2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、根据《上海证券交易所上市公司内部控制指引》，公司应制定内部控制检查监督办法，该办法至少包括（ ）。 I.公司各部门及下属机构对内部控制检查监督的配合义务 II.内部控制检查监督工作报告的方式 III.内部控制检查监督工作相关责任的划分 IV.内部控制检查监督工作的激励制度 V.内部控制检查监督的项目、时间、程序及方法【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、III、V

C.I、III、IV、V

D.I、II、III、IV、V

正确答案:D

答案解析:公司应制定内部控制检查监督办法，该办法至少包括如下内容：①董事会或相关机构对内部控制检查监督的授权 ；②公司各部门及下属机构对内部控制检查监督的配合义务;③内部控制检查监督的项目、时间、程序及方法；④内部控制检查监督工作报告的方式;⑤内部控制检查监督工作相关责任的划分；⑥内部控制检查监督工作的激励制度。

2、在产品包括对外销售的自制半成品。【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:B

答案解析:在产品是指企业正在制造尚未完工的生产物，包括正在各个生产工序加工的产品和已加工完毕但尚未检验或已检验但尚未办理入库手续的产品。在产品不包括对外销售的自制半成品。

3、2017年甲公司发生了下列交易或事项，不考虑其他因索的影响，属于非货币性资产交换的有（）。【多选题】

A.欠乙公司款2 000万元，以库存商品偿付欠款的20%，其余以银行存款支付

B.以持有的公允价值为2 500万元的子公司（A公司）投资换取公允价值为2 400万元的B公司25%的股权，差价100万元以银行存款收取

C.发行公允价值为5 000万元的普通股500万股，购买C公司持有的一幢大楼，大楼定价5 000万元

D.以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资300万元换入公允价值250万元生产线一条，并收取差价50万元

正确答案:B、D

答案解析:非货币性资产交换是指交易双方主要以存货、固定资产、无形资产和长期股权投资等非货币性资产进行的交换，该交换一般不涉及货币性资产，或只涉及少量货币性资产即补价。A项中用银行存款偿还公司欠款，占比较大，所以不属于非货币性资产交换。B项中用长期股权投资换取长期股权投资，并且补价占整个资产交换金额的比例等于100/2500=4%，小于25%，所以Ⅱ项属于非货币性资产交换。C项中通过发行股票取得固定资产，不属于非货币性资产交换。D项中用以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资换入固定资产，并且补价占整个资产交换金额的比例等于50/300=16.67，小于25%，所以D项属于非货币性资产交换。

4、根据《证券发行上市保荐业务工作底稿指引》，下列关于保荐机构工作底稿收集与整理的说法，正确的是（）。【单选题】

A.工作底稿在项目完成立项后,收集和整理

B.工作底稿在完成尽职调查工作后，收集和整理

C.工作底稿在完成发行后，收集和整理

D.工作底稿应根据项目进展随时收集，分阶段整理

正确答案:D

答案解析:《证券发行上市保荐业务工作底稿指引》(2022年修订) 第15条规定，工作底稿应根据项目进展随时收集，分阶段整理。项目终止或完成后保荐机构应当在45个工作日内完成项目底稿的整理归档工作。持续督导期内，保荐机构应当在持续督导年度工作报告(意见)披露后30个工作日内完成相关底稿的归档工作。

5、发行保荐书和发行保荐工作报告在开头部分应载明（）。I.保荐机构资质证明II.保荐机构是否根据《公司法》、《证券法》等相关规定，出具发行保荐书和发行保荐工作报告III.文件真实性、准确性、完整性保证IV.发行人风险情况V.相关法律法规有关条文【组合型选择题】

A.I、II

B.II、III

C.I、IV

D.III、V

正确答案:B

答案解析:《发行证券的公司信息披露内容与格式准则第27号一一发行保荐书和发行保荐工作报告》第八条规定，发行保荐书和发行保荐工作报告开头部分应当载明，保荐机构及其保荐代表人是否根据《公司法》、《证券法》等有关法律、法规和中国证监会的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具发行保荐书和发行保荐工作报告，并保证所出具文件的真实性、准确性和完整性。

6、下列关于信贷资产证券化的说法中，错误的是（）。【单选题】

A.信贷资产证券化发起机构是因承诺信托而负责管理特定目的信托财产并发行资产支持证券的机构

B.受托机构若发现贷款服务机构不能按照服务合同约定的方式、标准履行职责，经资产支持证券持有人大会决定，可以更换贷款服务机构

C.信贷资产证券化发起机构和贷款服务机构不得担任同一交易的资金保管机构

D.定向发行资产支持证券可免于信用评级

正确答案:A

答案解析:特定目的信托受托机构是指在信贷资产证券化过程中，因承诺信托而负责管理特定目的信托财产并犮行资产支持证券的机构。

7、关于非上市公众公司股东大会就重大资产重组事项作出的决议，下列选项正确的是（）。I.必须经全体股东所持表决权的2/3以上通过II.必须经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过 III.公众公司股东人数超过200人的，应当对出席会议的持股比例在10%以下的股东表决情况实施单独计票IV.持股比例在10%以下的股东，包括公众公司董事、监事、高级管理人员及其关联人以及持股比例在10%以上股东的关联人V.公众公司重大资产重组事项与本公司股东或者其关联人存在关联关系的，股东大会就重大资产重组事项进行表决时，关联股东应当回避表决【组合型选择题】

A.III、IV、V

B.I、II、IV

C.III、IV

D.II、III、V

正确答案:D

答案解析:根据《非上市公众公司重大资产重组管理办法》第十五条，股东大会就重大资产重组事项作出的决议，必须经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过。公众公司股东人数超过200人的，应当对出席会议的持股比例在10%以下的股东表决情况实施单独计票。公众公司应当在决议后及时披露表决情况。前款所称持股比例在10%以下的股东，不包括公众公司董事、监事、高级管理人员及其关联人以及持股比例在10％以上股东的关联人。公众公司重大资产重组事项与本公司股东或者其关联人存在关联关系的，股东大会就重大资产重组事项进行表决时，关联股东应当回避表决。

8、发行人应披露股票上市的相关信息，主要包括（）。Ⅰ.上市地点，上市时间，股票简称，股票代码 Ⅱ.发行前股东所持股份的流通限制及期限 Ⅲ.发行前股东对所持股份自愿锁定的承诺 Ⅳ.上市保荐机构 Ⅴ.股票登记机构【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:B

答案解析:《上海证券交易所股票上市公告书内容与格式指引（2013年修订）》第二十四条规定，发行人应披露股票上市的相关信息，主要包括 （一）上市地点； （二）上市时间； （三）股票简称； （四）股票代码； （五）本次公开发行后的总股本； （六）本次公开发行的股票数量； （七）本次上市的无流通限制及锁定安排的股票数量； （八）发行前股东所持股份的流通限制及期限； （九）发行前股东对所持股份自愿锁定的承诺； （十）本次上市股份的其他锁定安排； （十一）股票登记机构； （十二）上市保荐机构。 《深圳证券交易所股票上市公告书内容与格式指引（2013年修订）》第十六条也有类似规定。

9、（）是指过去的交易或者事项形成的潜在义务，其存在须通过未来不确定事项的发生或不发生予以证实；或过去的交易或者事项形成的现时义务，履行该义务不是很可能导致经济利益流出企业或该义务的金额不能可靠计量。【单选题】

A.或有负债

B.或有资产

C.或有事项

D.预计负债

E.预计资产

正确答案:A

答案解析:选项A正确：或有负债，是指过去的交易或者事项形成的潜在义务，其存在须通过未来不确定事项的发生或不发生予以证实；或过去的交易或者事项形成的现时义务，履行该义务不是很可能导致经济利益流出企业或该义务的金额不能可靠计量。

10、关于有形资产净值债务率，下列说法正确的有（ ）。Ⅰ.对于股东而言，有形资产净值债务率总是越高越好 Ⅱ.在企业拥有无形资产时，有形资产净值债务率一般要比权益负债率要高 Ⅲ.有形资产净值债务率越低，企业长期偿债能力越强 Ⅳ.有形资产净值债务率越高，企业长期偿债能力越强 Ⅴ.有形资产净值债务率能反映债权人投资受到股东权益的保障程度【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

C.Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:B

答案解析:有形资产净值债务率=反映了公司清算时债权人投入的资本受到股东权益的保障程度。该比率越低，表明公司负债总额在公司有形净资产中占比越小，公司的长期偿债能力越强，债权人受到股东权益的保障程度越高，而对于公司股东而言，该比率越高，虽然能获得高杠杆收益，但也因此而承担了很高的债务融资风险，如果风险过高，将有碍于公司的稳键经营和存续。权益负债率=100%，当公司拥有无形资产时，股东权益-无形资产权益＜股东权益，因而有形资产净值债务率＞权益负债率。