2023年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、某投资者有资金10万元，准备投资于3年期的金融工具，若投资年利率为8%，则用单利计算，其投资的未来值为（ ）万元，用复利计算，其投资的未来值为（ ）万元。【选择题】

A.12.4；12.6

B.11.4；13.2

C.14.1；15.2

D.16.5；17.8

正确答案:A

答案解析:按单利方法计算：投资的未来值 按复利方法计算：投资的未来值。

2、下列关于外国投资者进行证券买卖的表述，错误的是（）。【选择题】

A.外国投资者在上市公司首次公开发行前持有的股份，在限售期满后可以出售

B.外国投资者进行战略投资所持上市公司A股股份，在其承诺的持股期限届满后可以出售

C.外国投资者承诺的持股期限届满前，因其破产、清算、抵押等特殊原因需转让其股份的，经商务部批准可以转让

D.外国投资者出售上市公司A股股份有限制，但买入上市公司A股股份没有限制

正确答案:D

答案解析:根据《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》第二十条，除以下情形外，外国投资者不得进行证券买卖（B股除外）：①投资者进行战略投资所持上市公司A股股份，在其承诺的持股期限届满后可以出售；②投资者根据《证券法》相关规定须以要约方式进行收购的，在要约期间可以收购上市公司A股股东出售的股份；③投资者在上市公司股权分置改革前持有的非流通股份，在股权分置改革完成且限售期满后可以出售；④投资者在上市公司首次公开发行前持有的股份，在限售期满后可以出售；⑤投资者承诺的持股期限届满前，因其破产、清算、抵押等特殊原因须转让其股份的，经商务部批准可以转让。D项，证券买卖包括买入和卖出，都受限制。

3、某公司拟申请首次公开发行股票并在主板上市，该公司的下列情况中符合主板发行条件的有（）。【多选题】

A.公司注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕，公司主要资产不存在重大权属纠纷

B.公司的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东持有的股份不存在重大权属纠纷

C.公司最近3个会计年度净利润均为正数且累计为人民币3 000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据

D.公司最近一期末无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比例为25%

正确答案:A、B

答案解析:根据《首次公开发行股票并上市管埋办法》的规定，首次公开发行股票的发行人应符合的条件有：公司最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3 000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据，C项错误。最近一期末无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比例不高于20%，D项错误。

4、以下有关优先股发行符合规定的有（）。Ⅰ.非上市公众公司可以公开发行优先股Ⅱ.上市公司可以发行优先股Ⅲ.最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%Ⅳ.最近三个会计年度实现的年均可分配利润应当不少于优先股一年的股息 【多选题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:B

答案解析:选项B正确：根据《优先股试点管理办法》第三条 上市公司可以发行优先股，非上市公众公司可以非公开发行优先股；（Ⅰ错误、Ⅱ正确）第十九条，上市公司发行优先股，最近三个会计年度实现的年均可分配利润应当不少于优先股一年的股息；（Ⅲ错误、Ⅳ正确） 第二十条，上市公司最近三年现金分红情况应当符合公司章程及中国证监会的有关监管规定。

5、商业银行发行金融债券应具备的条件包括（）。【多选题】

A.具有良好的公司治理机制

B.核心资本充足率不低于4%

C.最近3年连续盈利

D.最近3年没有重大违法、违规行为

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项E正确：商业银行发行金融债券应具备以下条件：（1）具有良好的公司治理机制；（2）核心资本充足率不低于4%；（3）最近3年连续盈利；（4）贷款损失准备计提充足；（5）风险监管指标符合监管机构的有关规定；（6）最近3年没有重大违法、违规行为；（7）中国人民银行要求的其他条件。根据商业银行的申请，中国人民银行可以豁免上述所规定的个别条件。

6、以下应计入管理费用的有（）。【多选题】

A.董事津贴

B.研究费用

C.销售部门固定资产折旧费用

D.生产车间固定资产修理费用

正确答案:A、B、D

答案解析:选项ABD正确：管理费用是指企业为组织和管理企业生产经营所发生的管理费用，主要包括以下内容：（1）开办费：筹建期间内发生的开办费；（2）公司经费：董事会和行政管理部门在企业的经营管理中发生的或者应由企业统一负担的公司经费(包括行政管理部门职工工资及福利费、物料消耗、低值易耗品摊销、办公费和差旅费等)；（3）工会经费；（4）董事会费：包括董事会成员津贴、会议费和差旅费等；（选项A正确，计入管理费用）（5）聘请中介机构费、咨询费(含顾问费)、业务招待费；（6）诉讼费；（7）房产税、车船税、土地使用税、矿产资源补偿费、印花税(房、车、土、矿、印)；（8）研究费用、技术转让费；（选项B正确，计入管理费用）（9）企业生产车间(部门)和行政管理部门等发生的固定资产修理费用。（选项D正确，计入管理费用）选项C，销售部的固定资产折旧计入销售费用科目。

7、行业的市场结构主要分为（）。【多选题】

A.完全竞争

B.垄断竞争

C.寡头垄断

D.完全垄断

正确答案:A、B、C、D

答案解析:行业基本上可分为四种市场结构：完全竞争、垄断竞争、寡头垄断和完全垄断。

8、甲上市公司（原股本1 500万股）于2017年9月30日通过定向增发1 800万股普通股对A公司进行合并，取得A公司100%的股权（900万股），该日，公司每股普通股的公允价值为20元，A公司每股普通股的公允价值为40元，甲公司和A公司的普通股的面值为 1元，该事项构成反向购买，甲公司和A公司无关联关系，不考虑其他因素的影响，该项合并中，A公司的合并成本为（）万元。【单选题】

A.36000

B.333000

C.30000

D.35000

E.18000

正确答案:C

答案解析:甲公司合并前股份总数为1 500万股，向 A公司原股东发行1800万股，取得A公司100%股权(共900万股）。从而，A公司原股东拥冇甲公司 54.55%(1 800/3 300)的股权，能够控制甲公司。会计上将A公司视为购买方(主并方），理论上应由A公司支付合并对价(以发行股票方式），且发行股票后原股东占的持股比例是54.55%。因此理论上需要A公司发行的股数=(900 /54.55%) -900=750(万股），其合 并成本=750 x40 =30 000(万元)。

9、影响债券投资价值的外部因素有（）。【多选题】

A.债券期限

B.债券的流动性

C.基础利率

D.市场利率水平

正确答案:C、D

答案解析:A、B项属于影响债券投资价值的内部因素。

10、不考虑其他因素，构成重大资产重组的有（）。【多选题】

A.甲上市公司与乙公司新设企业，甲公司投资额占其最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末资产总额的60%

B.丙上市公司从事医药制造业务，拟将其旗下从事化学医药板块的丁公司委托给无关联第三方经营管理，丁公司最近一个会计年度的营业收入占丙公司最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告营业收入的55%

C.戊上市公司接受无关联第三方的无条件资产赠与，赠与资产净额6000万元且占戊上市公司最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末净资产额（不包含少数股东权益）的60%

D.已上市公司购买的标的公司最近一个会计年度产生的净利润占已上市公司最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告净利润的55%

正确答案:A、B

答案解析:选项AB正确：C项，接受义务的资产赠与或者对外捐赠资产，方构成重大资产重组的交易方式。D项，上市公司自控制权发生变更之日起60个月内，向收购人及其关联人购买资产，购买的资产在最近一个会计年度所产生的净利润占上市公司控制权发生变更的前一个会计年度经审计的合并财务会计报告净利润的比例达到100%以上的，构成重大资产重组。