2020年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理第三章 股本融资5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、股票发行审核以（）为中心。【选择题】

A.发行

B.审核

C.信息披露

D.纠正

正确答案:C

答案解析:股票发行审核以信息披露为中心

2、发行人应在招股说明书中披露对外担保的有关情况，主要包括（）等。 Ⅰ.被担保人的名称、注册资本、实收资本、住所、生产经营情况、与发行人有无关联关系 Ⅱ.最近1年及1期的总资产、净资产和净利润 Ⅲ.担保方式和范围、期间 Ⅳ.担保履行情况 Ⅴ.担保合同条款【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第1号一一招股说明书》（2006年修订）第一百一十七条，发行人应披露对外担保的有关情况，除Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ四项外，还包括：①主债务的种类、金额和履行债务的期限；②解决争议的方法；③其他对担保人有重大影响的条款。发行人不存在对外担保的，应予说明。

3、上市公司非公开发行股票时，下列可以作为发行对象的是（ ）。Ⅰ.前10名股东中的自然人 Ⅱ.信托公司（以信托资产认购） Ⅲ.证券投资基金 Ⅳ.QFII【组合型选择题】

A.Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:根据《上市公司证券发行管理办法》第三十七条，非公开发行股票的特定对象应当符合下列规定：①特定对象符合股东大会决议规定的条件；② 发行对象不超过10名。发行对象为境外战略投资者的，应当经国务院相关部门事先批准。《上市公司非公开发行股票实施细则》第八条规定，所称“发行对象不超过10名”，是指认购并获得本次非公开发行股票的法人、自然人或者其他合法投资组织不超过10名。证券投资基金管理公司以其管理的2只以上基金认购的，视为一个发行对象。信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购。即II项应为，信托公司（以自有资金认购）。

4、下列人员应在证券发行保荐书上签字的有（）。I.保荐机构法定代表人II.保荐机构保荐业务负责人III.保荐机构内核负责人IV.负责该项目的保荐代表人V.参与该项目的项目协办人【组合型选择题】

A.I、II、III、IV

B.I、II、IV、V

C.II、III、IV、V

D.I、II、III、IV、V

正确答案:D

答案解析:参见《保荐办法》第五十条规定。1.保荐机构法定代表人2.保荐机构保荐业务负责人3.保荐机构内核负责人4.负责该项目的保荐代表人5.参与该项目的项目协办人

5、某上市公司通过非公开的方式发行股票，则其董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析部分，应当根据情况说明（）。 Ⅰ.本次股票发行相关的风险说明 Ⅱ.本次股票发行后，公司财务状况、盈利能力及现金流量的变动情况 Ⅲ.公司与控股股东及其关联人之间的业务关系、管理关系、关联交易及同业竞争等变化情况 Ⅳ.本次股票发行后，公司业务及资产是否存在整合计划，公司章程等是否进行调整 Ⅴ.本次股票发行后，公司预计股东结构、高管人员结构、业务结构的变动情况【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:B

答案解析:《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第25号一一上市公司非公开发行股票预案和发行情况报告书》第十七条规定，上市公司非公开发行股票的，董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析部分，应当根据情况说明的内容除Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ五项外，还包括：①本次发行完成后，上市公司是否存在资金、资产被控股股东及其关联人占用的情形，或上市公司为控股股东及其关联人提供担保的情形，②上市公司负债结构是否合理， 是否存在通过本次发行大量增加负债（包括或有负债）的情况，是否存在负债比例过低、财务成本不合理的情况。