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首页 期货从业资格考试 题库 正文
  • 多选题 若收益率曲线向上倾斜,当其向下平移时,投资者可选择的套利策略有()。
  • A 、买入10年期国债期货,卖出5年期国债期货
  • B 、买入5年期国债期货,卖出2年期国债期货
  • C 、卖出10年期国债期货,买入5年期国债期货
  • D 、卖出10年期国债期货,买入2年期国债期货

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参考答案

【正确答案:A,B】

当收益率曲线向下平移时,国债期货整体收益率下降,国债期货价格上升。由于长期国债期货的久期大于短期国债期货,则长期国债期货的价格上涨幅度高于短期国债期货。因此投资者可以买入较长期国债期货,卖出较短期国债期货。选项AB正确。

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