2022年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、下列有关市场预期理论的说法，不正确的是（      ）。 【选择题】

A.市场预期理论又称无偏预期理论，利率期限结果完全取决于对未来利率的市场预期

B.预期未来利率上升，利率期限结构呈下降趋势，预期未来利率下降，利率期限结构会呈上升趋势

C.在市场预期理论中，某一时点的各种期限债券的即期利率不同，特定时期，市场上预计所有债券都取得相同的收益率，不管其期限的长短

D.长期债券是短期债券的理想替代物，长、短期债券取得相同的收益率，市场是均衡的

正确答案:B

答案解析:市场预期理论又称无偏预期理论，它认为利率期限结构完全取决于对未来即期利率的市场预期。如果预期未来即期利率上升，则利率期限结构呈上升趋势，反之呈下降趋势，利率期限结构与债券期限长短没有关系。

2、根据（）可以将存货的减值准备由单项认定变更为按类别计提。【选择题】

A.重要性原则 

B.可靠性原则

C.可理解性原则

D.实质重于形式原则

正确答案:A

答案解析:重要性原则要求企业提供的会计信息应当完整反映与企业财务状况、经营成果和现金流量有关的所有重要交易和事项，对于数量繁多、单价较低的存货，可以按照存货类别计提存货跌价准备，这体现了重要性原则。

3、(        ）主要被用来判断证券是否被市场错误定价。【选择题】

A.单因素模型

B.多因素模型

C.CAPM模型

D.APT模型

正确答案:C

答案解析:在资产估值方面，资本资产定价模型（CAPM）主要被用来判断证券是否被市场错误定价，用公式表示为：

4、提交中国证监会的法律意见书应由（ ）名以上具有执行证券期货相关业务资格的经办律师和其所在律师事务所的负责人签名。【选择题】

A.2

B.3

C.4

D.5

正确答案:A

答案解析:《律师事务所从事证券法律业务管理办法》第二十四条规定，律师从事本办法第六条规定的证券法律业务，其所出具的法律意见应当由2名执业律师和所在律师事务所负责人签名，加盖该律师事务所印章，并签署日期。

5、关于资产可收回金额的计量，下列说法中正确的有（）。Ⅰ.可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定Ⅱ.资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值，只要有一项超过了资产的账面价值，就表明资产没有发生减值，不需再估计另一项金额Ⅲ.资产的公允价值减去处置费用后的净额如果无法可靠估计的，应当以该资产预计未来现金流量的现值作为其可收回金额Ⅳ.没有确凿证据或者理由表明，资产预计未来现金流量现值显著高于其公允价值减去处置费用后的净额的，可以将资产的公允价值减去处置费用后的净额视为资产的可收回金额【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:选项D正确：公允价值减去处置费用后净额与预计未来现金流量现值孰高；（选项Ⅰ正确）估计资产的可收回金额，通常需要同时估计该资产的公允价值减去处置费用后的净额和资产预计未来现金流量的现值。但是，在下列情况下，可以有例外或者作特殊考虑：（1）资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值，只要有一项超过了资产的账面价值，就表明资产没有发生减值，不需再估计另一项金额；（选项Ⅱ正确）（2）没有确凿证据或者理由表明，资产预计未来现金流量现值显著高于其公允价值减去处置费用后的净额的，可以将资产的公允价值减去处置费用后的净额视为资产的可收回金额；（选项Ⅳ正确）（3）资产的公允价值减去处置费用后的净额如果无法可靠估计的，应当以该资产预计未来现金流量的现值作为其可收回金额。（选项Ⅲ正确）

6、按照《公司法》的规定，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的（）【选择题】

A.20%

B.25%

C.30%

D.50%

E.15%

正确答案:B

答案解析:按照《公司法》的规定，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的25%

7、交易商协会不接受短期融资券发行注册的，企业可于（ ）个月后重新提交注册文件。 【选择题】

A.1

B.3

C.6

D.10

正确答案:C

答案解析:企业如分期发行短期融资券，后续发行应提前2个工作日向交易商协会备案。企业在注册有效期内需更换主承销商或变更注册金额的，应重新注册。交易商协会不接受注册的，企业可于6个月后重新提交注册文件。

8、证券自律组织包括（      ）。 Ⅰ.证券交易所 Ⅱ.全国中小企业股份转让系统 Ⅲ.中国证券业协会 Ⅳ.中国证监会认定的其他自律组织【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:《公司债券发行与交易管理办法》第七十一条规定，本办法所称证券自律组织包括证券交易所、全国中小企业股份转让系统、中国证券业协会以及中国证监会认定的其他自律组织。

9、下列关于上市公司配股的说法正确的是（）。【选择题】

A.因认购不积极，承销商将认购期限延迟（超过3个月）

B.控股股东认购其他股东放弃认购的股份

C.控股股东承诺认购1200万股，但实际认购少于1000万股

D.由发行人与保荐机构协商确定发行价格

E.控股股东不履行认配股份的承诺，配股成功

正确答案:D

答案解析:选项D正确：承销期最长不超过90天；（选项A错误）控股股东不得认购其他股东放弃认购的部分；（选项B错误）配股失败的两种情形：（1）控股股东不履行认配股份的承诺；（选项E错误）（2）代销期限届满，原股东认购股票的数量未达到拟配售数量70%的。（选项C错误）配股的价格在《上市公司证券发行管理办法》中没有明确的规定，实务中一般为募集说明书公告日的60%左右，所以配股的价格为股东大会决定。

10、发行人在持续督导期间出现下列（)情形之一的，中国证监会可根据情节轻重，自确认之日起3个月到12个月内不受理相关保荐代表人具体负责的推荐。I.证券上市当年累计50%以上募集资金的用途与承诺不符 II.公开发行证券并在主板上市当年营业利润比上年下滑30%以上 III.实际盈利低于盈利预测达50%以上 IV.关联交易有失公允或者程序违规，涉及金额较大 V.违规为他人提供担保，涉及金额较大【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.II、III、IV

C.I、IV、V

D.II、III、IV、V

正确答案:C

答案解析:II项应为，公开发行证券并在主板上市当年营业利润比上年下滑50%以上；III项应为，实际盈利低于盈利预测达20%以上。