2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、根据《上市公司证券发行注册管理办法》，主板.上市公司召开股东大会审议向不特定对象发行证券必须经过股东大会审议通过的有（）。【多选题】

A.本次募集资金使用的可行性报告

B.募集资金用途

C.对董事会办理本次发行具体事项的授权

D.向原股东配售的安排

正确答案:A、B、C、D

答案解析:A项，《 上市公司证券发行注册管理办法》第16条第1款规定，上市公司申请发行证券，事会应当依法就下列事项作出决议，并提请股东大会批准：①本次证券发行的方案；②本次发行方案的论证分析报告；③本次募集资金使用的可行性报告；④其他必须明确的事项。BCD三项，第18条规定，股东大会就发行证券作出的决定，应当包括下列事项：①本次发行证券的种类和数量；②发行方式、发行对象及向原股东配售的安排；③定价方式或者价格区间；④募集资金用途；⑤决议的有效期；⑥对董事会办理本次发行具体事宜的授权；⑦其他必须明确的事项。

2、资产负债表日后期间发现报告期会计差错属于资产负债表日后调整事项，涉及损益的事项，通过“以前年度损益调整"科目核算。( )【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:A

答案解析:资产负债表日后期间发现报告期会计差错属于资产负债表日后调整事项,涉汲损益的事项，通过“以前年度损益调整"科目核算，漏记固定资产折旧费用应借记“以前年度损益调整”，贷记“累计折旧”。

3、利率期限结构理论包括（）。【多选题】

A.市场预期理论

B.流动性偏好理论

C.市场分割理论

D.流动性预期理论

正确答案:A、B、C

答案解析:利率期限结构理论包括：（1）市场预期理论。（2）流动性偏好理论。（3）市场分割理论。

4、关于上市公司历次募集资金的运用情况披露，下列说法正确的有（）。 Ⅰ.发行人应列表披露前次募集资金的实际使用情况 Ⅱ.发行人应披露最近5年内募集资金运用的基本情况 Ⅲ.项目实际效益与承诺效益存在重大差异的，应披露原因 Ⅳ.若募集资金的运用和项目未达到计划进度和效益，应进行说明 Ⅴ.发行人可以不披露会计师事务所对前次募集资金运用所出具的专项报告结论【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:除Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ四项外，关于上市公司历次募集资金的运用，还应注意：①发行人最近5年内募集资会的运用发生变更的，应列表披露历次变更情况，并披露募集资金的变更金额及占所募集资金净额的比例；②发行人募集资金所投资的项目被以资产置换等方式置换出公司的，应予以单独披露。发行人应披露会计师事务所对前次募集资金运用所出具的专项报告结论。

5、下列关于附等待期的股份支付会计处理的表述中，正确的有（）。【多选题】

A.附市场条件的股份支付，应在市场及非市场条件均满足时确认相关成本费用

B.以权益结算的股份支付，相关权益性工具的公允价值在授予日后不再调整

C.业绩条件为非市场条件的股份支付，等待期内应根据后续信息调整对可行权情况的估计

D.现金结算的股份支付的授予日不作会计处理，权益结算的股份支付应进行会计处理

正确答案:B、C

答案解析: A项，只要满足非市场条件，企业就应当确认相关成本费用;；D项，除立即可行权的股份支付外，现金结算的股份支付以及权益结算的股份支付在授予日均不做处理。

6、在筹划公众公司重大资产重组的阶段，交易各方初步达成实质性意向或者虽未达成实质性意向，但出现下列哪些情况时，公众公司应当及时向全国股份转让系统申请股票暂停转让(   )。 I.相关信息已在媒体上传播 II.预计相关信息难以保密III.公司股票转让出现异常波动IV.公司股票转让出现波动 V.预计相关信息将在媒体上传播【组合型选择题】

A.I、II、III

B.II、III、IV

C.I、II、V

D.III、IV、V

正确答案:A

答案解析:根据《非上市公众公司重大资产重组管理办法》第十一条，在筹划公众公司重大资产重组的阶段，交易各方初步达成实质性意向或者虽未达成实质性意向，但相关信息已在媒体上传播或者预计该信息难以保密或者公司股票转让出现异常波动的，公众公司应当及时向全国股份转让系统申请股票暂停转让。

7、以下关于我国地方政府发行债券的表述正确的是（）。【多选题】

A.地方政府债券通常可以分为一般债券和专项债券

B.发行政府债券是政府财政支出的重要方面

C.政府发行债券所得收入属于债务收入

D.发行政府债券是企业筹集资金的一种重要方式

正确答案:A、C

答案解析:选项B错误：发行政府债券是政府取得财政收入的一种方式；选项D错误：不是“企业”筹集资金。

8、律师对公开发行证券的发行人明确发表的总体结论性意见包括（）。I.发行人的行为是否存在违法、违规II.核查中介机构报告的真实性III.发行人是否符合股票发行上市条件IV.招股说明书及其摘要引用的法律意见书和律师工作报告的内容是否适当V.发行人的关联交易情况【组合型选择题】

A.I、II、V

B.I、III、IV

C.II、III、IV

D.III、IV、V

正确答案:B

答案解析:根据《公开发行证券公司信息披露的编报规则第12号一一公开发行证券的法律意见书和律师工作报告》第二十五条，律师应对发行人是否符合股票发行上市条件、发行人行为是否存在违法违规、以及招股说明书及其摘要引用的法律意见书和律师工作报告的内容是否适当，明确发表总体结论性意见。

9、下列可将公开发行公司债券初步列为关注类债券的情形包括（）。【多选题】

A.发行人银行借款出现违约，但已由担保方代偿

B.担保方在其他债务中拒绝承担代偿责任

C.发行人主体下调至aa -(含）以下，但债项评级未发生变化

D.最近一年EBITDA利息保障倍数小于1，且最近3年经营活动现金流量净额持续为负

正确答案:A、C、D

答案解析:根据《公司债券存续期信用风险管理指引 (试行) 》的规定，B项不属于可将公开发行公司债券初步列为关注类债券的情形。

10、在债务融资工具存续期内，企业应当于每年（）以前，披露上一年度的年度报告和审计报告。【单选题】

A.1月30日

B.3月1日

C.4月30日

D.5月30日

正确答案:C

答案解析:选项C正确：《银行间债券市场非金融企业债务融资工具信息披露规则》第八条规定：在债务融资工具存续期内，企业应按以下要求持续披露信息：（1）每年4月30日以前，披露上一年度的年度报告和审计报告；（2）每年8月31日以前，披露本年度上半年的资产负债表、利润表和现金流量表；（3）每年4月30日和10月31日以前，披露本年度第一季度和第三季度的资产负债表、利润表和现金流量表。