2024年证券投资顾问考试《证券投资顾问业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理第五章 风险管理5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、下列关于资产负债期限结构说法错误的是（）。【单选题】

A."借短贷长"是最常见的资产负债的期限错配情况

B.金融机构必须随时准备应付现金巨额需求，特别是在每周的最后几天、每月的最初几日、每年的节假日

C.金融机构对利率变化的敏感程度直接影响这资产负债期限结构

D.金融机构在正常范围内的“借短贷长"的资产负债特点所引起的持有期缺口，是一种不可控性的流动性风险

正确答案:D

答案解析:选项D说法错误：通常认为商业银行正常范围内的“借短贷长”的资产负债结构特点所引致的持有期缺口，是一种正常的、可控性强的流动性风险。

2、关于情景分析说法正确的是（）。Ⅰ.情景分析是一种多因素分析方法Ⅱ.情景分析中的情景包括基准情景Ⅲ.情景分析中的情景包括最好的情景Ⅳ.情景分析中的情景包括一般的情景Ⅴ.情景分析中的情景包括最坏的情景【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：情景分析是一种多因素分析方法（Ⅰ项正确），情景分析中的情景包括基准情景（Ⅱ项正确）、最好的情景（Ⅲ项正确）和最坏的情景（Ⅴ项正确）。

3、在风险价值计量中包含的基本因素有（）。Ⅰ.未来一定时期 Ⅱ.给定的置信度Ⅲ. 风险权重 Ⅳ.资产负债差额【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ

正确答案:D

答案解析:选项D正确：风险价值描述了在某一特定的时期内，在给定的置信度下，某一金融资产或其组合可能遭受的最大潜在损失值。风险价值计量中包含两个基本因素，即未来一定时期和给定的置信度（Ⅰ项和Ⅱ项正确）。

4、下列关于久期分析，说法正确的有（）。【多选题】

A.久期分析也称为持续期分析或期限弹性分析

B.对各时段的缺口赋予相应的敏感性权重，得到加权缺口，然后对所有时段的加权缺口进行汇总，以此估算某一给定的小幅（通常小于0.1%）利率变动可能会对整体经济价值产生的影响

C.若采用标准久期分析法，久期分析只能反映重新定价风险，不能反映基准风险及因利率和支付时间的不同而导致的头寸的实际利率敏感性差异，也不能很好地反映期权性风险

D.对于利率的大幅变动（大于1%），久期分析的结果不再准确，需进行更复杂的技术调整

正确答案:A、C、D

答案解析:选项ACD正确：B项，对各时段的缺口赋予相应的敏感性权重，得到加权缺口，然后对所有时段的加权缺口进行汇总，以此估算某一给定的小幅（通常小于1%）利率变动可能会对整体经济价值产生的影响。

5、下列属于风险管理策略的有（）。【多选题】

A.风险消除

B.风险规避

C.风险转移

D.风险对冲

正确答案:B、C、D

答案解析:选项BCD正确：风险管理策略主要有风险分散、风险对冲（D项正确）、风险转移（C项正确）、风险规避（B项正确）和风险补偿等。