2023年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理第六章 财务顾问5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、公司反收购策略包括（）。【多选题】

A.事先预防策略

B.管理层防卫策略

C.保持公司控制权策略

D.毒丸策略

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项ABCD正确：公司反收购策略包括事先预防策略、管理层防卫策略、保持公司控制权策略、毒丸策略、白衣骑士策略和股票交易策略。

2、某上市公司于2018年7月31日完成非公开发行5 000万股，募集资金用于补充流动资金，发行后总股本为10亿股，2019年1月公司拟发行股份购买资产，标的资产为乙公司持有的丙公司100%股权，拟定交易价格为5亿元，发行股份5 000万股，乙公司在本次交易中作出丙公司未来3年的业绩补偿承诺并优先以通过本次交易取得股份补偿，本次交易无配套募集资金安排，按照“分道制”分类结果本次交易属于“快速/豁免”类别，本次交易构成重大资产重组但不构成重组上市，不考虑其他因素，下列说法正确的是（ ）。【多选题】

A.乙公司应当明确承诺，保证在本次交易中获得的用于承担业绩补偿义务的股份优先用于履行业绩补偿承诺，不通过质押股份等方式逃废补偿义务

B.该上市公司应在披露重组报告书时披露内幕信息知情人股票交易自查报告

C.本次交易设置发行价格调整方案的，调整方案应当设置双向调整机制，不得仅单项调整

D.本次交易适用“小额快速”审核，中国证监会受理后直接交上市公司并购重组委员会市议

正确答案:A、B

答案解析:C项猎误，发行价格调整方案应当有利于保护股东权益，设置双向调整机制；若仅单向调整，应当说明理由，是否有利于中小股东保护。 D项错误，上市公司发行股份购买资产，不构成重大资产重组，且满足下列情形之一的，即可适用 “小额快速”审核，证监会受理后直接交并购重组委审议:（1）最近12个月内累计交易金额不超过 5亿元；（2）最近12个月内累计发行的股份不超过本次交易前上市公司总股本的5%且最近12个 月内累计交易金额不超过10亿元。

3、收购人在收购上市公司A进行信息披露时，故意隐瞒自己1年前因偷税漏税1200万元被公安机关刑事立案事项（目前尚未结案），而披露说自己最近3年未有重大违法行为和涉嫌有重大违法行为。对于这种情况，收购人可能面临的监管措施或处罚措施有（）。【多选题】

A.责令改正

B.责令暂停

C.改正前，该部分股份不得行使表决权

D.停止收购

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项ABCD正确：上市公司的收购及相关股份权益变动活动中的信息披露义务人，未按照《上市公司收购管理办法》的规定履行报告、公告以及其他相关义务的，或者在报告、公告等文件中有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，中国证监会责令改正（A正确），采取监管谈话、出具警示函、责令暂停（B正确）或者停止收购（D正确）等监管措施。在改正前，相关信息披露义务人不得对其持有或者实际支配的股份行使表决权（C正确）。

4、根据《全国中小企业股份转让系统挂牌公司信息披露细则》，下列挂牌公司年度报告出现的情形中，主办券商应当向全国股转公司报告的有（）。【多选题】

A.甲公司，财务报告被出具否定意见的审计报告

B.乙公司，财务报告被出具无法表示意见的审计报告

C.丙公司，财务报告被出具保留意见的审计报告

D.丁公司，经审计的期末净资产为负值

正确答案:A、B、C

答案解析:年度报告出现下列情形的，主办券商应当最迟在披露当日向全国股转公司报告：（1）财务报告被出具否定意见或者无法表示意见的审计报告。（A、B）（2）经审计的期末净资产为负值。（D）（3）挂牌公司因更正、追溯调整年报数据导致其不符合创新层标准将被直接调整至基础层的。

5、收购人应自依法报送上市公司收购报告书之日起（）日后，公告其收购要约。【单选题】

A.5

B.10

C.15

D.30

E.45

正确答案:C

答案解析:选项C正确：根据最新《证券法》（2020年3月1日）第七十六条规定，收购行为完成后，收购人应当在十五日内将收购情况报国务院证券监督管理机构和证券交易所，并予公告。