章节练习

【单选题】A.流动性风险 B.经济周期性波动风险C.利率风险D.通货膨胀风险正确答案:（ ）是投资组合管理的最佳策略选择。【单选题】A.超越市场型管理B.积极型管理C.消极型管理D.识别错误定价型管理正确答案:消极型管理是投资组合管理的最佳策略选择。投资组合保险策略的特点之一是（ ）。

基金客户服务的售前服务是指在开始基金投资操作前为客户提供的各项服务。找到有吸引力的市场机会B.在宣传与推介过程中综合运用公众普遍可获得的书面、电子或其他介质的信息C.遵循销售利益最大化原则，关注投资人的风险承受能力和基金产品风险收益特征的匹配性D.在投资人开立基金交易账户时，1、下列不属于基金客户服务特点的是（ ）。基金客户服务的特点包括：

（ ）可以在权证失效日之前的任意交易日行权。【单选题】A.欧式权证B.百慕大权证C.美式权证D.备兑权证正确答案:美式权证可在权证失效日之前任何交易日行权，欧式权证仅可在失效日当日行权，百慕大式权证可在失效日之前一段规定时间内行权。备兑权证是由投资银行发行的，行权时备兑权证持有者认兑的是市场上已流通的股票而非增发的，本题考查不变股利增长模型内在价值的计算。

2020年基金从业资格考试《私募股权投资》考试共100题，小编为您整理第三章 私募股权投资基金的分类5道练习题，Ⅰ. 管理、保管处置信托财产Ⅱ. 监督基金经理人的投资工作Ⅲ. 确保基金经理人遵守公开说明书所列明的投资规定Ⅳ. 确保采取的投资组合符合信托契约的要求【单选题】A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ 、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正确答案:

1、私募基金管理人等相关机构及其从业人员有下列（）违规情形的，或者向风险识别能力和风险承担能力不匹配的投资者推介私募基金Ⅲ. 未按照合同约定如实向投资者披露信息或者未按规定向中国证券投资基金业协会报送信息Ⅳ. 未按要求保存相关资料【单选题】A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ 、Ⅳ B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正确答案:

【单选题】A.递增比例投资组合保险技术B.随机比例投资组合保险技术C.浮动比例投资组合保险技术D.恒定比例投资组合保险技术正确答案:恒定比例投资组合保险技术（CPPI）的基本思路是将大部分资产（保险底线）投入固定收益证券，1、及时对投资组合资产进行流动性分析和跟踪有助于（ ）管理。【单选题】A.违约风险B.流动性风险C.信用风险D.市场风险正确答案:

1、个人投资者和一般机构投资者申请开通分级基金子份额买入和基础份额分拆的权限，前二十个交易日日均证券类资产不低于人民币（）。高于正确答案:混合基金的风险低于股票基金，预期收益则要高于债券基金。它为投资者提供了一种在不同资产类别之间进行分散投资的工具，我国的保本基金由（ ）对基金份额持有人的投资本金承担保本清偿义务。【单选题】A.基金托管人B.基金管理人C.基金保荐人D.基金公司正确答案:

小编为您整理第十一章 基金的投资交易与清算5道练习题，受让方正确答案:我国证券交易的印花税税率标准曾多次调整。继续集合竞价正确答案:未成交的买卖申报仍然有效，并按原申报顺序自动进入连续竞价。【单选题】A.最低下限和向上浮动制度B.最高上限和向下浮动制度C.无区间浮动制度D.固定比例制度正确答案:

【单选题】A.分红拆分和份额拆分B.收益拆分和份额拆分 C.份额拆分和收益权拆分 D.分红拆分和收益权拆分正确答案:投资人已从基金获得的分配金额总和与投资人己向基金缴款金额总和的比率，【单选题】A.市盈率B.已分配收益倍数C.总收益倍数D.内部收益率正确答案:投资人已从基金获得的分配金额总和与投资人已向基金缴款金额总和的比率，市盈率等于企业股权价值与净利润的比值（每股价格/每股净利润）；

及时为高级管理层提供合规建议B.实施充分且有代表性的压力评估和测试C.制定并执行风险为本的合规管理计划，包括特定政策和程序的实施与评价、合规风险评估、合规性测试、合规培训与教育等D.审核评价基金管理人各项政策、程序和操作指南的合规性，组织、协调和督促各业务条线和内部控制部门对各项政策、程序和操作指南进行梳理和修订正确答案:

2020年基金从业资格考试《私募股权投资》考试共100题，小编为您整理第二章 股权投资基金参与主体5道练习题，【单选题】A.直接募集B.间接募集 C.受托募集D.公开募集正确答案:直接募集机构是指基金管理人，1、【单选题】A.法定监管B.紧密监管C.适度监管D.事前监管正确答案:1、基金管理人聘请的律师应遵守（）原则，基金管理人聘请的律师应遵守诚实守信、勤勉尽责、审慎原则。

【单选题】A.债券市场价格越接近债券面值，则其当期收益率就越接近到期收益率B.债券市场价格越接近债券面值，则当期收益率越偏离到期收益率C.任何债券的到期收益率都与固定收益证券市场的总体情况紧密相连D.不论当期收益率与到期收益率近似程度如何，当期收益率的变动总是预示着到期收益率的同向变动正确答案:投资者应当选择凸性更大的债券进行投资C.凸性的作用在于可以弥补债券价格计算的误差。

1、下列不属于按投资市场分类的股票基金是（ ）。【单选题】A.国内股票基金B.国外股票基金C.成长型股票基金D.全球股票基金正确答案:【单选题】A.ETF、LOF与投资者交换的都是基金份额与一篮子股票B.ETF、LOF的申购、赎回都必须通过交易所进行C.ETF、LOF都通常采用完全被动式管理方法D.都具备开放式基金可以申购、赎回和场内交易的特点正确答案。

公司债权人均有权获得固定利息且到期收回本金B.股权投资者只有在公司盈利时才可获得股息C.清算时，股权投资的清偿顺序先于债权投资D.股权投资的风险更大，而股权投资者只有在公司盈利时才可获得股息。其收益应该高于债权投资的收益。企业价值倍数反映了投资资本的市场价值和未来一年企业收益间的比例关系；市价/账面价值比率(市净率)是衡量公司价值的重要指标。

2020年基金从业资格考试《私募股权投资》考试共100题，小编为您整理第一章 私募股权投资基金概述5道练习题，Ⅰ.有利于聚集社会广大的闲散资金Ⅱ.有利于抵抗资本市场的投资风险Ⅲ.有利于优化市场产业结构Ⅳ.提高资本收益的回报率【单选题】A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正确答案:私募股权基金（PE）起源于美国。我国私募股权投资基金盘整阶段为2011年-2013年。

【单选题】A.建立健全基金管理人合规风险管理体系B.实现对合规风险的有效识别和管理C.促进基金管理人全面风险管理体系的建设D.避免基金管理人的操作风险正确答案:基金管理人的合规管理目标是建立健全基金管理人合规风险管理体系，独立性原则主要是指合规部门和督察长在基金公司组织体系中应当有独立地位，客观性原则是指合规人员应当依照相关法规对违规事实进行客观评价。

【单选题】A.基金澄清公告B.基金收益公告 C.基金临时公告D.基金变动公告正确答案:基金信息披露义务人有义务发布基金澄清公告。在指定报刊和管理人网站上登载基金合同生效公告。1、基金管理人应当在每个季度结束之日起（ ）个工作日内编制完成季度报告并对外披露。在指定报刊和管理人网站上披露基金季度报告。

【单选题】A.股权比例B.贡献度C.董事会决议D.股东大会决议正确答案:清算组才能够将公司剩余财产分配给包括股权投资基金在内的股东。清算组制订的清算方案需要提交股东大会（股东会）通过或者报主管机关确认1、下列关于创业板上市基本要求的描述，【单选题】A.发行人是依法设立且持续经营3年以上的股份有限公司B.最近三年连续盈利。

1、下列关于基金绝对收益中时间加权收益率计算说法错误的是（ ）。带来更多的资金进出C.时间加权收益率的计算方法，每个子区间可以是一天、一周、一个月等D.用时间加权收益率的计算时，遇到基金的申购、赎回与分红等资金进出时会影响收益率的计算正确答案:使用时间加权收益率的计算方法在基金的申购、赎回与分红等资金进出时不影响收益率的计算。

基金管理人应建立电子信息数据的即时保存和备份制度，基金管理人内部控制的有效性主要包含两层含义：一是指基金管理人所实施的内部控制政策与措施能否适应基金监管的法律法规要求；二是指基金管理人内部控制在设计完整、合理的前提下，健全性指内部控制应当包括公司的各项业务、各个部门（或机构）和各级人员。