2021年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、下列关于持续督导说法正确的是（）。Ⅰ.持续督导工作结束后，保荐机构应当在发行人公告年度报告之日起的 10 个工作日内向中国证监会、证券交易所报送保荐总结报告书Ⅱ.主板上市公司发行新股、可转换公司债券的，持续督导的期间为股票或者可转换公司债券上市当年剩余时间及其后一个完整会计年度Ⅲ.首次公开发行股票并在创业板、科创板上市的，持续督导的 期间为证券上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度Ⅳ.首次公开发行股票并在创业板上市的，持续督导期内保荐机构应当自发行人披露年度报告、中期报告之日起 10 个工作日内在 符合条件的媒体披露跟踪报告【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ

E.Ⅱ、Ⅳ

正确答案:A

答案解析:选项A正确：《证券上市发行保荐业务管理办法》（2020）第29条规定：首次公开发行股票并在主板上市的，持续督导的期间为证券上市当年剩余时间及其后 2 个完整会计年度；主板上市公司发行新股、可转换公司债券的，持续督导的期间为证券上市当年剩余时间及其后 1 个完整会计年度。 首次公开发行股票并在创业板、科创板上市的，持续督导的 期间为证券上市当年剩余时间及其后 3 个完整会计年度；创业板、 科创板上市公司发行新股、可转换公司债券的，持续督导的期间 为证券上市当年剩余时间及其后 2 个完整会计年度。 首次公开发行股票并在创业板上市的，持续督导期内保荐机构应当自发行人披露年度报告、中期报告之日起 15 个工作日内在 符合条件的媒体披露跟踪报告，对本办法第二十八条所涉及的事 项，进行分析并发表独立意见。发行人临时报告披露的信息涉及 募集资金、关联交易、委托理财、为他人提供担保等重大事项的，保荐机构应当自临时报告披露之日起 10 个工作日内进行分析并在 符合条件的媒体发表独立意见。 持续督导的期间自证券上市之日起计算。同上51条，持续督导工作结束后，保荐机构应当在发行人公告年度报告之日起的 10 个工作日内向中国证监会、证券交易所 报送保荐总结报告书。

2、传统的杜邦财务分析体系并不尽如人意，其局限性有（）。I.没有均衡分摊所得税给经营利润和利息费用II.没有区分经营活动损益和金融活动损益III.没有区分金融负债与经营负债IV.计算总资产净利率的“总资产”与“净利润”不匹配V.没有在每一个层次上进行财务比率的比较和分解【组合型选择题】

A.I、II、III

B.I、III、V

C.II、III、IV

D.II、IV、V

正确答案:C

答案解析:传统杜邦财务分析体系的局限性表现在：①计算总资产净利率的“总资产”与“净利润”不匹配，②没有区分经营活动损益和金融活动损益，③ 没有区分金融负债与经营负债。

3、某上市公司2009年度财务会计报告批准报出日为2010年4月20日。公司在2010年1月1日至4月20日发生的下列事项中，属于资产负债表日后调整事项的是 (）。【选择题】

A.2010年1月5日，因自然灾害导致公司资产发生重大损失

B.2009年销售的商品1000万元，因产品质量问题，客户于2010年3月7日退货

C.公司2010年2月因经营不善，亏损5000万元

D.2010年4月1日，公司发行5000万元债券

正确答案:B

答案解析:调整事项的特点是：①在资产负债表日或以前已经存在，在资产负债表日后得以证实的事项，②对按资产负债表存在状况编制的会计报表产生重大影响的事项。ACD三项属于资产负债表日后事项中的非调整事项。

4、下列交易或事项中，影响股份有限公司利润表中营业利润金额的有（    ）。Ⅰ.计提存货跌价准备Ⅱ.出售原材料并结转成本Ⅲ.按产品销售数量支付专利技术转让费Ⅳ.清理管理用固定资产发生的净损失【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:A

答案解析:选项Ⅰ计入资产减值损失，选项Ⅱ收入和成本分别通过其他业务收入和其他业务成本核算，选项Ⅲ通过销售费用核算，此三项都会影响营业利润；选项Ⅳ计入营业外支出科目，不影响营业利润。

5、下列项目，属于内部控制要素的有（）。I.控制环境II.控制活动III.信息系统与沟通IV.风险评估过程V.对控制的监督【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、III、V

C.I、III、IV、V

D.I、II、III、IV、V

正确答案:D

答案解析:内部控制是被审计单位为了合理保证财务报告的可靠性、经营的效率和效果以及对法律法规的遵守，由治理层、管理层和其他人员设计和执行的政策和程序。内部控制包括下列要素：①控制环境；②风险评估过程；③信息系统与沟通；④控制活动；⑤对控制的监督。

6、某分析师当前预测，某公司2年内不会发放股息，第3年会发放每股0.2元股息，随后按10%的增长率每年发放股息，预计必要收益率为11%。因此该分析师断定（      ）。 Ⅰ.该公司股票当前的合理价格应介于19. 80元至20.10元之间 Ⅱ.该公司股票当前的合理价格应介于16. 00元至16. 50元之间 Ⅲ.该公司股票当前的合理价格应小于16. 00元 Ⅳ.应当使用现金流贴现模型的不变增长模型来估计该公司股票当前的合理价格 Ⅴ.应当使用现金流贴现模型的两阶段增长模型来估计该公司股票当前的合理价格【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅴ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ

正确答案:B

答案解析:该股票当前的内在价值为：

7、发审委委员有下列（）情形的，中国证监会应当予以解聘。Ⅰ.违反法律、行政法规、规章和发行审核工作纪律的Ⅱ.未按照中国证监会的有关规定勤勉尽职的Ⅲ.5次以上无故不出席发审委会议的Ⅳ.本人提出辞职申请的Ⅴ.经中国证监会考核认为不适合担任发审委委员 【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：《发行审核委员会办法》第十条规定，发审委委员有下列情形之一的，中国证监会应当予以解聘：（1）违反法律、行政法规、规章和发行审核工作纪律的；（Ⅰ正确）（2）未按照中国证监会的有关规定勤勉尽职的；（Ⅱ正确）（3）本人提出辞职申请的；（Ⅳ正确）（4）2次以上无故不出席发审委会议的；（Ⅲ错误）（5）经中国证监会考核认为不适合担任发审委委员的其他情形。（Ⅴ正确）发审委委员的解聘不受任期是否届满的限制。发审委委员解聘后，中国证监会应及时选聘新的发审委委员。发审委委员因违法违规被解聘的，取消其所在单位5 年内再次推荐发审委委员的资格，发审委委员为国家机关、事业单位工作人员的，通报其所在单位，由其所在单位作出相应处分。 

8、以下属于流动资产或流动负债的（）。Ⅰ.一年内到期的长期借款，企业不能自主地将清偿义务展期Ⅱ.预计在1年内出售的可供出售金融资产Ⅲ.因违约被银行要求即刻偿还的长期借款Ⅳ.1年内到期的持有至到期投资【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案:A

答案解析:选项Ⅱ，流动资产（Current Assets）是指企业可以在一年或者超过一年的一个营业周期内变现或者运用的资产，是企业资产中必不可少的组成部分。流动资产的内容包括货币资金、短期投资、应收票据、应收账款和存货等选项Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ，短期负债也叫流动负债是指将在1年（含1年）或者超过1年的一个营业周期内偿还的债务，包括短期借款、应付票据、应付账款、预收账款、应付工资、应付福利费、应付股利、应交税金、其它暂收应付款项、预提费用和一年内到期的长期借款等。

9、上市公司内核小组通常是保持稳定性和独立性的专业人士组成，以下不可以成为内核小组的成员的是（）。【选择题】

A.投资银行部门的人员

B.公司财务的专业人员

C.公司主管投资银行业务的负责人

D.律师事务所的专业人员

E.公司董事

正确答案:E

答案解析:选项E符合题意：上市公司内核小组通常由8-15名专业人士组成，这些人员要保持稳定性和独立性；公司主管投资银行业务的负责人及投资银行部门的负责人通常为内核小组的成员。此外，内核小组成员中应有熟悉法律、财务的专业人员。

10、公司有（）原因的，可以解散。Ⅰ.股东大会决议解散 Ⅱ.因公司合并或者分立需要解散Ⅲ.依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销Ⅳ.公司章程规定的营业期限届满Ⅴ.公司章程规定的解散事由出现【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:D

答案解析:选项D正确：根据《公司法》第一百八十条规定，公司因下列原因解散：（1）公司章程规定的营业期限届满或者公司章程规定的其他解散事由出现；（Ⅳ、Ⅴ正确）（2）股东会或者股东大会决议解散；（Ⅰ正确）（3）因公司合并或者分立需要解散；（Ⅱ正确）（4）依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销；（Ⅲ正确）（5）人民法院依照本法第一百八十二条的规定予以解散。第一百八十二条公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权百分之十以上的股东，可以请求人民法院解散公司。