2024年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、以下事项中，不属于企业收入的是（）。【选择题】

A.销售商品所取得的收入

B.提供劳务所取得的收入

C.出售无形资产取得的净收益

D.出售投资性房地产取得的收入

正确答案:C

答案解析:出售无形资产取得的净收益不属于日常活动，不属于收入。

2、( ）认为，投资者并不认为长期债券是短期债券的理想替代物。【选择题】

A.市场预期理论

B.流动性偏好理论

C.偿还期限理论

D.市场分割理论

正确答案:B

答案解析:流动性偏好理论认为，债券的期限越长，流动性溢价越大，利率曲线的形状是由对未来利率的预期和延长偿还期所必需的流动性溢价共同决定的。如果预期利率上升，其利率期限结构是向上倾斜的；如果预期利率下降，下降的幅度较小，利率期限结构向上倾斜，但两条曲线趋于重合；如果预期利率下降较多，利率期限结构向下倾斜。在预期利率水平上升和下降的时期大体相当的条件下，期限结构上升的情况要多于下降的情况。

3、企业在计算稀释每股收益时，对归属于普通股股东的当期净利润进行调整的项目有（）I.可转换公司债券与利息相关的所得税影响II.稀释性潜在普通股转换时将产生的收益或费用III.当期已确认为费用的稀释性潜在普通股的利息IV.可转换公司债券转换为股份时可能支付的现金V.与稀释性潜在普通股转换时将产生的收益或费用相关的所得税影响【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、III、V

C.I、III、IV、V

D.II、III、IV、V

正确答案:B

答案解析:计算稀释每股收益时，应当根据下列事项对归属于普通股股东的当期净利润进行调整：①当期已确认为费用的稀释性潜在普通股的利息；②稀释性潜在普通股转换时将产生的收益或费用。上述调整应当考虑相关的所得税影响。对于包含负债和权益成份的金融工具，仅需调整属于金融负债部分的相关利息、利得或损失。可转换公司债券转换为股份时可能支付的现金不影响净利润。

4、关于公开发行公司债券的受托管理人职贵，下列说法不正确的有（）。【多选题】

A.应当在募集资金到位后1个月内，督促发行人、主承销商以及存放募集资金的监管银行订立第三方监管协议

B.受托管理人应当将受托的公司债券《临时受托管理事务报告》刊登在本期债券发行人和受托管理人的互联网网站

C.受托管理人应当建立对发行人的定期跟踪机制，监督发行人对公司债券募集说明书所约定义务的执行情况，并在每年4月30日前向市场公告上一年度的受托管理事务报告

D.受托管理人应当至少提前20个工作日掌握公司债券还本付息、赎回、回售、分期偿还等的资金安排，督促发行人按时履约

正确答案:A、B、C

答案解析:《公司债券受托管理人执业行为准则》第十三条规定，受托管理人应当在募集资全到位后1个月内与发行人以及存放募集资金的恨行订立监管协议。笫十五条规定，受托管理人应当将披露的信息刊登在本期债券交易场所的互联网网站。第十六条规定，受托管理人应当建立对发行人的定期跟踪机制，监督发行人对公司债券募集说明书所约定义务的执行情况，并在每年6月30日前向市场公告上一年度的受托管理事务报告。笫十九条规定，受托管理人应当至少提前 20个工作曰掌握公司债券还本付息、赎回、回售、 分期偿还等的资金安排，督促发行人按时履约。

5、（）假设市场参与者会按照他们的利率预期从债券市场的一个偿还期部分自由地转移到另一个偿还期部分，而不受任何阻碍。【多选题】

A.市场预期理论

B.流动性偏好理论

C.市场分割理论

D.无偏预期理论

正确答案:A、B、D

答案解析:选项ABD正确：市场预期理论（无偏预期理论）和流动性偏好理论，都假设市场参与者会按照他们的利率预期从债券市场的一个偿还期部分自由地转移到另一个偿还期部分，而不受任何阻碍（A、B、D正确）。市场分割理论的假设却恰恰相反，该理论认为，在贷款或融资活动进行时，贷款者和借款者并不能自由地在利率预期的基础上将证券从一个偿还期部分替换成另一个偿还期部分。

6、根据《关于进一步改革和完善新股发行体制的指导意见》，关于新股投资风险特别公告，下列说法错误的有（）。【选择题】

A.任何投资者如参与网上申购，均表明其接受最终确定的发行价格

B.发行人上市后所有股票均为可流通股份

C.任一股票配售对象只能选择网上一种方式进行申购，不允许选择网下方式

D.单个投资者只能使用一个合格账户进行申购

正确答案:C

答案解析:C项，本次发行申购，任一股票配售对象只能选择网下或者网上一种方式进行申购，所有参与网下初步询价的股票配售对象均不能参与网上申购。

7、上交所上市的公司债券发行人，下列事项中，应当及时向上交所提交并披露临时报告的有（）。【多选题】

A.发行人发生超过上年末净资产10%的重大损失

B.发行人放弃债权或者财产，超过上年末净资产的10%

C.发行人作出增资的决定

D.发行人当年累计新增借款或者对外提供担保超过上年末净资产的10%

正确答案:A、B

答案解析:C项，发行人作出减资、合并、分立、解散及申请破产的决定。D项，发行人当年累计新增借款或对外提供担保超过上年末净资产的20%。

8、一般地讲，影响公司股票价格的内部因素有（     ）。Ⅰ.公司股东权益的变更 Ⅱ.公司股利分配方式的变更 Ⅲ.公司增资扩股 Ⅳ.公司股票受到投资者追捧 Ⅴ.宏观经济走向和相关政策【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:一般来讲，影响股票投资价值的内部因素主要包括公司净资产、盈利水平、股利政策、股份分割、增资和减资以及资产重组等因素。Ⅳ项属于影响股票投资价值的外部因素中的市场因素；Ⅴ项属于影响股票投资价值的外部因素中的宏观经济因素。

9、以下关于超额配售选择权的表述，不正确的是（）。【选择题】

A.首次公开发行股票数量在4亿股以上的，发行人及其主承销商可以在发行方案中采用超额配售选择权

B.获超额配售选择权的主承销商按不超过包销数额115%的股份向投资者发售

C.因行使超额配售选择权而发行的新股为本次发行的一部分

D.超额配售选择权这种发行方式只能用于首次公开发行

正确答案:D

答案解析:D项，超额配售选择权这种发行方式只是对其他发行方式的一种补充，既可用于上市公司增发新股，也可用于首次公开发行。

10、发行人董事长兼总经理，可以兼任（）。【多选题】

A.控股股东董事长

B.董事会秘书

C.控股股东监事长

D.子公司总经理

正确答案:A、C

答案解析:选项AC正确：《首发办法》 第十六条 发行人的人员独立。发行人的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员不得在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事（A可以）、监事（C可以）以外的其他职务，不得在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪；发行人的财务人员不得在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。创业板IPO规定与主板一致。