生产设备支付的增值税不计入固定资产成本

C.债务重组中取得的固定资产按其公允价值及相关税费之和入账

D.计提减值准备后的固定资产以扣除减值准备后的账面价值为基础计提折旧

正确答案:B、C、D

答案解析:选项BCD正确：固定资产盘亏产生的损失应计入营业外支出；（选项A错误）对于增值税一般纳税人，企业购入的生产经营用固定资产所支付的增值税在符合税收法规规定情况下，应从销项税额中扣除（即进项税额可以抵扣），不再计入固定资产成本；（选项B正确）对于一般纳税企业来讲，相关税费是不包括增值税的；（选项C正确）已计提减值准备的固定资产再计提折旧时，应当按照该项固定资产的账面价值(即固定资产原价减去累计折旧和已计提的减值准备，下同)，以及尚可使用年限重新计算确定折旧率和折旧额；按规定计提固定资产减值准备而调整固定资产折旧率和折旧额时，对未计提固定资产减值准备前已计提的累计折旧不作调整。（选项D正确）