2022年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理第三章 股本融资5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、上交所某上市公司拟进行再融资，根据《上市公司证券发行管理办法》，下列情形将导致该公司不能通过公开发行股票方式进行融资的有（）。Ⅰ.该公司上一年度曾非公开发行证券，发行当年营业利润比发行前一年下降50%Ⅱ.该公司最近3年以现金方式累计分配的利润为最近3年实现的年均可分配利润的35%Ⅲ.该公司最近12个月内受到过证券交易所公开谴责，但受公开谴责的事项已经消除Ⅳ.擅自改变前次公开发行证券募集资金的用途，但已及时纠正Ⅴ.该公司控股股东6个月前未履行向投资者作出的公开承诺，但现已履约完毕【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅳ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:C

答案解析:上市公司存在下列情形之一的，不得公开发行证券:（1）本次发行申请文件有虚假记栽、误导性陈述或重大遗漏。（2）擅自改变前次公开发行证券募集资金的用途而未作纠正。（3）上市公司最近十二个月内受到过证券交易所的公开谴责。（4）上市公司及其控股股东或实际控制人最近十二个月内存在未履行向投资者作出的公开承诺的行为。（5）上市公司或其现任董事、高级管理人员因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或涉嫌违法违规被中国证监会立案调查。（6）严重损害投资者的合法权益和社会公共利益的其他情形。

2、根据《上海证券交易所科创板股票上市规则》，下列关于科创板上市公司股份减持的说法，正确的有（)。Ⅰ.公司股东持有的首发前股份，可以在公司上市前托管在具备经纪业务资格的证券公司，并由证券公司按照上交所业务规则的规定，对股东减持首发前股份的交易委托进行监督管理 Ⅱ.公司上市时未盈利的，在公司实现盈利前，控股股东、实际控制人自公司股票上市之日起3个完整会计年度内，不得减持首发前股份，自公司股票上市之日起第4个会计年度至第6个会计年度内，每年减持的首发股份不得超过公司股份总数的2% ，并应当符合《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》关于减持股份的相关规定 Ⅲ.上市公司控股股东、实际控制人在限售期满后减持首发前股份的，应当明确并披露公司的控制权安排，保证上市公司持续稳定经营Ⅳ.上市公司存在重大违法情形，触及退市标准的，自相关行政处罚决定或者司法裁判作出之日起至公司股票终止上市前，控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员不得 减持公司股份Ⅴ.上市公司核心技术人员自所持首发前股份限售期满之日起4年内，每年转让的首发前股份不得超过上市时所持公司首发前股份总数的25%，减持比例可以累积使用【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅲ、 Ⅳ、Ⅴ

正确答案:E

答案解析:Ⅰ项错误，公司股东持有的首发前股份，可以在公司上市前托管在为公司提供首次公开发行上市保荐服务的保荐机构，并由保荐机构按照上交所业务规则的规定，对股东减持首发前股份的交易委托进行监督管理。Ⅱ项错误，公司上市时未盈利的， 在公司实现盈利前，控股股东、实际控制人自公司股票上市之日起3个完整会计年度内，不得减持首发前股份；自公司股票上市之日起第4个会计年度和第 5个会计年度内，每年减持的首发前股份不得超过公司股份总数的2% ，并应当符合《减持细则》关于减持股份的相关规定。

3、发行人董事长兼总经理，可以兼任（）。Ⅰ.控股股东董事长Ⅱ.董事会秘书Ⅲ.控股股东监事长Ⅳ.子公司总经理Ⅴ.子公司董事长【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅲ、V

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：《首发办法》 第十六条 发行人的人员独立。发行人的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员不得在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事（Ⅰ、Ⅴ可以）、监事（Ⅲ可以）以外的其他职务，不得在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪；发行人的财务人员不得在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。创业板IPO规定与主板一致。

4、首次公开发行股票时，发行人和主承销商可以自主协商确定的有（）。Ⅰ.参与网下询价投资者的条件Ⅱ.有效报价的条件Ⅲ.配售原则Ⅳ.配售方式【组合型选择题】

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ

正确答案:D

答案解析:首次公开发行股票时，发行人和主承销商可以自主协商确定参与网下询价投资者的条件、有效报价条件、配售原则和配售方式，并按照事先确定的配公原则在有效申购的网下投资者中选择配售股票的对象。

5、发行人申请首次公开发行股票并在创业板上市，根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第29号——首次公开发行股票并在创业板上市申请文件》，报送申请文件时发行人不能提供有关文件原件的，可以釆取的处理方式有（）。 Ⅰ.由发行人律师提供鉴证意见，以保证与原件一致 Ⅱ.由保荐机构出具专项核查意见，以保证与原件一致 Ⅲ.由出文单位盖章，以保证与原件一致Ⅳ.如原出文单位不再存续，可以由承继其职权的单位或作出撤销决定的单位出文证明文件的真实性【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ

E.Ⅰ、Ⅱ

正确答案:A

答案解析:发行人不能提供有关文件的原件的，应由发行人律师提供鉴证意见，或由出文单位盖章， 以保证与原件一致。如原出文单位不再存续，由承继其职权的单位或作出撤销决定的单位出文证明文件的真实性。