首先，投资组合的标准差可以通过下面的公式进行计算：

\[ \sigma_{ ext{Portfolio}} = \sqrt{w_A^2 \cdot \sigma_A^2 + w_B^2 \cdot \sigma_B^2 + 2 \cdot w_A \cdot w_B \cdot ho_{AB} \cdot \sigma_A \cdot \sigma_B} \]

其中：
- \( \sigma_{ ext{Portfolio}} \) 是投资组合的标准差。
- \( w_A \) 和 \( w_B \) 是证券A和B的权重，假设总资金分配在两种证券之间，则 \( w_A + w_B = 1 \)。
- \( \sigma_A \) 和 \( \sigma_B \) 是证券A和B的标准差。
- \( ho_{AB} \) 是证券A和B的相关系数。

为了简化计算，我们通常假设投资组合是等权重的，即 \( w_A = w_B = 0.5 \)。因此，我们可以代入您提供的数字进行计算：

- 证券A的预期报酬率 \( = 14\% \)。
- 证券B的预期报酬率 \( = 18\% \)。
- 证券A的标准差 \( \sigma_A = 0.1 \)。
- 证券B的标准差 \( \sigma_B = 0.2 \)。
- 证券A和B的相关系数 \( ho_{AB} = 0.6 \)。

代入等权重的情况，计算如下：

\[ \sigma_{ ext{Portfolio}} = \sqrt{0.5^2 \cdot (0.1)^2 + 0.5^2 \cdot (0.2)^2 + 2 \cdot 0.5 \cdot 0.5 \cdot 0.6 \cdot 0.1 \cdot 0.2} \]

\[ \sigma_{ ext{Portfolio}} = \sqrt{0.0025 + 0.005 + 0.006} \]

\[ \sigma_{ ext{Portfolio}} = \sqrt{0.0135} \]

\[ \sigma_{ ext{Portfolio}} \approx 0.1163 \]

所以，在等权重的情况下，AB两种证券构成的投资组合的标准差大约为11.63%。

请注意，实际情况中可能会根据投资者的风险偏好调整权重，这将影响最终的投资组合标准差。上述计算假设投资者对两种证券一视同仁，即分配相等的投资比例。

希望这个回答能帮助到您，如果还有其他问题，请随时提问。我会耐心为您解答。