2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、证券公司实际控制人最近3年内因重大违法违规行为而受到处罚的，不可申请保荐业务资格。【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:B

答案解析:根据《证券发行上市保荐业务管理办法》(2023年修订) 第10条规定,证券公司申请保荐业务资格，其最近2年内应未因重大违法违规行为而受到处罚。此外禁止的是证券公司，不是“董监高、控制股东、实际控制人”。

2、下列关于每股收益的说法正确的有（）。【多选题】

A.对亏损企业，稀释性潜在普通股如当期转为普通股，会增加每股亏损金额

B.对亏损企业，稀释性潜在普通股如当期转为普通股，会减少每股亏损金额

C.计算基本每股收益时，需要考虑配股中的送股因素，将无对价的送股视同列报最早期间期初已经发行在外

D.存在稀释性潜在普通股的，应当分别调整净利润和普通股股数

正确答案:A、C、D

答案解析:选项ACD正确：稀释性潜在普通股，是指假设当期转换为普通股会减少每股收益的潜在普通股。对于亏损企业而言，稀释性潜在普通股假设当期转换为普通股，将会增加企业每股亏损的金额；（选项A正确，B错误）计算基本每股收益时，应当考虑配股中的送股因素，将这部分无对价的送股（不是全部配发的普通股）视同列报最早期间期初就已发行在外，并据以调整各列报期间发行在外普通股的加权平均数，计算各列报期间的每股收益；（选项C正确）企业存在稀释性潜在普通股的，应当分别调整归属于普通股股东的当期净利润和发行在外普通股的加权平均数，并据以计算稀释每股收益。（选项D正确）

3、在某商铺的租赁安排中，出租人2x19年12月20日与承租人签订协议,，出租人于2x20年1月1日将房屋钥匙交付承租人，承租人在收到钥匙后，就可以自主安排对商铺的装修布置，并安排搬迁。合同约定有3个月的免租期，起租日为2x20年4月1日，承租人2x20年4月2日开始支付租金。租赁期开始日为（）。【单选题】

A.2x19年12月20日

B.2x20年1月1日

C.2x20年4月1日

D.2x20年4月2日

正确答案:B

答案解析: B项，租赁期开始日是指出租人提供租赁资产使其可供承租人使用的起始日期。如果承租人在租赁协议约定的起租日或租金起付日之前，已获得对租赁资产使用权的控制，则表明租赁期已经开始。租赁协议中对起租日或租金支付时间的约定，并不影响租赁期开始日的判断。此交易中，由于承租人自2x20年1月1日起就已拥有对商铺使用权的控制，因此租赁期开始日为2x20年1月1日，即租赁期包含出租人给予承租人的免租期。

4、企业以租赁方式租入的使用权资产发生的改良支出，应直接计入在建工程。( )【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:B

答案解析:企业以租赁方式租入的使用权资产发生的改良支出，应计入长期待摊费用。

5、下列关于投资价值研究报告的说法中，正确的是（）。【单选题】

A.分销商可以向询价对象提供

B.主承销商可以自己在网上披露

C.由证券分析师和保荐代表人共同署名

D.由主承销商及承销团其他成员的证券分析师独立撰写并署名

正确答案:D

答案解析:选项D正确：主承销商可以向网下投资者提供投资价值研究报告，但不得以任何形式公开披露或变相公开投资价值研究报告或其内容，中国证监会另有规定的除外。投资价值研究报告应当由主承销商及承销团其他成员的证券分析师独立撰写并署名。

6、根据《非上市公众公司监督管理办法》，在公众公司收购中，收购人应该承诺所持有的被收购公司的股份，在收购完成后（）个月内不得转让。【单选题】

A.12

B.24

C.6

D.36

正确答案:A

答案解析:《非上市公众公司监督管理办法》(2023年修订) 第16条规定，进行公众公司收购，收购人或者其实际控制人应当具有健全的公司治理机制和良好的诚信记录。收购人不得以任何形式从被收购公司获得财务资助，不得利用收购活动损害被收购公司及其股东的合法权益。在公众公司收购中,收购人应该承诺所持有的被收购公司的股份,在收购完成后12个月内不得转让。

7、独立财务顾问应当结合上市公司重大资产重组当年和实施完毕后的第_____个会计年度的年报，自年报披露之日起____日内，对重大资产重组实施的事项出具持续督导意见，并予以公告。（ )【选择题】

A.1、10

B.1、15

C.2、10

D.2、15

正确答案:B

答案解析:参见《上市公司重大资产重组管理办法》第三十八条规定。独立财务顾问应当结合上市公司重大资产重组当年和实施完毕后的第1个会计年度的年报，自年报披露之日起15日内，对重大资产重组实施的事项出具持续督导意见，并予以公告。

8、保荐机构提交推荐文件后，应当主动配合中国证监会的审核，并承担下列（）工作。Ⅰ.组织发行人及证券服务机构对中国证监会的意见进行答复  Ⅱ.按照中国证监会的要求对涉及本次证券发行上市的特定事项进行尽职调查或者核查   Ⅲ.指定保荐代表人与中国证券业协会进行专业沟通   Ⅳ.指定保荐代表人与中国证监会职能部门进行专业沟通 Ⅴ.保荐代表人在发行审核委员会会议上接受委员质询【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:《证券发行上市保荐业务管理办法》第三十四条规定，保荐机构提交发行保荐书后，应当配合中国证监会的审核，并承担下列工作：①组织发行人及证券服务机构对中国证监会的意见进行答复，②按照中国证监会的要求对涉及本次证券发行上市的特定事项进行尽职调查或者核查，③指定保荐代表人与中国证监会职能部门进行专业沟通，保荐代表人在发行审核委员会会议上接受委员质询；④中国证监会规定的其他工作。

9、2015年某公司的下列交易或事项中，可能引起期初留存收益发生变化的有（）。【多选题】

A.固定资产盘盈

B.投资性房地产后续计量模式由成本模式变为公允价值模式

C.因减资导致对长期股权投资的核算由成本法变为权益法

D.因增资导致对长期股权投资的核算由权益法变为成本法

正确答案:A、B、C

答案解析:A项，需要通过“以前年度损益调整” 过渡，调整期初留存收益。B项，属于会计政策变更，需要调整期初留存收益。C项，虽然不属于会计政策变更，但是准则规定需要按照权益法追溯调整，可能需要调整期初留存收益。

10、下列有关证券公司债券担保的表述中，正确的有（）。【多选题】

A.为债券的发行提供保证的，保证应当是连带责任保证

B.为债券的发行提供质押的，质押的财产应当由具备资格的资产评估机构进行评估

C.除非豁免，发行人应当为债券的发行提供担保

D.定向发行债券的担保金额必须不少于债券本金总额的50%

正确答案:A、B、C

答案解析:选项ABC正确：根据《证券法》规定，证券公司（发行人）应当为债券的发行提供担保（C正确）。为债券的发行提供保证的，保证人应当具有代为清偿债务的能力，保证应当是连带责任保证（A正确）；为债券的发行提供抵押或质押的，抵押或质押的财产应当由具备资格的资产评估机构进行评估（B正确）。公开发行债券的担保金额应不少于债券本息的总额。定向发行债券的担保金额原则上应不少于债券本息总额的50%（D错误）；担保金额不足50%或者未提供担保定向发行债券的，应当在发行和转让时向投资者作特别风险提示，并由投资者签字。