- 单选题 下列关于可转换债券筹资的说法中,错误的是( )。
- A 、可转换债券向投资者提供了进行债权投资或股权投资的选择权
- B 、设置赎回条款可以促使债券持有人转换股份
- C 、与直接发行股票相比,发行可转换债券可以降低对每股收益的稀释
- D 、发行可转换债券,其他债权人会极力反对,受其他债务的限制性约束也较多

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【正确答案:D】
发行可转换债券,由于日后会有相当一部分投资者将其持有转换债券转换成普通股,发行可转换债券不会太多地增加公司的偿债压力,所以其他债权人对此的反对较小,受其他债务的限制性约束也较少。

- 1 【多选题】关于可转换债券的说法中,正确的有( )。
- A 、可转换债券具有债权和股权双重性质
- B 、可转换债券的票面利率一般低于普通债券的票面利率
- C 、强制性转换条款,是债券投资者为了保证将可转换债券顺利地转换成普通股而要求设置的
- D 、赎回条款的赎回价格一般高于可转换债券的面值
- 2 【多选题】下列关于可转换公司债券的说法或做法中,正确的有()。
- A 、企业发行的可转换公司债券,应当在初始确认时将其包含的负债成份和权益成份进行分拆,将负债成份确认为应付债券,将权益成份确认为资本公积
- B 、可转换公司债券在进行分拆时,应当对负债成份的未来现金流量进行折现确定负债成份的初始确认金额
- C 、发行可转换公司债券发生的交易费用,应当直接计入当期损益
- D 、发行可转换公司债券发生的交易费用,应当在负债成份和权益成份之间按照各自的相对公允价值比例进行分摊
- 3 【单选题】下列关于可转换债券的说法中,不正确的是()。
- A 、可转换债券兼顾股权性资金特征和债务性资金特征
- B 、可转换债券的标的股票只能是发行公司自己的普通股票
- C 、可转换债券的票面利率一般低于普通债券的票面利率,甚至低于同期银行存款利率
- D 、可转换债券的回售条款可以保护投资者的利益
- 4 【多选题】可转换债券筹资的优点有( )。
- A 、可节约利息支出
- B 、筹资效率高
- C 、增强筹资灵活性
- D 、股价大幅度上扬时,可增加筹资数量
- 5 【单选题】下列关于可转换债券的说法中,不正确的是( )。
- A 、标的股票为发行公司本身的股票
- B 、票面利率一般低于普通债券的票面利率
- C 、存在不转换的财务压力
- D 、存在股价上扬风险
- 6 【单选题】下列关于可转换债券的说法,不正确的是( )。
- A 、可转换债券兼顾股权性资金特征和债权性资金特征
- B 、可转换债券的标的股票是发行公司自己的普通股票
- C 、可转换债券的票面利率一般低于普通债券的票面利率,甚至低于同期银行存款利率
- D 、可转换债券的回售条款可以保护投资者的利益
- 7 【单选题】 下列关于可转换债券筹资的说法中,错误的是( )。
- A 、可转换债券向投资者提供了进行债权投资或股权投资的选择权
- B 、设置赎回条款可以促使债券持有人转换股份
- C 、与直接发行股票相比,发行可转换债券可以降低对每股收益的稀释
- D 、发行可转换债券,其他债权人会极力反对,受其他债务的限制性约束也较多
- 8 【单选题】下列关于债券筹资特点的说法中,不正确的是()。
- A 、与银行借款相比,发行公司债券募集资金的使用限制条件多
- B 、在预计市场利率持续上升的金融市场环境下,能够锁定资本成本
- C 、相对于银行借款来说,资本成本较高
- D 、一次筹资数额大
- 9 【多选题】下列关于可转换债券筹资特点的表述中,不正确的有()。
- A 、筹资效率低
- B 、存在一定的财务压力
- C 、资本成本较高
- D 、筹资灵活
- 10 【多选题】下列关于可转换债券基本要素的说法中,错误的有()。
- A 、标的股票既可以是发行公司自己的股票,也可以是其他公司的股票
- B 、票面利率一般会低于普通债券,高于同期银行存款利率
- C 、回售条款会提高投资者的持券风险
- D 、赎回条款最主要的功能是强制债券持有者积极行使转股权
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