2020年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理第三章 股本融资5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、首次公开发行股票发行公告应披露的内容不包括（）。Ⅰ.承销机构Ⅱ.发行人律师及审计机构Ⅲ.认购股数的规定Ⅳ.发行方式Ⅴ.发行价格【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、V

E.Ⅱ、Ⅴ

正确答案:B

答案解析:选项B符合题意：发行公告是承销商对公众投资人作出的事实通知，其主要内容如下：（1）提示；（2）发行额度、面值与价格；（Ⅴ包括）（3）发行方式；（Ⅳ包括）（4）发行对象；（5）发行时间和范围；（6）认购股数的规定；（Ⅲ包括）（7）认购原则；（8）认购程序；（9）承销机构。（Ⅰ包括）

2、A上市公司股东大会就发行证券事项做出决议，必须经出席会议的股东所持表决权的（）通过。【选择题】

A.1/3以上

B.1/2以上

C.2/3以上

D.3/4以上

E.全部

正确答案:C

答案解析:选项C正确：《上市公司证券发行管理办法》第四十四条规定，股东大会就发行证券事项作出决议，必须经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过。向本公司特定的股东及其关联人发行证券的，股东大会就发行方案进行表决时，关联股东应当回避。

3、股票发行采用代销方式，向投资者出售的股票数量未达到拟公开发行股票数量百分之（）的，为发行失败。【选择题】

A.50%

B.60%

C.70%

D.90%

E.95%

正确答案:C

答案解析:选项C正确：根据最新《证券法》（2019年修订）第33条，股票发行采用代销方式，代销期限届满，向投资者出售的股票数量未达到拟公开发行股票数量70%的，为发行失败。发行人应当按照发行价并加算银行同期存款利息返还股票认购人。

4、上市公司非公开发行股票的，发行价格应不低于定价基准日前20个交易日公司股票均价的（）。【选择题】

A.80%

B.70%

C.90%

D.100%

E.60%

正确答案:A

答案解析:选项A正确：《上市公司证券发行管理办法》第三十八条规定，上市公司非公开发行股票，应当符合下列规定： (一)发行价格不低于定价基准日前二十个交易日公司股票均价的百分之八十； (二)本次发行的股份自发行结束之日起，六个月内不得转让；控股股东、实际控制人及其控制的企业认购的股份，十八个 月内不得转让； (三)募集资金使用符合本办法第十条的规定；(四)本次发行将导致上市公司控制权发生变化的，还应当符合中国证监会的其他规定。

5、A上市公司拟10月18日非公开发行股票，董事会决议还未确定具体发行对象，在取得中国证监会的核准批文后，保荐人应当在（）向符合条件的特定对象提供认购邀请书。 【选择题】

A.10月15日

B.10月20日

C.10月19日

D.10月17日

E.10月16日

正确答案:D

答案解析:选项D正确：《上市公司非公开发行股票实施细则》第二十二条规定，董事会决议未确定具体发行对象的，在取得中国证监会的核准批文后，由上市公司及保荐人在批文的有效期内选择发行时间；在发行期起始的前1日，保荐人应当向符合条件的特定对象提供认购邀请书。