2022年期货从业资格考试《期货市场基础知识》考试共140题，分为单选题和多选题和判断题和客观案例题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、关于持仓限额及大户报告制度的描述，正确的是（）。【多选题】

A.超过报告标准的客户须直接向交易所报告

B.交易所可根据市场风险状况，调整改变持仓报告水平

C.大户报告制度要求当其会员持仓达到交易所报告界限的，会员和客户应主动于下一交易日开市前向交易所报告

D.大户报告制度与持仓限额制度相关

正确答案:B、D

答案解析:持仓限额制度，是指交易所规定会员或客户可以持有的某合约投机头寸的最大数额。大户报告制度，是指当交易所会员或客户某品种某合约持仓达到交易所规定的持仓报告标准时，会员或客户应向交易所报告。大户报告制度与持仓限额制度相关。选项D正确；交易所可以根据市场风险状况调整持仓限额和持仓报告标准。选项B正确。选项A不正确，客户须通过经纪会员报告；选项C不正确，会员和客户的持仓达到交易所报告界限的，会员和客户应主动于下一交易日15:00时前向交易所报告。

2、9月2日，国内某证券投资基金收益率已达到26%，鉴于后市不太明朗，下跌的可能性很大，为了防止股市出现快速下跌而来不及卖出股票，决定利用沪深300指数期货实行保值。假定其股票组合的现值为2.24亿元，并且其股票组合与沪深300指数的β系数为0.9。9月2日股指盘中的现货指数为3400点，而12月到期的期货合约为3650点。若12月2日，现货指数跌到2200点，跌幅为35.29%，而期货指数跌到2290点，此时将全部期货合约进行平仓，则该基金的损益情况为（）。【客观案例题】

A.净盈利393.2万元

B.净亏损393.2万元

C.净盈利282万元

D.净亏损282万元

正确答案:A

答案解析:现货市场：股票组合市值缩水35.29%×0.9=31.76%，2.24亿×31.76%=0.7114亿元，市值减少0.7114亿元；期货市场：担心市场价格下跌，进行卖出套期保值，卖出合约数=β×现货总价值/（期货指数点×每点乘数）=0.9×2.24亿/（3650×300）=184张。期货市场上盈利为，(3650-2290)×300×184=0.75072(亿元)。两个市场最终盈利为：0.75072-0.7114=393.2万元。

3、6月10日市场利率8%，某公司将于9月10日收到1千万欧元，遂以92.30价格购入10张9月份到期的3个月欧元美元期货合约，每张合约为100万欧元。到了9月10日，市场利率下跌至6.85%（其后保持不变），公司以93.35的价格对冲购买的期货，并将收到的1千万欧元投资于3个月的定期存款，到12月10日收回本利和。其期间收益为（）。【客观案例题】

A.145000

B.153875

C.173875

D.197500

正确答案:D

答案解析:期货市场收益为：（93.35-92.3）×100×25×10=26250美元；（3个月欧洲美元期货合约，报价0.01是一个点，一个基点是25美元）。1千万欧元投资于3个月的定期存款，利息收入为：10000000×6.85%×3/12=171250美元；因此总收益为：26 250+171 250=197500美元。

4、4月15日，某机构预计6月10日会有300万元资金到账。该机构看中A、B、C三只股票，当天价格分别为20元、25元、50元，如果当时就有资金，每个股票投入100万元就可以分别买进5万股、4万股和2万股。由于当时股市处于行情看涨期，该机构担心2个月后资金到账时股价已上涨，就买不到这么多数量股票了。于是，该机构打算采取买进中证500股指期货合约的方法套期保值，以锁定购股成本。若6月到期的中证500期指为2500点，每点乘数为200元，三只股票的β系数分别为1.5、1.3和1.1。则应该买进（）手期指合约。【客观案例题】

A.7

B.8

C.9

D.10

正确答案:B

答案解析:机构将收到300万资金，A、B、C三只股票各投资100万，则各股票占比为100/300=1/3，三只股票组合的β系数=1.5×1/3+1.3×1/3+1.1×1/3=1.3；则应买进期货合约数量=1.3×300万/(2500×200)≈8手。

5、（）起源于日本18世纪德川幕府时代的米市交易，用来记录米价每天的涨跌。【单选题】

A.分时图

B.Tick图

C.K线图

D.点数图

正确答案:C

答案解析:K线图起源于日本18世纪德川幕府时代的米市交易，用来记录米价每天的涨跌。

6、某公司在6月20日预计将于9月10日收到2000万美元，该公司打算到时将其投资于3个月期的欧洲美元定期存款。6月20日的存款利率为6%，该公司担心到9月10日时利率会下跌。于是以93.09的价格买进CME的3个月欧洲美元期货合约进行套期保值(CME的3个月期欧洲美元期货合约面值为100万美元)。假设9月10日时存款利率跌到5.15%，该公司以93.68的价格卖出3个月欧洲美元期货合约。则下列说法正确的有（）。【多选题】

A.该公司需要买入10份3个月欧洲美元利率期货合约

B.该公司在期货市场上获利29500美元

C.该公司所得的利息收入为257500美元

D.该公司所得的利息收入为170000美元

正确答案:B、C

答案解析:市场利率与债券价格成反向关系，公司担心利率下跌，则应进行买入套期保值。公司需购买合约数=2000万/100万=20手；期货市场上，公司盈亏为：（93.680-93.090）×100×20手×25美元/点=29500美元；现货市场，该公司获得的利息收入为2000万×5.15%×3/12=257500美元；（CME的3个月欧洲美元期货合约面值为100万美元，1个基点是指数的1%，即0.01，代表的合约价值为1 000 000×0.01%×3/12=25美元）

7、K线图中的每一根K线标志了某一交易时间段中的（）。【多选题】

A.收盘价

B.最低价

C.平均价

D.最高价

正确答案:A、B、D

答案解析:K线图中的每一根K线标志了某一交易时间段中的开盘价（第一笔成交价）、收盘价（最后一笔成交价）、最高价和最低价。

8、套期保值是通过建立（）机制，以规避价格波动风险的一种交易方式。【单选题】

A.期货市场与现货市场之间盈亏冲抵

B.以小博大的杠杆

C.期货市场代替现货市场

D.买空卖空的双向交易

正确答案:A

答案解析:套期保值是通过建立期货市场与现货市场之间盈亏冲抵机制，以规避价格波动风险的一种交易方式。

9、首席风险官发现期货公司有（）等法违规行为或者存在重大风险隐患的，应当立即向公司住所地中国证监会派出机构报告，并向公司董事会和监事会报告。【多选题】

A.股东干预期货公司正常经营

B.涉嫌占用、挪用客户保证金等侵害客户权益

C.期货市场发生非理性价格波动风险

D.期货公司净资本无法持续达到监管标准

正确答案:A、B、D

答案解析:首席风险官发现期货公司有下列违法违规行为或者存在重大风险隐患的，应当立即向公司住所地中国证监会派出机构报告，并向公司董事会和监事会报告：（1）涉嫌占用、挪用客户保证金等侵害客户权益的；（2）期货公司资产被抽逃、占用、挪用、查封、冻结或者用于担保的；（3）期货公司净资本无法持续达到监管标准的；（4）期货公司发生重大诉讼或者仲裁，可能造成重大风险的；（5）股东干预期货公司正常经营的；（6）中国证监会规定的其他情形。

10、中国金融期货交易所上市的期货品种有（）。【多选题】

A.10年期国债期货

B.上证50股指期货

C.中证500股指期货

D.上证50ETF期权

正确答案:A、B、C

答案解析:中国金融期货交易所上市的品种有：沪深300股指期货、上证50股指期货、中证500股指期货、5年期国债期货、10年期国债期货、2年期国债期货。选项D，上证50ETF期权是在上海证券交易所挂牌上市。