2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、以下应计入其他综合收益的项目有（）。【单选题】

A.持有至到期投资公允价值变动

B.现金分红

C.股东投资时形成的股本溢价

D.作为存货的房地产转换为采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产，转换时公允价值大于账面价值

正确答案:D

答案解析:选项D正确：“其他综合收益”项目，反映企业根据企业会计准则规定未在损益中确认的各项利得和损失扣除所得税影响后的净额。其他综合收益一般就是“资本公积-其他资本公积”，但“资本公积—其他资本公积”最终“入“资本公积—股本溢价”的权益性交易，不属于其他综合收益，如以权益结算的股份支付、可转换公司债券权益部分的初始确认金额等；（C不符合题意）持有至到期投资初始确认时，按照公允价值和相关交易费用之和作为入账金额，采用实际利率法按摊余成本进行后续计量，持有至到期投资的公允价值变动不作账务处理，持有至到期投资重分类为可供出售金融资产时，重分类日公允价值和账面价值之间的差额计入“资本公积-其他资本公积”；（A不符合题）股东大会及类似权力机构宣告分派现金股利时，借记“利润分配”，贷记“应付股利”，实际分红时，借记“应付股利”，贷记“货币资金”。（B不符合题意）

2、保荐人应当自持续督导工作结束后（）个工作日内向中国证监会、证券交易所报送“保荐总结报告书”。【选择题】

A.5

B.8

C.10

D.15

正确答案:C

答案解析:持续督导期届满，如有尚未完结的保荐工作，保荐人应当继续完成。保荐人应当自持续督导工作结束后10个工作日内向中国证监会、证券交易所报送“保荐总结报告书”。

3、根据《全国中小企业股份转让挂牌公司信息披露规则》，下列关于挂牌公司信息披露要求的说法，正确的是（）。【单选题】

A.挂牌公司召开监事会会议,应在会议结束后及时将经参会监事签字确认的决议向主办券商报备

B.创新层挂牌公司发生的交易涉及的资产净额或成交金额占公司最近一个会计年度经审计净资产绝对值的10%以上的，应当及时披露

C.挂牌公司应当披露的定期报告包括年度报告、中期报告和季度报告

D.挂牌公司在定期报告披露前，预计净利润同比变动超过50%且大于300万元、发生亏损或者亏损变为盈利的，可以进行业绩预告

正确答案:A

答案解析: A项，《全国中小企业股份转让 系统挂牌公司信息披露规则》(2021年修订) 第31第1款规定，挂牌公司召开监事会会议，应当在会议结束后及时将经参会监事签字确认的决议主办券商报备。B项，第36条规定，创新层挂牌公司发生的交易(除提供担保外)达到下列标准之一的，应当及时披露：①交易涉及的资产总额(同时存在账面值和评估值的，以孰高为准)或成交金额占公司最近一个会计年度经审计总资产的10%以上；②交易涉及的资产净额或成交金额占公司最近一个会计年度经审计净资产绝对值的10%以上， 且超过300万元。C项，第11条规定，挂牌公司应当披露的定期报告包括年度报告和中期报告，可以披露季度报告，中国证监会、全国股转公司另有规定的，从其规定。D项，第16条第2款规定，挂牌公司在定期报告披露前，预计净利润同比变动超过50%且大于500万元、发生亏损或者亏损变为盈利的，可以进行业绩预告。业绩预告应当披露相关财务数据的预计值以及重大变化的原因。

4、股票投资价值研究报告中的基本内容不包括（        ）。 【选择题】

A.公司现状与发展前景分析

B.行业分析

C.主承销商研发实力分析

D.二级市场分析

E.发行人与同行业可比上市公司的投资价值比较

正确答案:C

答案解析:投资价值研究报告应当至少包括下列内容：①发行人的行业分类、行业政策，发行人与主要竞争者的比较及其在行业中的地位；②发行人经营状况和发展前景分析；③发行人盈利能力和财务状况分析；④发行人募集资金投资项目分析；⑤发行人与同行业可比上市公司的投资价值比较；⑥ 宏观经济走势、股票市场走势以及其他对发行人投资价值有重要影响的因素。

5、以下主体可以担任公司债券的受托管理人的是（）。【多选题】

A.承销机构

B.律师

C.银行

D.提供担保的公司

正确答案:A、B、C

答案解析:选项ABC正确：《公司债券发行与交易管理办法》相关规定，债券受托管理人由本次发行的承销机构或其他经中国证监会认可的机构担任。债券受托管理人应当由中国证券业协会会员。为本次发行提供担保的机构不得担任本次债券发行的受托管理人。

6、根据《上市公司重大资产重组管理办法》，下列不属于独立财务顾问必须出具持续督导意见的事项是（）。【单选题】

A.管理层讨论与分析部分提及的各项业务的发展现状

B.交易各方当事人承诺的履行情况

C.公司治理结构与运行情况

D.重大资产重组实施完毕后的净利润实现情况

正确答案:D

答案解析:独立财务顾问必须出具持续督导意见的事项包括：（1）交易资产的交付或者过户情况。（2）交易各方当事人承诺的履行情况。（3）已公告的盈利预測或者利润预测的实现情况。（4）管理层讨论与分析部分提及的各项业务的发展现状。（5）公司治理结构与运行情况。（6）与已公布的重组方案存在差异的其他事项。

7、首期发行短期融资券债务融资工具的，企业应至少于发行日前（）个工作日公布发行文件；后续发行的，应至少于发行日前（）个工作日公布发行文件。【单选题】

A.1；3

B.3；5

C.5；3

D.5；7

正确答案:C

答案解析:选项C正确：《银行间债券市场非金融企业债务融资工具信息披露规则》第五条规定：首期发行债务融资工具的，应至少于发行日前五个工作日公布发行文件；后续发行的，应至少于发行日前三个工作日公布发行文件。

8、企业为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，应作为合同取得成本确认为一项资产。【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:A

答案解析:企业为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，应作为合同取得成本确认为一项资产。增量成本是指企业不取得合同就不会发生的成本，也就是企业发生的与合同直接相关，但不是所签订合同的对象或内容本身所直接发生的费用。

9、证券公司参与区域性市场后，（）变化的，应向协会报备相关公司决议、内部制度和资格证明资料等文件。 Ⅰ.参股比例 Ⅱ.公司注册资本 Ⅲ.业务范围 Ⅳ.公司章程 Ⅴ.股东人数【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅳ、Ⅴ

正确答案:A

答案解析:根据《证券公司参与区域性股权交易市场业务规范》第九条，证券公司参与区域性市场后，参股比例或业务范围发生变化的，应在完成变更手续后5个工作日内向协会报备相关公司决议、内部制度和资格证明资料等文件。

10、甲证券投资咨询机构拟申请从事上市公司并购重组财务顾问业务资格，根据《财务顾问管理办法》，下列情形构成障碍的有（）。【多选题】

A.注册资本为1000万元，实缴注册资本为800万元，净资产为600万元

B.有证券从业资格的人员30人，其中，具有从事证券业务经验3年以上的人员8人，财务顾问主办人5人

C.一年前开始从事公司并购重组财务顾问业务，最近2年财务顾问业务收入总计为150万元

D.一名财务顾问主办人最近24个月内因执业行为违反行业规范受到过中国证券业协会的纪律处分

正确答案:B、C

答案解析:选项BC符合题意：根据《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》第七条规定，证券投资咨询机构从事上市公司并购重组财务顾问业务，应当具备下列条件：（1）已经取得中国证监会核准的证券投资咨询业务资格；（2）实缴注册资本和净资产不低于人民币500万元；（3）具有健全且运行良好的内部控制机制和管理制度，严格执行风险控制和内部隔离制度；（4）公司财务会计信息真实、准确、完整；（5）控股股东、实际控制人在公司申请从事上市公司并购重组财务顾问业务资格前1年未发生变化，信誉良好且最近3年无重大违法违规记录；（6）具有2年以上从事公司并购重组财务顾问业务活动的执业经历，且最近2年每年财务顾问业务收入不低于100万元；（7）有证券从业资格的人员不少于20人，其中，具有从事证券业务经验3年以上的人员不少于10人，财务顾问主办人不少于5人；（8）中国证监会规定的其他条件。B项应为，有证券从业资格的人员不少于20人，其中，具有从事证券业务经验3年以上的人员不少于10人，财务顾问主办人不少于5人；C项应为，具有2年以上从事公司并购重组财务顾问业务活动的执业经历，且最近2年每年财务顾问业务收入不低于100万元。