2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编每天为您准备了5道每日一练题目（附答案解析），一步一步陪你备考，每一次练习的成功，都会淋漓尽致的反映在分数上。一起加油前行。

1、下列关于股份支付的说法中，正确的有（）。【多选题】

A.除了立即可行权的股份支付外，无论是权益结算的股份支付还是现金结其的股份支付， 在授予日均应进行会计处理

B.对于换取职工服务的股份支付，企业应以股份支付所授予的股份权益工具的公允价值计量

C.以现金结算的股份支付，在可行权日之后不再确认成本费用，负债的公允价值变动应计入当期损益

D.以权益结算的股份支付，在可行权日之后不再对已确认所有者权益总额进行调整

正确答案:B、C、D

答案解析:A项，除了立即可行权的股份支付外， 无论权益结算的股份支付还是现金结算的股份支付，企业在授予日均不进行会计处理。

2、收购人在收购上市公司A进行信息披露时，故意隐瞒自己1年前因偷税漏税1200万元被公安机关刑事立案事项（目前尚未结案）的情况，而披露说自己最近3年为有重大违法行为和涉嫌有重大违法行为。对于这种情况，收购人可能面临的监管措施或处罚措施有（）。【多选题】

A.责令改正

B.责令暂停

C.停止收购

D.永久性市场禁入

正确答案:A、B、C

答案解析:选项ABC正确：《上市公司收购管理办法》第七十六条规定，上市公司的收购及相关股份权益变动活动中的信息披露义务人在报告、公告等文件中有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，中国证监会责令改正，采取监管谈话、出具警示函、责令暂停或者停止收购等监管措施。在改正前，收购人对其持有或者实际支配的股份不得行使表决权。

3、关于保荐机构管理层的保荐项目签字责任要求，下列说法正确的是( )。【多选题】

A.保荐项目的风险控制应当纳入保荐机构公司整体层面的合规和风险控制体系

B.保荐机构从事首发和再融资保荐业务，应当以保荐项目风险控制为核心，建立健全保荐业务的内部控制制度

C.风险控制应当贯彻保荐业务各个环节，问询意见回复报告、举报信核查报告和 上市委意见购复报告均应履行公司整体层面相应决策和风险控制程序

D.保荐机构相关人员应在证券发行募集文件中签字确认，并声明承担相应的法律责任

正确答案:A、B、C、D

答案解析:根据《监管规则适用指引一发行类第3号》 ，保荐机构管理层的保荐项目签字责任要求如下:①风险控制要求。保荐机构管理层应当确保首发和再融资保荐项目符合以下风险控制要求: a.保荐机构从事首发和再融资保荐业务,应当以保荐项目风险控制为核心，建立健全保荐业务的内部控制制度,增强自我约束和风险控制能力，切实提高保荐项目执业质量。b.保荐机构在执行立项、尽职调查、质量控制、内核、持续督导等保荐业务各个环节相关制度的基础上，进一步强化保荐项 目的风险控制，保荐项目的风险控制应当纳入保荐机构公司整体层面的合规和风险控制体系。c.风险控制应当贯彻保荐业务各个环节，问询意见回复报告、举报信核查报告和上市委意购复报告均应履行公司整体层面相应决策和风险控制程序。②签字要求。保荐机构相关人员应按照《首次公开发行股票注册管理办法》《证券发行 上市保荐业务管理办法》相关规定履行签字要求,在证券发行募集文件,包括招股说明书、发行保荐书等文件中签字确认，并明承担相应的法律责任。同时,保荐机构法定代表人应当在保荐工作报告(保荐机构尽职调查报告)、各轮问询意 见回复报告、举报信核查等各类核查报告和上市委意见回复报告等文件中签字确认，并声明承担相应的法律责任。

4、根据《证券公司保荐业务规则》，关于保荐业务收费原则，下列说法正确的是（）。【多选题】

A.保荐机构应当制定明确且合理的保荐业务收费原则

B.保荐业务收费原则的确定，应当考虑根据发行人的要求或实际情况确定的特殊时间限制

C.保荐机构应当在保荐业务收费原则制定或调整后30个工作日内向协会报送

D.保荐机构应当在保荐项目.上市之日起10个工作日内向协会报送该保荐项目的保荐与承销协议、验资报告及发行上市、持续督导两个阶段的收费等相关信息

正确答案:A、B、C、D

答案解析:AB两项，《证券公司保荐业务规则》(2022年修订) 第13条规定，保荐机构应当制定明确且合理的保荐业务收费原则，收费原则的确定应当主要考虑以下因素：①保荐机构、保荐代表人、其他从事保荐业务的人员从事该保荐业务所需要的时间、投入的精力和其他相应成本；②保荐业务的性质、创新性和复杂程度；③根据发行人的要求或实际情况确定的特殊时间限制；④保荐机构、保荐代表人、其他从事保荐业务的人员的经验、声誉和能力；⑤保荐业务的持续责任和风险；⑥保荐机构的实际成本支出；⑦其他应当考虑的合理因素。CD两项，第14条规定，保荐机构应当在保荐业务收费原则制定或调整后30个工作日内向协会报送;保荐业务收费原则明显违反本规则第13条规定、失市场公允的，保荐机构应当予以调整。保荐机构应当在保荐项目上市之日起10个工作日内向协会报送该保荐项目的保荐与承销协议、验资报告及发行上市、持续督导两个阶段的收费等相关信息。

5、证券评级机构应当在下列（）事项发生变更之日起10个工作日内，报中国证监会备案。【多选题】

A.机构名称、住所、法定代表人

B.董事、监事、高级管理人员

C.实际控制人、持股3%以上股权的股东

D.内部控制机制与管理制度、业务制度

正确答案:A、B、D

答案解析:选项ABD正确：根据《证券市场资信评级业务管理暂行办法》第九条规定，证券评级机构应当在下列重大事项发生变更之日起10个工作日内，报中国证监会备案：（1）机构名称、住所、法定代表人；（2）董事、监事、高级管理人员；（3）实际控制人、受益所有人、持股5%以上股权的股东；（4）内部控制机制与管理制度、业务制度；（5）证券评级机构及其人员因执业行为涉嫌违法违规被立案调查，或者被司法机关侦查，以及因执业行为受到刑事处罚、行政处罚、监督管理措施、自律管理措施和纪律处分；（6）证券评级机构及其人员因执业行为与委托方、投资者发生民事纠纷，进行诉讼或仲裁；（7）设立或撤销分支机构；（8）不再从事证券评级业务；（9）中国证监会规定的其他重大事项。