2021年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、发行人进行清算时，混合资本债券本金和利息的清偿顺序为（）。【选择题】

A.债权债务、股本资本、混合资本债券

B.混合资本债券、债权债务、股本资本

C.债权债务、混合资本债券、股本资本

D.股本资本、债权债务、混合资本债券

E.股本资本、混合资本债券、债权债务

正确答案:C

答案解析:选项C正确：当发行人清算时，混合资本债券本金和利息的清偿顺序列于一般债务和次级债务之后、先于股权资本。

2、通过证券交易所的证券交易，投资者持有或者通过协议、其他安排与他人共同持有一个上市公司已发行的股份达到（）时，继续进行收购的，应当依法向该上市公司的所有股东发出收购上市公司全部或者部分股份的要约。【选择题】

A.15%

B.20%

C.25%

D.30%

E.50%

正确答案:D

答案解析:选项D正确：根据最新《证券法》（2020年3月1日施行）第六十五条，通过证券交易所的证券交易，投资者持有或者通过协议、其他安排与他人共同持有一个上市公司已发行的有表决权股份达到百分之三十时，继续进行收购的，应当依法向该上市公司所有股东发出收购上市公司全部或者部分股份的要约。 收购上市公司部分股份的要约应当约定，被收购公司股东承诺出售的股份数额超过预定收购的股份数额的，收购人按比例进行收购。 

3、受让上市公司国有股和法人股的外商，应当具备以下（）条件。Ⅰ.其主营业务的科技水平在同行业平均水平之上Ⅱ.具有较好的财务状况和信誉Ⅲ.具有改善上市公司治理结构和促进上市公司持续发展的能力Ⅳ.有较强的资金实力，净资产不低于2亿元，资产负债率不高于70%Ⅴ.具有较强的经营管理能力【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅴ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:选项D正确：根据《关于向外商转让上市公司国有股和法人股有关问题的通知》第三条，受让上市公司国有股和法人股的外商，应当具备以下条件：（1）有较强的经营管理能力和资金实力；（Ⅴ正确）（2）较好的财务状况和信誉；（Ⅱ正确）（3）具有改善上市公司治理结构和促进上市公司持续发展的能力。（Ⅲ正确）

4、A公司是一家生产汽车的上市公司，B公司是一家生产汽车轮胎的上市公司，A公司占有B公司30%的股份。2011年8月，A公司同B公司签订了一份买卖合同，合同中约定A公司从B公司购买一批轮胎，该交易金额将占B公司最近1期经审计净资产绝对值的2%左右。根据规定，当A、B两公司金额在（   ）万元以上时，双方应当将该关联交易及时披露。【选择题】

A.30

B.300

C.500

D.1000

E.100

正确答案:B

答案解析:根据《深圳证券交易所股票上市规则》(2014年修订）第10. 2.4条，上市公司与关联法人发生的交易金额在300万元人民币以上，且占上市公司最近1期经审计净资产绝对值0.5%以上的关联交易，应当及时披露。

5、甲、乙两股份有限公司拟合并为一家企业，下列程序正确的有（）。Ⅰ.股东大会拟订合并方案 Ⅱ.董事会依照章程的规定作出决议并公告Ⅲ.各方当事人签订合并合同Ⅳ.处理债权、债务等各项合并事宜Ⅴ.办理解散登记或者变更登记【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅴ

C.Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：股份有限公司的合并应当依照以下程序进行：（1）董事会拟订合并方案；（2）股东大会依照章程的规定作出决议并公告；（3）各方当事人签订合并合同；（Ⅲ正确）（4）处理债权、债务等各项合并事宜；（Ⅳ正确）（5）办理解散登记或者变更登记。（Ⅴ正确）

6、下列上市公司与关联人达成的关联交易中，上市公司不能向深圳证券交易所申请豁免按照关于关联交易的规定履行相关义务的是（   ）。 【选择题】

A.上市公司因新产品研发必须使用关联人的技术导致的与关联人的关联交易

B.一方以现金方式认购另一方公开发行的股票、公司债券或者企业债券、可转换公司债券或者其他衍生品种

C.一方作为承销团成员承销另一方公开发行的股票、公司债券或者企业债券、可转换公司债券或者其他衍生品种

D.一方依据另一方股东大会决议领取股息、红利或者报酬

正确答案:A

答案解析:根据《深圳证券交易所创业板上市规则》第10. 2. 15条，上市公司因公开招标、公开拍卖等行为导致上市公司与关联人的关联交易时，公司可以向本所申请豁免按照关于关联交易的规定履行相关义务。第10.2. 16条规定，上市公司与关联人达成下列关联交易时，可以免予按照关于关联交易的规定履行相关义务：①一方以现金方式认购另一方公开发行的股票、公司债券或者企业债券、可转换公司债券或者其他衍生品种，②一方作为承销团成员承销另一方公开发行的股票、公司债券或者企业债券、可转换公司债券或者其他衍生品种，③一方依据另一方股东大会决议领取股息、红利或者报酬，④本所认定的其他情况。

7、上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份发生变动的，应当自该事实发生之日起（）个交易日内，向上市公司报告并由上市公司在证券交易所网站进行公告。【选择题】

A.1

B.2

C.3

D.5

正确答案:B

答案解析:《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则》要求，上市公司董事、监事、高级管理人员在所持本公司股票发生变动时，应当在2个交易日内向上市公司报告并由上市公司在交易所网站进行公告。

8、假定EVt：表示金融期权在t时点的内在价值，x表示金融期权合约的协定价格，St表示金融期权标的物在t时点的市场价格，m表示金融期权合约的交易单位，那么关于金融期权内在价值估计的正确结论有（ ）。I.每一看涨期权在t时点的内在价值可表示为：II.每一看涨期权在t时点的内在价值可表示为：III.每一看跌期权在t时点的内在价值可表示为：IV.每一看跌期权在t时点的内在价值可表示为：V.每一看跌期权在t时点的内在价值可表示为：【组合型选择题】

A.I、III

B.II、IV

C.III、V

D.I、IV

正确答案:D

答案解析:每一看涨期权在t时点的内在价值可表示为：每一看跌期权在t时点的内在价值可表示为：

9、关于政府补助的计量，下列说法中正确的有（）。Ⅰ.政府补助为非货币性资产的，应当按照公允价值计量Ⅱ. 政府补助为货币性资产的，通常按照实际收到的金额计量Ⅲ.政府补助为非货币性资产的，公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量Ⅳ.企业取得的各种政府补助为货币性资产的，如通过银行转账等方式拨付的补助，通常按照实际收到的金额计量Ⅴ.存在确凿证据表明该项补助是按照固定的定额标准拨付的，如按照实际销量或储备量与单位补贴定额计算的补助等，可以按照应收的金额计量【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、 Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：政府补助为非货币性资产的，应当按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。政府补助为货币性资产的，通常按照实际收到的金额计量。只有存在确凿证据表明该项补助是按照固定的金额标准拨付的，才可以在这项补助成为应收款时予以确认并按照应收的金额计量。

10、应当由股东大会审议的交易有哪些（）。【选择题】

A.上交所上市公司交易成交金额占净资产50%以上且超过3000万

B.创业板上市公司交易标的营业收入占上市公司营业收入50%以上且超过3000万

C.中小板上市公司交易产生的利润占上市公司净利润10%且超过100万

D.创业板上市公司交易产生的利润总额占上市公司总利润50%且超过500万

E.中小板上市公司交易产生的利润占上市公司净利润30%且超过300万

正确答案:B

答案解析:选项B正确：非关联交易：相关指标相对值≥10%，披露；≥50%，提交股东大会审议。主板10%对应1000万或100万，50%对应5000万或500万；创业板10%对应500万或100万，50%对应3000万或300万。