2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、甲公司本次发行价格可以为（）。【不定项】

A.15元/股

B.16元/股

C.19元/股

D.20元/股

正确答案:B、C、D

答案解析:向特定对象发行股票的价格应不低于定价基准日前20个交易日股票均价的80%，董事会尚未确定全部发行对象的，定价基准日应当仅为发行期首日。因此，发行价格20x80%=16 (元股)。

2、下列哪一项不属于影响债券投资价值的外部因素？（     ）【选择题】

A.基础利率

B.市场利率

C.票面利率

D.市场汇率

正确答案:C

答案解析:影响债券投资价值的内部因素有：债券的期限、债券的票面利率、债券的提前赎回条款、债券的税收待遇、债券的流动性和债券的信用级别；影响债券投资价值的外部因素有基础利率、市场利率、通货膨胀水平以及外汇汇率风险等。

3、2016年1月8日甲公司向乙公司出售了一项专利，甲公司开出的增值税专用发票上注明的价款为20万元，增值税税额为2. 6万元，款项已经收到，该专利在甲公司账面金额为 21万元，累计摊销金额为5万元，已计提减值准备1万元，不考虑其他因素，甲公司出售该专利权计入营业外收入的金额为（）万元。【单选题】

A.0

B.5

C.3.6

D.5.6

正确答案:B

答案解析:本次无形资产销售额20万元，账面价值为15万元（21-5-1），应计入营业外收入的金额 为5万元（20-15）。会计分录如下： 借：银行存款                                       226000       无形资产减值准备                           10 000       累计拟销                                          50 000    贷：无形资产                                          210000           应交税费——应交增值税                  26000           营业外收入（贷方差额）                  50000

4、若资产增加幅度低于营业收入净额增长幅度，则会引起资产周转率增大，表明企业的营运能力有所提高。( )【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:A

答案解析:因为资产周转率=营业收入/平均资产，所以资产增加幅度低于营业收入净额增长幅度，则会引起资产周转率增大。

5、某上市公司2009年度财务会计报告批准报出日为2010年4月20日。公司在2010年1月1日至4月20日发生的下列事项中，属于资产负债表日后调整事项的是 (）。【选择题】

A.2010年1月5日，因自然灾害导致公司资产发生重大损失

B.2009年销售的商品1000万元，因产品质量问题，客户于2010年3月7日退货

C.公司2010年2月因经营不善，亏损5000万元

D.2010年4月1日，公司发行5000万元债券

正确答案:B

答案解析:调整事项的特点是：①在资产负债表日或以前已经存在，在资产负债表日后得以证实的事项，②对按资产负债表存在状况编制的会计报表产生重大影响的事项。ACD三项属于资产负债表日后事项中的非调整事项。

6、发行人在持续督导期间出现下列（）情形的，中国证监会可根据情节轻重，在3个月到12个月内不受理相关保荐代表人具体负责的推荐。【多选题】

A.证券上市当年累计50%以上募集资金的用途与承诺不符

B.公开发行证券并在创业板上市的当年营业利润比上年下滑60%

C.首次公开发行股票并上市之日起12个月内实际控制人发生变更

D.首次公开发行股票并上市之日起12个月内累计50%以上资产发生重组

正确答案:A、C、D

答案解析:发行人在持续督导 期间出现下列情形之一的，中国证监会可根据情节轻重，在3个月到 12个月内不受理相关保荐代表人其体负责的推荐；情节特别严重的，对保荐代表人采取认定为不适当人选的监管措施：（1）证券上市当年累计 50%以上募集资金的用途与承诺不符。（2）公开发行证券并在主板上市当年营业利润比上年下滑 50%以上。（3）首次公开发行股票并上市之曰起 12个月杓控股股东或者实际控制人发生变更。（4）首次公开发行股票并上市之日起12个月内累计50%以上资产或者主营业务发生重组。（5）上市公司公开发行新股、可转换公司债券之日起12个月内累计50%以上资产或者主营业务发生重组，且未在证券发行募集文件中披露。（6）实际盈利低于盈利预测达20%以上。（7）关联交易显失公允或者程序违规，涉及金额较大。（8）控股股东、实际控制人或其他关联方违规占用发行人资源，涉及金额较大。（9）违规为他人提供担保，涉及金额较大。（10）违规购买或出售资产、借款、委托资产管理等，涉及金额较大。（11）董事、监事、 高级管理人员侵占发行人利益受到行政处罚或者被追究刑事责任。（12）违反上市公司规范运作和信息披露等有关法律法规，情节严重的。（13）中国证监会规定的其他情形。

7、证券公司在提交主板市场首次公开发行股票（IPO）并上市申请前，应当向中国证监会提交有关材料，申请出具监管意见书。申请监管意见书的证券公司应当提交关于公司合规经营情况的材料，其内容包括（）。I.公司董事、监事、高级管理人员最近36个月内是否受到中国证监会行政处罚II.公司董事、监事、高级管理人员最近24个月内是否因对公司违法违规行为负有责任被认定为不适当人选、被撤销任职资格或证券从业资格III、公司证券从业人员的合规性情况IV.账户规范情况V.客户交易结算资金第三方存管情况【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、IV、V

C.II、III、IV、V

D.I、II、III、IV、V

正确答案:D

答案解析:参见《关于证券公司申请首次公开发行股票并上市监管意见书有关问题的规定》。

8、在进行货款或融资活动时，货款者和借款者并不能自由地在利率预期的基础上将债券从一个偿还期部分替换成另一个偿还期部分，或者说市场是低效的。这是（ ）的观点。【选择题】

A.市场预期理论

B.合理分析理论

C.流动性偏好理论

D.市场分割理论

正确答案:D

答案解析:题中的观点属于市场分割理论的观点，另外，市场分割理论还认为：由于上述情况使投资者与借款人由于偏好或者某种投资期限习惯的制约，他们的贷款或融资活动总是局限于一些特殊的偿还期部分，从而产生了两个市场，短期资金市场和长期资金市场。

9、以协议方式收购上市公司时，在上市公司收购过渡期内，收购人不得通过控股股东提议改选上市公司董事会，确有充分理由改选董事会的，来自收购人的董事不得超过董事会成员的（）。【单选题】

A.1/3

B.1/2

C.2/3

D.3/4

正确答案:A

答案解析:选项A正确：《上市公司收购管理办法》第五十二条规定，以协议方式进行上市公司收购的，自签订收购协议起至相关股份完成过户的期间为上市公司收购过渡期（以下简称过渡期）。在过渡期内，收购人不得通过控股股东提议改选上市公司董事会，确有充分理由改选董事会的，来自收购人的董事不得超过董事会成员的1/3；被收购公司不得为收购人及其关联方提供担保；被收购公司不得公开发行股份募集资金，不得进行重大购买、出售资产及重大投资行为或者与收购人及其关联方进行其他关联交易，但收购人为挽救陷入危机或者面临严重财务困难的上市公司的情形除外。

10、A上市公司的管理层拟对A公司进行收购，下列表述符合《上市公司收购管理办法》的有（）。【选择题】

A.本次收购前，A公司董事会共11名成员，其中独立董事5名

B.本次收购经A公司董事会非关联董事作出决议，且取得过半数独立董事同意

C.本次收购经A公司出席股东大会的非关联股东所持表决权过半数通过

D.因最近一期财务报表已经注册会计师审计，A公司没有聘请资产评估机构提供公司资产评估报告

正确答案:C

答案解析:《上市公司收购管理办法》第五十一条规定，上市公司董事、监事、高级管理人员、员工或者其所控制或者委托的法人或者其他组织，拟对本公司进行收购或者通过本办法第五章规定的方式取得本公司控制权的，该上市公司应当具备健全且运行良好的组织机构以及有效的内部控制制度， 公司董事会成员中独立董事的比例应当达到或者超过1/2。公司应当聘请具有证券、期货从业资格的资产评估机构提供公司资产评估报告，本次收购应当经董事会非关联董事作出决议，且取得2/3以上的独立董事同意后，提交公司股东大会审议，经出席股东大会的非关联股东所持表决权过半数通过。独立董事发表意见前，应当聘请独立财务顾问就本次收购出具专业意见，独立董事及独立财务顾问的意见应当一并予以公告。A 项，A公司董事会成员中独立董事的比例仅为5/11，未满足“达到或超过1/2\'，的规定；B项，经A公司董事会非关联董事作出决议，应取得2/3以上独立董事同意；D项，A公司应聘请资产评估机构提供公司资产评估报告，独立董事也应单独就本次收购出具意见。