2023年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、关于“混合式”招标，下列说法错误的是（）。【选择题】

A.标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按发行价格承销

B.高于票面利率一定数量以内的标位，按各中标标位的利率与票面利率折算的价格承销

C.高于票面利率一定数量以上的标位，全部落标

D.低于发行价格一定数量以内的标位，按各中标标位的价格承销，低于发行价格一定数量以上的标位，全部落标

正确答案:A

答案解析:A项，标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按面值承销。 

2、下列有关短期融资券的表述，正确的有（）。Ⅰ.短期融资券采用实名记账方式，在中央国债登记结算有限责任公司登记、托管、结算Ⅱ.短期融资券对银行间债券市场的机构投资人发行，只在银行间债券市场交易Ⅲ.主承销商应当在每期短期融资券发行工作结束后十个工作日内，将短期融资券的发行情况书面报告中国证监会Ⅳ.短期融资券应当由符合条件的金融机构承销，企业不得自行销售Ⅴ.同业拆借中心为短期融资券在银行间债券市场的交易提供服务【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:根据《银行间债券市场非金融企业短期融资券业务指引》第十条规定，短期融资券在债权、债务登记日的次1工作日，即可以在全国银行间债券市场机构投资人之间流通转让。短期融资券在国债登记结算公司登记、托管、结算。同业拆借中心为短期融资券在银行间债券市场的交易提供服务。企业发行短期融资券应由已在中国人民银行备案的金融机构承销。企业可自主选择主承销商。需要组织承销团的，由主承销商组织承销团。Ⅲ项，短期融资券的发行情况应向中国银行间交易商协会报告。

3、我国上市公司发行证券进行再融资，发行过程中不需要聘请具有保荐机构资格的保荐人的有（）。Ⅰ.创业板上市公司采取自行销售方式，向原前5名股东非公开发行股票融资4000万元且占最近一年末净资产10%Ⅱ.中小企上市公司经营危险品生产业务，非公开发行股票募集资金投资百货业务Ⅲ.中小板上市公司公开发行公司债券募集资金用于偿还银行贷款Ⅳ.主板上市公司当年主营业务收入较上年下降50%以上，本次非公开发行股票募集资金20亿元Ⅴ.主板上市公司非公开发行公司债券募集资金投资新的经营业务【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:选项A符合题意：《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》第三十七条：上市公司申请非公开发行股票融资额不超过人民币5000万元且不超过最近一年末净资产10%的（Ⅰ符合题意），中国证监会适用简易程序，但是最近12个月内上市公司非公开发行股票的融资总额超过最近一年末净资产百分之十的除外；第四十条：上市公司公开发行证券，应当由证券公司承销。非公开发行股票符合以下情形之一的，可以由上市公司自行销售：（1）发行对象为原前十名股东；（2）发行对象为上市公司控股股东、实际控制人或者其控制的关联方；（3）发行对象为上市公司董事、监事、高级管理人员或者员工；（4）董事会审议相关议案时已经确定的境内外战略投资者或者其他发行对象；（5）中国证监会认定的其他情形。第三十五条：上市公司申请发行证券，应当由保荐人保荐，但是根据本办法第三十七条规定适用简易程序且根据本办法第四十条规定采取自行销售的除外。（选项Ⅲ、Ⅴ符合题意，发行公司债券不需要聘请保荐机构）

4、根据《上市公司证券发行管理办法》，上市公司公开发行新股的，公司高级管理人员和核心技术人员应在最近（ ）个月内未发生重大不利变化。【选择题】

A.3

B.6

C.12

D.18

正确答案:C

答案解析:《上市公司证券发行管理办法》第七条规定，上市公司发行新股，其盈利能力应具有可持续性，其高级管理人员和核心技术人员应稳定，最近12个月内未发生重大不利变化。

5、兼任上市公司经理、副经理或者其他高级管理人员职务的董事不得超过公司董事总数的（）。【选择题】

A.1/3

B.1/2

C.2/3

D.1/4

E.3/4

正确答案:B

答案解析:选项B正确：《上市公司章程指引》第九十六条规定，董事可以由经理或者其他高级管理人员兼任，但兼任经理或者其他高级管理人员职务的董事以及由职工代表担任的董事，总计不得超过公司董事总数的1/2。

6、下列对发行人不符合发行条件的处罚正确的有（ ）。 I.己经发行证券的，对直接负责的主管人员处以3万元以上30万元以下的罚款 II.己经发行证券的，处以非法所募资金金额2%以上8%以下的罚款 III.以欺骗手段骗取发行核准，尚未发行证券的，处以30万元以上60万元以下的罚款IV.以欺骗手段骗取发行核准，对非直接责任人员处以2万元以上10万元以下的罚款V.只处罚单位，不处罚个人【组合型选择题】

A.I、III

B.III、IV

C.II、IV

D.IV、V

正确答案:A

答案解析:《证券法》第一百八十九条规定，发行人不符合发行条件，以欺骗手段骗取发行核准，尚未发行证券的，处以30万元以上60万元以下的罚款，已经发行证券的，处以非法所募资金金额1%以上5%以下的罚款。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处以3万元以上30万元以下的罚款。

7、下列关于标的资产的收益对期权价格影响的说法，不正确的是（）。【选择题】

A.标的资产的收益将影响标的资产的价格

B.在协定价格一定时，标的资产的价格必然影响期权的内在价值，从而影响期权的价格

C.标的资产的分红付息等将使标的资产的价格上升，而协定价格并不进行相应调整

D.在期权有效期内标的资产产生收益将使看涨期权价格下降

E.在期权有效期内标的资产产生收益将使看跌期权价格上升

正确答案:C

答案解析:选项C说法不正确：标的资产的分红付息等将使标的资产的价格下降，而协定价格并不进行相应调整。

8、上市公司须经股东大会审批的对外担保是（）。【选择题】

A.为资产负债率超过60％的担保对象提供的担保

B.单笔担保额超过最近1期经审计净资产5％的担保

C.对股东、实际控制人及其关联方提供的担保

D.上市公司及其控股子公司的对外担保总额，超过最近1期经审计净资产45%以后提供的任何担保

正确答案:C

答案解析:《关于规范上市公司对外担保行为的通知》规定，上市公司须经股东大会审批的对外担保，包括但不限于下列情形：①上市公司及其控股子公司的对外担保总额，超过最近1期经审计净资产50%以后提供的任何担保，②为资产负债率超过70％的担保对象提供的担保，③单笔担保额超过最近1期经审计净资产10％的担保；④对股东、实际控制人及其关联方提供的担保。

9、上市公司发行股份购买资产，同时募集配套资金，根据《上市公司重大资产重组管理办法》《关于上市公司发行股份购买资产同时募集配套资金的相关问题与解答》和《发行监管问答——关于引导规范上市公司融资行为的监管要求(修订版)》，下列说法正确的有（）。 Ⅰ.甲公司发行股份购买资产同时募集配套资金，配套资金比例不超过拟购买资产交易价格100%的，一并由并购重组审核委员会予以审核 Ⅱ.乙公司募集配套资金拟发行的股份，不得超过乙公司发行前总股本的30%Ⅲ.丙公司为创业板上市公司，该公司报发行股份购买某战略性新兴产业公司股权，如果该次交易构成重组上市，丙公司可以募集配套资金 Ⅳ. 丁公司募集配套资金用于补充公司流动资金、偿还债务的比例不应超过交易作价的50%【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案:B

答案解析:Ⅱ项错误，《发行监管问答——关于引导规范上市公司融资行为的监管耍求》中明确，上市公司申请非公开发行股票的，拟发行的股份数量原则上不得超过本次发行前总股本的30%。Ⅳ项错误，《关于上市公司发行股份购买资产同时募集配套资金的相关问题与解答（ 2018年修订订） 》其中指出，募集配公资金用于补充公司流动资金、 偿还债务的比洌不应超过交易作价的25% ；或者不超过募集配套资金总额的50% 。

10、影响企业长期偿债能力的其他因素有（）。I.为他人提供的经济担保II.未决诉讼案件III.售出产品可能发生的质量事故赔偿IV.准备近期内变现的固定资产V.经营租入长期使用的固定资产【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、III、V

C.I、III、IV、V

D.II、III、IV、V

正确答案:B

答案解析:影响长期偿债能力的其他因素有：①长期租赁；②债务担保；③未决诉讼。IV项属于影响短期偿债能力的其他因素。