2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、以下关于发行证券公司短期融资券的说法正确的是（）。【单选题】

A.证券公司短期融资券的发行和交易由中国银行业监督管理委员会监管

B.证券公司短期融资券只在银行间债券市场发行和交易

C.证券公司发行短期融资券实行余额管理，待偿还短期融资券余额不超过净资本的40%

D.证券公司短期融资券的期限最长不超过365天

正确答案:B

答案解析:选项B正确：证券公司短期融资券只在银行间债券市场发行和交易；选项A错误：证券公司短期融资券的发行和交易接受中国人民银行的监管；选项C错误：证券公司发行短期融资券实行余额管理，待偿还短期融资券余额不超过净资本的60%。在此范围内，证券公司自主确定每期短期融资券的发行规模；选项D错误：证券公司短期融资券的期限最长不超过91天。

2、以协议方式收购上市公司时，在上市公司收购过渡期内，收购人不得通过控股股东提议改选上市公司董事会，确有充分理由改选董事会的，来自收购人的 董事不得超过董事会成员的（）。【选择题】

A.1/4

B.1/3

C.1/2

D.2/3

正确答案:B

答案解析:参见《上市公司收购管理办法》第五十二条规定。以协议方式收购上市公司时，在上市公司收购过渡期内，收购人不得通过控股股东提议改选上市公司董事会，确有充分理由改选董事会的，来自收购人的董事不得超过董事会成员的1/3.

3、上市公司非公开发行股票的，发行价格应不低于定价基准日前20个交易日公司股票均价的（）。【单选题】

A.80%

B.70%

C.90%

D.100%

正确答案:A

答案解析:选项A正确：《上市公司证券发行管理办法》第三十八条规定，上市公司非公开发行股票，应当符合下列规定： (一)发行价格不低于定价基准日前二十个交易日公司股票均价的百分之八十； (二)本次发行的股份自发行结束之日起，六个月内不得转让；控股股东、实际控制人及其控制的企业认购的股份，十八个 月内不得转让； (三)募集资金使用符合本办法第十条的规定；(四)本次发行将导致上市公司控制权发生变化的，还应当符合中国证监会的其他规定。

4、甲公司有A原材料账面价12万元/套，专门用于生产产品×，该原材料市场销售价格为9万元/套。每套原材料加工成×产品将要发生成本15万元，每件×产品估计的销售税费为1万元，产品售价26元／套，问期末该原材料要计提多少跌价准备（）。【单选题】

A.0

B.1万元

C.2万元

D.4万元

E.3万元

正确答案:C

答案解析:选项C正确：为生产而持有的原材料，若产品没有发生减值，材料按成本计量，不计提跌价准备；若产品发生减值，则材料按成本与可变现净值孰低计量，材料可变现净值=产品的估计售价-至完工将要发生的成本-销售产品估计的销售费用和税费；本题中用该原材料生产的产品可变现净值为26-1=25(万元)，产品成本=12+15=27(万元)，产品发生减值，则材料按成本与可变现净值孰低计量；A材料可变现净值=26-15-1=10(万元)，材料成本为12万元，则需计提跌价准备为2万元。

5、下列属于会计政策变更的有（）。【多选题】

A.投资性房地产后续计量由公允价值模式改为成本模式

B.首次执行新准则，商品流通企业采购费用的会计处理由计入期间费用改为计入存货成本

C.无形资产摊销方法由直线法改为年数总和法

D.发出存货的核算由先进先出法改为每月一次加权平均法

正确答案:B、D

答案解析:A项，已采用公允价值模式计量的投资性房地产，不得从公允价值模式转为成本模式。 C项，属于会计估计变更。

6、非经股东大会特别决议批准，上市公司任何一名激励对象通过全部有效的股权激励计划获授的本公司股票累计不得超过公司股本总额的（）。【选择题】

A.0.5%

B.1%

C.2%

D.5%

正确答案:B

答案解析:参见《上市公司股权激励管理办法》（试行）第十二条第二款规定。

7、采用现场方式路演时，（ ）不得进入路演现场。【选择题】

A.中国证券行业协会

B.投资者

C.承销商

D.发行人

正确答案:A

答案解析:根据《首次公开发行股票承销业务规范》第九条的规定，采用现场方式路演时，除承销商、发行人与投资者之外，其他与路演推介工作无关的机构与个人，不得进入路演现场，不得参与承销商和发行人与投资者的沟通交流活动。

8、应当由股东大会审议的交易有哪些（）。【单选题】

A.上交所上市公司交易成交金额占净资产50%以上且超过3000万

B.创业板上市公司交易标的营业收入占上市公司营业收入50%以上且超过3000万

C.中小板上市公司交易产生的利润占上市公司净利润10%且超过100万

D.创业板上市公司交易产生的利润总额占上市公司总利润50%且超过500万

正确答案:B

答案解析:选项B正确：非关联交易：相关指标相对值≥10%，披露；≥50%，提交股东大会审议。主板10%对应1000万或100万，50%对应5000万或500万；创业板10%对应500万或100万，50%对应3000万或300万。

9、甲企业2007年12月计入成本费用的职工工资总额为4 000万元，至2007年12月31日尚未支付。按照适用税法规定，当期计入成本费用的4 000万元工资支出中，可予税前扣除的合理部分为3 000万元。则甲企业2007年末的计税基础为（）万元。【选择题】

A.4000

B.0

C.-4000

D.2000

正确答案:A

答案解析:该项应付职工薪酬负债于2007年12月31日的账面价值为4 000万元。该项应付职工薪酬负债于2007年12月31日的计税基础=账面价值4 000万元-未来期间计算应纳税所得额时按照税法规定可予抵扣的金额0=4 000万元。

10、根据《公司债券发行与交易管理办法》，非公开发行公司债券的交易场所包括（）。【多选题】

A.证券交易所

B.期货交易所

C.银行间债券市场

D.证券公司柜台

正确答案:A、D

答案解析:非公开发行公司债券，可以申请在证券交易所、证券公司柜台转让。