2024年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、在保荐人尽职调查过程中，应计算发行人各年度（）等，结合市场发展、行业竞争状况、发行人生产模式及物流管理、销售模式及赊销政策等情况，分析发行人各年度营运能力及其变动情况，从此以来判断发行人的经营风险和持续经营能力。Ⅰ.资产负债率Ⅱ.资产周转率Ⅲ.存货周转率Ⅳ.应收账款周转率Ⅴ.流动比率【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正确答案:B

答案解析:根据《保荐人尽职调查工作准则》第四十五条第三款规定，在保荐人尽职调查过程中，应计算发行人各年度资产周转率、存货周转率、应收账款周转率等，结合市场发展、行业竞争状况、发行人生产模式及物流管理、销售模式及赊销政策等情况，分析发行人各年度营运能力及其变动情况，从此以来判断发行人的经营风险和持续经营能力。

2、下列说法中正确的有（）。【多选题】

A.影响杠杆贡献率的因素是净经营资产净利率、税后利息率和净财务杠杆

B.经营差异率是衡量借款是否合理的重要依据之一

C.提高经营差异率的根本途径是提高净经营资产净利率

D.提高杠杆贡献率的根本途径是提高净财务杠杆

正确答案:A、B、C

答案解析:选项ABC正确：杠杆贡献率＝（净经营资产净利率－税后利息率）×净财务杠杆，所以，选项A的表述正确。经营差异率是衡量借款是否合理的重要依据之一，如果经营差异率为正，借款可以增加股东报酬，如果为负，借款会减少股东报酬，所以，选项B的表述正确。税后利息率的高低由资本市场决定，提高经营差异率的根本途径是提高净经营资产净利率，所以，选项C的表述正确。依靠提高净财务杠杆来增加杠杆贡献率是有限度的，所以选项D的表述不正确。

3、保荐机构推荐发行人发行证券，应当向中国证监会提交（）。【多选题】

A.发行保荐书

B.上市保荐书

C.保荐代表人专项授权书

D.证券发行募集文件

正确答案:A、C

答案解析:选项AC正确：《证券发行上市保荐业务管理办法》（2020）第24条规定， 保荐机构推荐发行人发行证券，应当向中国证监会提交发行保荐书（A正确）、保荐代表人专项授权书（C正确）以及中国证监会要求的其他与保荐业务有关的文件。

4、根据《证券公司保荐业务规则》，下列关于保荐机构持续督导的说法，正确的是（）。【单选题】

A.持续督导工作开始前，保荐机构应当明确参与持续督导工作的人员，相关人员应当至少包括1名保荐代表人

B.保荐机构就持续督导工作出具的专业意见，应当履行完整的内部控制程序，并作为形成相关工作底稿的基础

C.上市公司及相关信息披露义务人存在尚未完结的督导事项的，保荐机构应当就相关事项继续履行督导义务，直至相关事项全部完成

D.保荐机构应当出席股东大会

正确答案:C

答案解析:A项，《证券公司保荐业务规则》第27条第1款规定，持续督导工作开始前，保荐机构应明确参与持续督导工作的人员，相关人员应至少包括2名保荐代表人。B项，第27条第2款规定，保荐机构应建立健全针对持续督导工作的内部控制体系。保荐机构就持续督导工作出具的专业意见，应当履行完整的内部控制程序。第29条规定，保荐机构应当就持续督导工作形成相关工作底稿，工作底稿应当真实、准确、完整地反映保荐机构、保荐代表人履行持续督导职责所开展的主要工作，并作为出具相关意见或者报告的基础。据此，业务规则并未要求保荐机构就持续督导工作出具的专业意见需作为形成相关工作底稿的基础。C项，第30条规定，上市公司及相关信息披露义务人存在尚末完结的督导事项的，保荐机构应当就相关事项继续履行督导义务，直至相关事项全部完成。D项，第28条规定，保荐机构应当通过日常沟通、定期回访、调阅资料、列席股东大会等方式，持续关注并充分了解上市公司的经营运作等情况。

5、非上市公众公司的收购，以下哪些属于信息披露义务人（）。【多选题】

A.被收购公司董事会

B.拟竞价收购3%的收购人

C.拟出让5%的股东

D.拟协议收购25%的收购人

正确答案:A、D

答案解析:选项AD符合题意：《非上市公众公司收购管理办法》第20条第2款规定，被收购公司控股股东、实际控制人及其关联方未清偿其对公司的负债，未解除公司为其负债提供的担保，或者存在损害公司利益的其他情形的，被收购公司董事会应当对前述情形及时披露，并采取有效措施维护公司利益；（A项属于） 第13条第1款规定，有下列情形之一的，投资者及其一致行动人应当在该事实发生之日起2日内编制并披露权益变动报告书，报送全国股份转让系统，同时通知该公众公司；自该事实发生之日起至披露后2日内，不得再行买卖该公众公司的股票：（1）通过全国股份转让系统的做市方式、竞价方式进行证券转让，投资者及其一致行动人拥有权益的股份达到公众公司已发行股份的10%；（2）通过协议方式，投资者及其一致行动人在公众公司中拥有权益的股份拟达到或者超过公众公司已发行股份的10%。（B、C错误，D属于）

6、上交所某上市公司年度财务会计报告被会计师事务所出具非标准无保留审计意见，下列关于该上市公司年度报告相关事项的说法中，正确的有（）。【多选题】

A.公司董事会针对该审计意见涉及事项做出专项说明

B.公司独立董事应针对审计意见涉及事项发表意见

C.公司监事会应针对该审计意见涉及事项做出专项说明

D.负责审计的会计事务所和会计师应出具专项说明

正确答案:A、B、D

答案解析:上市公司财务会计报告被会计师事务所出具非标准无保留审计意见的，公司在报送定期报告的同时，应当向上交所提交下列文件：（1）董事会针对该审计意见涉及事项所做的专项说明，审议此专项说明的董事会决议以及决议所依据的材料。（2）独立董事对审计意见涉及事项所发表的意见。（3）监事会对董事会专项说明的意见和相关决议。（4）负责审计的会计师事务所和注册会计师出具的专项说明。（5）中国证监会和上交所要求的其他文件。

7、上市公司的下列人员中，应当出席股东大会的是（）。【多选题】

A.董事

B.监事

C.经理

D.董事会秘书

正确答案:A、B、D

答案解析:选项ABD正确：股东大会应有会议记录，由董事会秘书负责。召集人应当保证会议记录内容真实、准确和完整。出席会议的董事（A正确）、监事（B正确）、董事会秘书（D正确）、召集人或其代表、会议主持人应当在会议记录上签名（不包括高管、股东、计票人、监票人）。会议记录应当与现场出席股东的签名册及代理出席的委托书、网络及其他方式表决情况的有效资料一并保存，保存期限不少于10年。

8、对看涨期权而言，若市场价格高于协定价格，期权的买方执行期权将有利可图，此时为(        )。【选择题】

A.实值期权

B.虚值期权

C.溢价期权

D.平价期权

正确答案:A

答案解析:根据协定价格与标的物市场价格的关系，可将期权分为实值期权、虚值期权和平价期权三种类型。对看涨期权而言，若市场价格高于协定价格，期权的买方执行期权将有利可图，此时为实值期权，市场价格低于协定价格，期权的买方将放弃执行期权，为虚值期权；对看跌期权而言，市场价格低于协定价格为实值期权；市场价格高于协定价格为虚值期权。若市场价格等于协定价格，则看涨期权和看跌期权均为平价期权。

9、下列不能同时引起资产和负债发生变化的有（）。【多选题】

A.接受捐赠

B.支付现金股利

C.收回应收账款

D.支付股票股利

正确答案:A、C、D

答案解析:A项会引起资产和所有者权益同时发生变化。B项，借记“应付股利”，贷记“银行存 款”，同时引起资产和负债发生变化。C项不会影响资产总额的变化，只会影响资产内部项目之间发生变化。D项不会影响所有者权益总额发生变化，只会引起所有者权益内部项目之间发生变化。

10、关于非上市公众公司收购过渡期，下列说法正确的是（ ）。 I.在过渡期内，被收购公司除继续从事正常的经营活动或者执行股东大会已经作出的决议外，被收购公司董事会提出拟处置公司资产、调整公司主要业 务、担保、贷款等议案，可能对公司的资产、负债、权益或者经营成果造成重大影响的，应当提交股东大会审议通过II.以协议方式进行公众公司收购的，自签订收购协议起至相关股份完成过户的期间为公众公司收购过渡期III.在过渡期内，收购人在任何清况下不得通过控股股东提议改选公众公司董事会IV.在过渡期内，被收购公司可以发行股份募集资金V.在过渡期内，被收购公司不得为收购人及其关联方提供担保【组合型选择题】

A.I、IV、V

B.I、II、V

C.III、IV、V

D.I、II、III

正确答案:B

答案解析:根据《非上市公众公司收购管理办法》第十七条，以协议方式进行公众公司收购的，自签订收购协议起至相关股份完成过户的期间为公众公司收购过渡期（以下简称过渡期）。在过渡期内，收购人不得通过控股股东提议改选公众公司董事会，确有充分理由改选董事会的，来自收购人的董事不得超过董事会成员总数的1/3，被收购公司不得为收购人及其关联方提供担保，被收购公司不得发行股份募集资金。 在过渡期内，被收购公司除继续从事正常的经营活动或者执行股东大会已经作出的决议外，被收购公司董事会提出拟处置公司资产、调整公司主要业务、担保、贷款等议案，可能对公司的资产、负债、权益或者经营成果造成重大影响的，应当提交股东大会审议通过。