2024年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、20×1年12月31日，甲公司经批准发行5年期一次还本、分期付息的公司债券1 000万元，债券利息在每年12月31日支付，票面利率为年利率6%。假定债券发行时的市场利率为5%。已知(P/F，5，5%)=0.7835， (P/A，5，5%)=4.3295，则甲公司发行债券时债券的入账价值和20×2年12月31日应确认的利息费用分别为（）元。【单选题】

A.10432700 521635

B.10354335 78635

C.10432700 517716.75

D.10000000 521635

E.10432700 786350

正确答案:A

答案解析:选项A正确：甲公司该债券实际发行价格为：10 000 000×0.7835+10 000 000×6%×4.3295=10 432 700(元)，即为债券入账价值。也是债券首期摊余成本。则2012年12月31日应确认的利息费用为10432 700×5%=521 635(元)。甲公司根据上述资料，采用实际利率法和摊余成本计算确定的利息费用，具体如下表所示：根据上表的资料，甲公司的账务处理如下：（1）20×1年12月31日发行债券时借：银行存款                                        10 432700   贷：应付债券——面值                                        10 000000                     ——利息调整                                        432 700（2）20×2年12月31日计算利息费用时借：财务费用等                                                       521 635      应付债券——利息调整                                        78 365    贷：应付利息                                                           600 00020×3年、20×4年、20×5年确认利息费用的会计处理同20×1年。（3）20×6年12月31日归还债券本金及最后一期利息费用时借：财务费用等                                        505062.94      应付债券——面值                                        10 000000                   ——利息调整                                        94937.06    贷：银行存款                                                            10 600000

2、在非上市公众公司重大资产重组中，公司出现下列情形之一时，应当立即向全国股份转让系统公司申请公司证券暂停转让（ )。I.全国股份转让系统在必要情况下未对挂牌公司证券主动实施暂停转让 II.交易各方初步达成实质性意向III.虽未达成实质意向，但在相关董事会决议公告前，相关信息已在媒体上传播或者预计该信息难以保密IV.虽未达成实质意向，但在相关董事会决议公告前，公司证券转让价格出现异常波动 V.本次重组需要向有关部门进行政策咨询、方案论证【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、IV、V

C.I、III、IV、V

D.II、III、IV、V

正确答案:D

答案解析:根据《全国中小企业股份转让系统非上市公众公司重大资产重组业务指引（试行）》第六条，公司出现下列情形之一时，应当立即向全国股份转让系统公司申请公司证券暂停转让：（一）交易各方初步达成实质性意向；（二）虽未达成实质意向，但在相关董事会决议公告前，相关信息已在媒体上传播或者预计该信息难以保密或者公司证券转让价格出现异常波动；（三）本次重组需要向有关部门进行政策咨询、方案论证。除挂牌公司申请证券暂停转让的情形外，全国股份转让系统有权在必要情况下对挂牌公司证券主动实施暂停转让。

3、根据《公司债券发行与交易管理办法》关于资信评级机构为公开发行公司偾券进行信用评级的相关规定，下列说法正确的是（）。【单选题】

A.评级机构应及时向市场公布首次评级报告、定期和不定期跟踪评级报告

B.评级机构出具的不定期跟踪评级报告仅需告知发行人

C.应充分关注可能影响评级对象信用等级的所有重大因素，及时向市场公布信用等级调整及其他与评级相关的信息变动情况，但无需向证券交易所或其他证券交易场所报告

D.在债券有效存续期间，应当每季度至少向市场公布一次定期跟踪评级报告

正确答案:A

答案解析:B项，将评级信息告知发行人，并及时向市场公布首次评级报告、定期和不定期跟踪评级报告。C项，应充分关注可能影响评级对象信用等级的所有重大因素，及时向市场公布信用等级调整及其他与评级相关的信息变动情况，并向证券交易场所报告。D项，在债券有效存续期间，应当每年至少向市场公布一次定期跟踪评级报告。

4、企业所得税的征税对象包括（）。【多选题】

A.销售货物所得

B.转让财产所得

C.租金所得

D.股息红利所得

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项ABCD正确：企业所得税的征税对象是纳税人取得的所得。包括销售货物所得（A项正确）、提供劳务所得、转让财产所得（B项正确）、股息红利所得（D项正确）、利息所得、租金所得（C项正确）、特许权使用费所得、接受捐赠所得和其他所得。

5、上市公司发行债券后，下列财务指标上升的有（     ）。Ⅰ.负债总额 Ⅱ.总资产 Ⅲ.资产负债率 Ⅳ.资本固定化比率 Ⅴ.固定资产净值率【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:上市公司发行债券后，负债总额上升，总资产上升。Ⅲ项，资产负债率=负债总额/资产总额×100%,故该项指标是上升的；Ⅳ项，资本固定化比率=（资产总计-流动资产合计）/所有者权益合计×100%，分子增大，分母不变，故该项指标是上升的；Ⅴ项，固定资产净值率=固定资产净值/固定资产原值×100%,与债务额并无明显关系。

6、甲公司于2016年3月在全国中小企业股份转让系统挂牌，王某为甲公司控股股东且未在公司任职，挂牌时持有甲公司2 100万股股份，李某于2015年8月从王某处受让甲公司 210万股股份，乙证券公司为甲公司的主办券商，于2016年2月从王某处受让150万股股份作为做市库存股票，下列关于股份锁定的说法中，正确的有（）。【多选题】

A.王某所持股份应锁定至2019年3月

B.截至2017年1月，王某解除锁定的股份为700万股

C.李某所持股份应锁定至2017年3月，此后可全部卖出

D.截至2017年8月，李某解除锁定的股份为140万股

正确答案:B、D

答案解析:《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行）》规定，挂牌公司控股股东及实际控制人在挂牌前直接或间接持有的股票分三批解除转让眼制，每批解除转让限制的数量均为其挂牌前所持股票的1/3，解除转让很制的时间分别为挂牌之日、挂牌期满一年和两年。因此王某2016年 3月可解除转让限制700万股，2017年3月累计解除转让限制1400万股，至2018年3月全部解除完毕，B项正确，A项错误。李某210万股系挂牌前12个月内从控股股东处取得，因此其2016年 3月可解除转让眼制70万股，2017年3月累计解除转让限制140万股，至2018年3月全部解除完毕，C项错误，D项正确。主办券商为开展做市业务取得的做市初始库存股票挂牌之日即可全部流通。

7、国有股东发行可交换公司债券，当其为非国有独资的公司制企业时，债券发行方案在董事会审议后，应当在公司股东会（股东大会）召开前不少于（）个工作日，按照规定程序将发行方案报省级或省级以上国有资产监督管理机构审核，国有资产监督管理机构应在公司股东会（股东大会）召开前（）个工作日出具批复意见。【单选题】

A. 15；10

B. 10；5

C.15；5

D.20；10

E.20；5

正确答案:E

答案解析:《关于规范上市公司国有股东发行可交换公司债券及国有控股上市公司发行证券有关事项的通知》规定，国有股东发行可交换公司债券，该股东单位为国有独资公司的，由公司董事会负责制订债券发行方案，并由国有资产监督管理机构依照法定程序做出决定；国有股东为其他类型公司制企业的，债券发行方案在董事会审议后，应当在公司股东会（股东大会）召开前不少于20个工作日，按照规定程序将发行方案报省级或省级以上国冇资产监督管理机构审核，国有资产监督管理机构应在公司股东会（股东大会）召开前5个工作日出具批复意见。

8、上市公司不得发行优先股的情形有（）。【多选题】

A.本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏

B.上市公司最近24个月内受到过证券交易所的公开谴责

C.上市公司及其附属公司违规对外提供担保且尚未解除

D.上市公司的权益被控股股东或实际控制人严重损害且尚未消除

正确答案:A、C、D

答案解析:《优先股试点管理办法》规定，上市公司存在下列情形之一的，不得发行优先股：（1）本次发行申请申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。（2）最近12个月内受到过中国证监会的行政处罚。（3）因涉嫌犯罪正被司法机关立案侦查或涉嫌违法违规正被中国证监会立案侦查。（4）上市公司的权益被控股股东或实际控制人严重损害且尚未消除。（5）上市公司及其附属公司违规对外提供担保且尚未解除。（6）存在可能严重影响公司持续经营的担保、诉讼、仲裁、市场重大质疑或其他重大事项。（7）其董事和高级管理 人员不符合法律、行政法规和规章规定的任职资格。（8）严重损害投资者合法权益和社会公共利益的其他情形。除上述情形外，上市公司最近 36个月内因违反工商、税收、土地、环保、海关法律、行政法规或规章，受到行政处罚且情节严重的，不得公开发行优先股。

9、某发行人拟于2008年对同一控制人控制下的其他企业甲、乙、丙、丁进行重组后申请IPO。重组方案和被重组方2007年主要财务数据如表1-1所示（单 ：亿元）。发行人2007年资产总额10亿元，营业收入12亿，利润总额3亿，与被重组方没有可抵扣的关联交易，则（）。I.方案一：需要发行人运行1个会计年度后方可进行IPO。II.方案二：发行人不需要运行1个会计年度，但保荐机构和发行人律师需要将被重组方纳入尽职调查范围并发表相关意见III.方案三：发行人需要运行3个会计年度方可IPO。IV.方案四：对发行人运行时间没有要求，但申报财务会计报告须含重组完成后最近一期资产负债表【组合型选择题】

A.I、II、III

B.I、II、IV

C.I、III、IV

D.II、III、IV

正确答案:B

答案解析:根据《证券期货法律适用意见第3号》分析如下： III项，被重组方重组的资产总额（18亿元×70%=12. 6亿元）超过重组前发行人相应项目100% (10亿元）的，发行人重组后运行1个会计年度后方可申请发行。I项，被重组方重组的资产总额（12亿元）超过重组前发行人相应项目100% (10亿元）的，发行人重组后需运行1个会计年度后方可申请发行。 II项，被重组方重组的资产总额（9亿元）超过重组前发行人相应项目50%，但不超过100%（10亿元）的，发行人不需要运行1个会计年度，但保荐机构和发行人律师需要将被重组方纳入尽职调查范围并发表相关意见。 IV项，被重组方重组的资产总额（4亿元）超过重组前发行人相应项目20% (10亿元）的，对发行人运行时间没有要求，但申报财务会计报告须含重组完成后最近1期资产负债表。

10、甲公司只生产一种产品，产品单价为6元，单位变动成本为4元，产品销量为10万件/年，固定成本为5万元/年，利息支出为3万元/年。甲公司的财务杠杆系数为（）。【单选题】

A.1.18

B.1.25

C.1.3

D.1.33

E.1.66

正确答案:B

答案解析:选项B正确：息税前利润=（6-4)×10-5=15万元；财务杠杆系数=息税前利润/(息税前利润-利息)=15/（15-3）=1.25。