2021年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、红尘公司是一家中小企业板上市公司，2011年经营状况不佳，根据规定，如果该公司出现下列（ )情形，深圳证券交易所有权对其股票交易实行退市风险警示。I.最近1个会计年度的审计结果显示其股东权益为负值 II.最近1个会计年度的审计结果显示公司对外担保余额（合并报表范围内的公司除外）超过2亿元且占净资产值的50%以上（主营业务为担保的公司除外）III.最近1个会计年度被注册会计师出具否定意见的审计报告，或者被出具了无法表示意见的审计报告而且深圳证券交易所认为情形严重的 IV.最近2个会计年度连续被注册会计师出具否定意见的审计报告，或者被出具了无法表示意见的审计报告而且深圳证券交易所认为情形严重的 V.连续30个交易日，公司股票涨幅每日达5%【组合型选择题】

A.I、II、III

B.III、IV、V

C.I、III、IV

D.I、III、V

正确答案:C

答案解析:参见《深圳证券交易所股票上市规则（2014年修订）》第13. 2. 1条规定。上市公司出现下列情形之一的，本所有权对其股票交易实行退市风险警示：（一）最近两个会计年度经审计的净利润连续为负值或者因追溯重述导致最近两个会计年度净利润连续为负值；（二）最近一个会计年度经审计的期末净资产为负值或者因追溯重述导致最近一个会计年度期末净资产为负值；（三）最近一个会计年度经审计的营业收入低于一千万元或者因追溯重述导致最近一个会计年度营业收入低于一千万元；（四）最近一个会计年度的财务会计报告被出具无法表示意见或者否定意见的审计报告；（五）因财务会计报告存在重大会计差错或者虚假记载，被中国证监会责令改正但未在规定期限内改正，且公司股票已停牌两个月；（六）未在法定期限内披露年度报告或者半年度报告，且公司股票已停牌两个月；（七）因欺诈发行受到中国证监会行政处罚，或者因涉嫌欺诈发行罪被依法移送公安机关；（八）因重大信息披露违法受到中国证监会行政处罚，或者因涉嫌违规披露、不披露重要信息罪被依法移送公安机关；（九）出现本规则12.12条、12.13条规定的股权分布不再具备上市条件的情形，公司披露的解决方案存在重大不确定性，或者在规定期限内未披露解决方案，或者在披露可行的解决方案后一个月内未实施完成；（十）法院依法受理公司重整、和解或者破产清算申请；（十一）出现可能导致公司被依法强制解散的情形；（十二） 本所认定的其他存在退市风险的情形。

2、关于利润，下列说法中错误的是（）【选择题】

A.利润是指企业在一定会计期间的经营成果

B.利润往往是评价企业管理层业绩的一项重要指标，也是投资者等财务报告使用者进行决策时的重要参考

C.直接计入当期利润的利得和损失，是指应当计入当期损益、最终会引起所有者权益发生增减变动的、与所有者投入资本或者向所有者分配利润无关的利得或者损失

D.利润金额取决于收入和费用金额的计量，不涉及利得和损失金额的计量

正确答案:D

答案解析:利润反映的是收入减去费用、利得减去损失后的净额的概念，因此，利润的确认主要依赖于收入和费用以及利得和损失的确认，其金额的确定主要取决于收入和费用、利得和损失金额的计量。

3、下列关于资产支持证券的陈述，错误的是（）。【选择题】

A.资产支持证券的内部信用增级包括但不限于备用信用证、担保和保险等方式

B.信用增级是指在信贷资产证券化交易结构中通过合同安排所提供的信用保护

C.资产支持证券就是由特定目的的信托受托机构发行的、代表特定目的信托受益权份额

D.资产支持证券是指由银行业金融机构作为发起机构，将信货资产信托给受托机构，由受托机构发行的，以该财产所产生的现金支付其收益的受益证券

E.资产支持证券初始挂牌交易单位所对应的发行面值或等值份额应不少于100万元

正确答案:A

答案解析:选项A陈述错误：《金融机构信贷资产证券化试点监督管理办法》第三十条规定：信用增级可以采用内部信用增级或外部信用增级的方式。内部信用增级包括但不限于超额抵押、资产支持证券分层结构、现金抵押账户和利差账户等方式。外部信用增级包括但不限于备用信用证、担保和保险等方式。A项属于外部信用增级的方式。

4、依据企业会计准则的规定，下列有关存货可变现净值的表述中，不正确的是（）。Ⅰ.为执行销售合同而持有的存货，通常应当以产成品或商品的合同价格作为其可变现净值的计算基础Ⅱ.持有存货的数量多于销售合同订购数量，超出部分的存货可变现净值应当以产成品或商品的合同价格作为计算基础Ⅲ.没有销售合同约定的存货，应当以产成品或商品的市场销售价格作为其可变现净值的计算基础Ⅳ.用于出售的材料，通常应当以账面价值作为其可变现净值的计算基础Ⅴ.用于生产产品的材料，确定其可变现净值时的估计售价为所生产产品的估计售价【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案:B

答案解析:II项，持有存货的数量多于销售合同订购数量，超出部分的存货可变现净值应当以产成品或商品的市场销售价格作为计算基础。IV项，用于出售的材料，通常应当以市场销售价格作为其可变现净值的计算基础 。

5、张三为某股份公司经理，下列可以由张三直接决定的事项是（）。Ⅰ. 决定设立某部门Ⅱ. 制定《某部门工作规程》Ⅲ.任命某部门负责人Ⅳ. 批准公司的《募集资金管理制度》【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅳ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：经理的职权中具有实质决策权的只有两项。第一，聘任或解聘其他管理人员；第二，制定公司具体规章，其他的均是执行董事会的决策，或提请董事会决策。《公司法》第四十九条 有限责任公司可以设经理，由董事会决定聘任或者解聘。经理对董事会负责，行使下列职权：（1）主持公司的生产经营管理工作，组织实施董事会决议；（2）组织实施公司年度经营计划和投资方案；（3）拟订公司内部管理机构设置方案；（4）拟订公司的基本管理制度；（5）制定公司的具体规章；（6）提请聘任或者解聘公司副经理、财务负责人；（7）决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的负责管理人员；（8）董事会授予的其他职权。公司章程对经理职权另有规定的，从其规定。经理列席董事会会议。选项Ⅰ没有该职权，选项Ⅳ应为拟订而非制定，选项Ⅱ、Ⅲ均符合经理职权。

6、以下关于上市公司募集资金的管理和使用需要经过股东大会审议的有（）。Ⅰ.闲置募集资金暂时补流Ⅱ.超募资金可用于永久补充流动资金和归还银行借款Ⅲ.上市公司以自筹资金置换先投入募集资金投资项目Ⅳ.上市公司取消原募集资金投资项目，实施新项目【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅳ

E.Ⅱ、Ⅲ

正确答案:D

答案解析:选项D正确：闲置募集资金暂时补流，应当经上市公司董事会审议通过，独立董事、监事会、保荐机构发表明确意见并披露，不需要经过股东大会审议；（Ⅰ错误）超募资金用于永久补流和偿还银行贷款的，应当经过上市公司股东大会审议批准，独立董事、保荐机构应当发表明确同意意见并披露；（Ⅱ正确）置换事项应当经过董事会审议通过，会计师事务所出具鉴证报告，并由独立董事、监事会、保荐机构发表明确同意意见并披露；（Ⅲ错误）取消原募集资金投资项目，实施新项目属于募集资金用途变更，应当履行“董事会+股东大会+保荐机构+独立董事+监事会”程序。（Ⅳ正确）

7、下列事项将影响发行人的股票发行上市独立的是（）。Ⅰ.发行人租赁控股股东的办公楼在一、三层办公，控股股东在其他楼层办公Ⅱ.与控股股东共用银行账号Ⅲ.与控股股东合资成立财务公司，发行人持股25%Ⅳ.发行人财务人员担任控股股东公关部经理 【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：根据《首次公开发行股票并上市管理办法》第二节，独立性的相关规定，Ⅱ项属于财务不独立；Ⅲ项属于业务不独立；Ⅳ项属于人员不独立。Ⅰ项易与机构不独立混同，但机构混同是公司与股东在组织机构上存在严重交叉重叠，即所谓“一套人马，两块牌子”，租赁控股股东的办公楼不属于此种情形。

8、上市公司重大关联交易、聘用或解聘会计师事务所，应由（　）以上独立董事同意后，方可提交董事会讨论。 【选择题】

A.1/3

B.1/2

C.55%

D.60%

正确答案:B

答案解析:《关于加强社会公众股股东权益保护的若干规定》规定，上市公司重大关联交易、聘用或解聘会计师事务所，应由1/2以上独立董事同意后，方可提交董事会讨论。经全体独立董事同意，独立董事可独立聘请外部审计机构和咨询机构，对公司的具体事项进行审计和咨询，相关费用由公司承担。

9、甲公司系外贸企业，2012年度财务报告批准报出日为2013年3月31日，以下属于资产负债表日后非调整事项的有（）。Ⅰ.甲公司一项无形资产账面价值5000万元，因技术升级，2013年2月甲公司知悉在2012年底市场上出现的一种新技术完全可以替代甲公司该项无形资产的功能，而该项技术的取得仅需2000万元Ⅱ.2013年3与10日甲公司控股股东股票限售期满，控股股东减持股份Ⅲ.2013年3月10日，美元兑人民币汇率出现大幅变动Ⅳ.2013年2月15日，甲公司以资本公积1亿元转增股本1亿股Ⅴ.2013年3月5日，甲公司以2亿元价格将其全资子公司乙公司出售【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

E.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:B

答案解析:选项B正确：1.调整事项（1）日后诉讼案件结案（2）日后表明资产负债表日发生减值（3）购入资产的成本或售出资产的收入的进一步确认（4）资产负债表日后发现了财务报表舞弊或差错2.非调整事项（1）资产负债表日后发生重大诉讼、仲裁、承诺。（2）资产负债表日后资产价格、税收政策、外汇率发生重大变化；（3）资产负债表日后因自然灾害导致资产发生重大损失；（4）资产负债表日后发行股票和债券以及其他巨额举债；（5）资产负债表日后资本公积转增资本；（6）资产负债表日后发生巨额亏损；（7）资产负债表日后发生企业合并或处置子公司；（8）资产负债表日后企业利润分配方案中拟分配的以及经审议批准宣告发放的现金股利和利润。选项Ⅰ属于调整事项，购入资产的成本或售出资产的收入的进一步确认。其余选项均属于非调整事项。

10、以下关于利率期限结构的流动性偏好理论说法正确的有（）。Ⅰ.流动性偏好理论认为，债券的期限越长，流动性溢价越大，利率曲线的形状是由对未来利率的预期和延长偿还期所必须的流动性溢价共同决定的Ⅱ.如果预期利率上升，其利率期限结构是向上倾斜的Ⅲ.如果预期利率下降的幅度较小，利率期限结构向上倾斜，但两条曲线趋于重合Ⅳ.如果预期利率下降较多，利率期限结构向下倾斜Ⅴ.在预期利率水平上升和下降的时期大体相当的条件下，期限结构下降的情况要多于期限结构上升的情况【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:选项A正确：流动性偏好理论认为，债券的期限越长，流动性溢价越大，利率曲线的形状是由对未来利率的预期和延长偿还期所必须的流动性溢价共同决定的。（Ⅰ正确）（1）如果预期利率上升，其利率期限结构是向上倾斜的；（Ⅱ正确）（2）如果预期利率下降，则分不同情况：下降的幅度较小，利率期限结构向上倾斜，但两条曲线趋于重合；预期利率下降较多，利率期限结构向下倾斜；（Ⅲ、Ⅳ正确）（3）在预期利率水平上升和下降的时期大体相当的条件下，期限结构上升的情况要多于期限结构下降的情况。（Ⅴ错误）