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什么叫做资产风险的衡量?
资产的风险是资产收益率的不确定性,其大小可用资产收益率的离散程度来衡量。离散程度是指资产收益率的各种可能结果与预期收益率的偏差。一般来说,离散程度越大,风险越大;离散程度越小,风险越小。
衡量风险的指标主要有收益率的方差、标准差和标准离差率等。
1、概率分布
随机事件:某一事件在相同的条件下可能发生也可能不发生,通常用X表示随机事件,Xi表示随机事件的第i种结果。
概率:用百分数或小数表示,来表示随机事件发生可能性大小的数值,通常用Pi表示。
2、期望值
期望值是一个概率分布中的所有可能结果,以各自相应的概率为权数计算的加权平均值。用符号E ̅表示。
式中,Xi表示第i种情况可能出现的结果,Pi表示第i种情况可能出现的概率。
【提示】期望值不能用来衡量风险。
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2020-06-08
2020-05-30
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