2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、下列交易或事项中，可能会引起资本公积变动的有（）。【多选题】

A.与发行权益性证券直接相关的手续费、佣金

B.可转债转换成普通股

C.股份支付行权

D.自用房地产转为公允价值核算的投资性房地产，转换时公允价值大于账面价值

正确答案:A、B、C

答案解析:非投资性房地产转为公允价值模式计量的投资性房地产，公允价值大于账面价值的差额计入其他综合收益。

2、关于询价增发操作流程，假设T日为增发发行日、原股东配售缴款日，下列说法错误的是（）。【选择题】

A.T-5日，《招股意向书》、《网下发行公告》、《网上路演公告》（如有）见报并见于证券交易所网站

B.T-3日，网下累计投标询价暨申购，网下申购定金缴款

C.T+1日，刊登《网下累计投标询价结果公告》和《网上发行公告》

D.T+4日，网上申购资金解冻，网下申购资金验资，股票复牌

正确答案:C

答案解析:C项，T-1，刊登《网下累计投标询价结果公告》和《网上发行公告》。

3、某地板企业为增值税一般纳税人，2022年5月销售自产地板两批：第一批800箱取得不含税收入160万元，第二批500箱取得不含税收入113万元；另将同型号地板200箱赠送福利院，300箱发给职工作为福利。实木地板消费税税率为5%。该企业当月应缴纳的消费税为（）。【单选题】

A.16.8万元

B.18.9万元

C.18.98万元

D.19.3万元

正确答案:B

答案解析:纳税人自产自用的应税消费品，除用于连续生产应税消费品外，凡用于其他方面的，于移送使用时纳税，按照纳税人生产的同类消费品的销售价格计算纳税。同类消费品的销售价格是指纳税人当月销售的同类消费品的销售价格，如果当月同类消费品各期销售价格高低不同，应按销售数量加权平均计算。题中，将实木地板赠送给福利院、发放职工作福利，都属于将应税消费品用于其他方面。则该企业当月应纳消费税=[ (160+113) /(800+500) x (200+ 300) + 160+ 113]x5%= 18.9 (万元)。

4、个人申请保荐代表人资格应当具备的条件有（）。Ⅰ.未负有数额较大到期未清偿的债务   Ⅱ.诚实守信，品行良好，无不良诚信记录   Ⅲ.具备3年以上保荐相关业务经历  Ⅳ.最近1年未受到中国证监会的行政处罚   Ⅴ.参加中国证监会认可的保荐代表人胜任能力考试【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:Ⅳ项应为最近3年未受到中国证监会的行政处罚；Ⅴ项应为参加中国证监会认可的保荐代表人胜任能力考试且成绩合格有效。

5、ABC公司发行可转换公司债券，规定持有人在转换日以1份可转换公司债券换取10股。若ABC公司股票的基准价格是35元，可转换公司债券的市场价值是40.5元，则该可转换公司债券的转换升水是（）元。【单选题】

A.6.2

B.8.2

C.5.5

D.10

正确答案:C

答案解析:选项C正确：该可转换公司债券转换升水=可转换公司债券的市场价格-可转换公司债券的转换价值=40.5-35=5.5（元）。

6、发行人应披露董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简要情况，主要包括（）等。  Ⅰ.性别 Ⅱ.现任职务 Ⅲ.主要业务简历 Ⅳ.曾经担任的重要职务 Ⅴ.健康状况【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:A

答案解析:根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第1号一一招股说明书》(2006年修订） 第五十七条，发行人应披露董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简要情况，主要包括： ①姓名、国籍及境外居留权；②性别；③年龄；④学历；⑤职称；⑥主要业务简历；⑦曾担任的重要职务及任期；⑧现任职务及任期。 对核心技术人员还应披露其主要成果及获得的奖项。对于董事、监事， 应披露其提名人，并披露上述人员的简要情况。

7、某企业经营杠杆系数为2，财务杠杆系数为3，则下列说法正确的有（）。【多选题】

A.如果销售量增加10%，息税前利润将增加30%

B.如果息税前利润增加20%，每股收益将增加40%

C.如果销售量增加10%，每股收益将增加60%

D.如果销售量增加10%，息税前利润将增加20%

正确答案:C、D

答案解析:A项，根据经营杠杆系数公式可知，如果销售量增加10%，息税前利润将增加20%；B项，根据财务杠杆系数公式可知，如果息税前利润增加20%，每股收益将增加60%。

8、下列事项中，有助于提高企业短期偿债能力的是（）。【单选题】

A.利用短期借款增加对流动资产的投资

B.为扩大营业面积，与租赁公司签订一项新的长期房屋租赁合同

C.补充长期资本，使长期资本的增加量超过长期资产的增加量

D.提高流动负债中的无息负债比率

正确答案:C

答案解析:选项C正确：选项A会使流动负债、流动资产同时增加，营运资本不变；选项B会使企业实际的偿债能力降低；选项DE不会提高短期偿债能力；只有选项C，可以使营运资本增加，因而会提高短期偿债能力。

9、外国投资者并购境内企业的情形包括（）。【多选题】

A.外国投资者购买境内非外商投资企业的股权，使该境内企业变更设立为外商投资企业

B.外国投资者购买境内外商投资企业中方股东的股权

C.外国投资者设立外商投资企业，并通过该外商投资企业协议购买境内企业资产并且运营该资产

D.外国投资者直接购买境内企业资产，并以该资产投资设立外商投资企业运营该资产

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项ABCD正确：外国投资者并购境内企业，是指下列情形：（1）外国投资者购买境内非外商投资企业的股权或认购境内非外商投资企业增资，使该境内企业变更设立为外商投资企业；（A项正确）（2）外国投资者购买境内外商投资企业中方股东的股权，或认购境内外商投资企业增资；（B项正确）（3）外国投资者设立外商投资企业，并通过该外商投资企业协议购买境内企业资产并且运营该资产，或通过该外商投资企业购买境内企业股权；（C项正确）（4）外国投资者直接购买境内企业资产，并以该资产投资设立外商投资企业运营该资产。（D项正确）

10、根据《上海证券交易所科创板股票发行与承销实施办法》和《上海证券交易所科创板股票发行与承销业务指引》，下列关于首次公开发行采用超额配售选择权的说法，正确的有（）。【多选题】

A.采用超额配售选择权发行股票数量不得超过首次公开发行股票数量的10%

B.主承销商有权使用超额配售股票募集的资金，从二级市场以不高于发行价的价格买入发行人股票

C.超额配售选择权行使期限为发行人股票上市之日起30个自然日内

D.发行人因使用超额配售选择权的募集资金=平均价格x (超额配售选择权累计行使数 量-主承销商从二级市场买入发行人股票的数量）-因行使超额配售选择权而发行新股的承销费用

正确答案:B、C

答案解析:A项错误，采用超额配售选择权发行股票数量不得超过首次公开发行股票数量的15%。 D项错误，发行人因行使超额配售选择权的募集资 金=发行价x (超额配售选择权累计行使数量-主承销商从二级市场买入发行人股票的数量）-因行使超额配售选择权而发行新股的承销费用。