2021年基金从业资格考试《基金基础知识》考试共100题，分为单选题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、基金管理人常用（ ）进行风险对冲。【单选题】

A.单一对冲工具

B.一篮子对冲工具

C.定制的对冲工具

D.以上均不正确

正确答案:B

答案解析:基金管理人可以使用远期、期货、互换等衍生工具在转持过程中进行风险对冲。市场交易活跃，成本低廉的单一对冲工具往往不能满足需要，而定制的对冲工具成本昂贵，且引入了对手方风险，常用方式是使用一篮子对冲工具对风险进行拟合。

2、预期损失是（）损失分布的期望。【单选题】

A.信用风险

B.操作风险

C.经营风险

D.财务风险

正确答案:A

答案解析:选项A正确：预期损失是信用风险损失分布的期望。

3、假设某基金第一年的收益率为4%，第二年的收益率是7%，其年几何平均收益率（ ）。【单选题】

A.5.39%

B.5.50%

C.5.49%

D.无法计算

正确答案:C

答案解析:根据计算公式，可知几何平均收益率为表示i期收益率；n表示期数。所以=。

4、如果期货交易保证金为合约金额的（ ），则可以控制20倍于所投资金额的合约资产。【单选题】

A.5%

B.10%

C.15%

D.20%

正确答案:A

答案解析:答案是A选项，衍生工具只要支付少量保证金或权利金就可以买入。例如，如果期货交易保证金为合约金额的5%，则可以控制20倍于所投资金额的合约资产，实现小资金撬动大资金。

5、基金卖出股票时按照（ ）的税率征收证券交易印花税，而对买入交易不再征收印花税。【单选题】

A.1‰

B.3‰

C.5‰

D.1.5‰

正确答案:A

答案解析:根据财政部、国家税务总局的规定，从2008年9月19日起，基金卖出股票时按照1‰的税率征收证券（股票）交易印花税，而对买入交易不再征收印花税。

6、对于基金交易费，以下说法错误的是( 　)。【单选题】

A.基金交易费是指基金在进行证券买卖交易时所发生的相关交易费用

B.我国证券投资基金的交易费主要包括印花税、交易佣金、过户费、经手费、证管费

C.交易佣金由证券公司按成交金额的一定比例向基金收取

D.印花税、过户费、经手费、证管费等由托管人按有关规定收取

正确答案:D

答案解析: 基金交易费指基金进行证券买卖交易时所发生的相关交易费用（选项A正确）。目前，我国证券投资基金的交易费用主要包括印花税、交易佣金、过户费、经手费、证管费（选项B正确）。交易佣金由证券公司按成交金额的一定比例向基金收取（选项C正确），印花税、过户费、经手费、证管费等则由登记公司或交易所按有关规定收取（选项D错误）。

7、下列关于AIFMD指令中注册监管的说法，不正确的是（ ）。【单选题】

A.引入了“欧盟护照”的概念

B.只要在一个欧盟成员国的监管机构进行注册，就可获得在全欧盟运营的权利

C.资产管理规模未达到5亿欧元的私募股权投资基金管理人可以豁免注册

D.总部设在欧盟以外的私募股权投资基金，必须向欧洲证券和市场管理局提出申请以取得运营护照

正确答案:C

答案解析:C项，资产管理规模未达到1亿欧元或资产管理规模达到5亿欧元但不使用财务杠杆且投资5年内无赎回权的私募股权投资基金管理人可以豁免注册。这部分豁免的私募股权投资基金管理人虽然不需要“欧盟护照”，但也需要在其母国注册，并提供所管理的私募基金的投资策略、主要的风险敞口及风险集中度等信息。

8、今年年初，分析师预测某公司今后2年内（含今年）股利年增长率为6%，之后，股利年增长率将下降到3%，并将保持下去。已知该公司上一年末支付的股利为每股4元，市场上同等风险水平的股票的预期必要收益率为5%。如果股利免征所得税，那么今年年初该公司股票的内在价值最接近（ ）元。【单选题】

A.212.17

B.216.17

C.218.06

D.220.17

正确答案:C

答案解析:本题考查可变增长股利贴现模型内在价值的计算，计算公式为：其中：D0表示股利；g1表示第一阶段股利增长率；k表示预期收益率；n表示第一阶段时间；g2表示第二阶段股利增长率，则：

9、下列关于私募股权投资的说法中，错误的是（ ）。【单选题】

A.买壳上市或借壳上市是资本运作的一种方式，属于间接上市方法

B.信托制是指私募股权投资基金以股份公司或有限责任公司形式设立

C.私募股权投资基金通常分为有限合伙制、公司制和信托制三种组织结构

D.杠杆收购是指筹资过程当中所包含的债权融资比例较高的收购形式

正确答案:B

答案解析:信托制是指由基金管理机构与信托公司合作设立，通过发起设立信托收益份额募集资金，进行投资运作的集合投资基金；公司制是指私募股权投资基金以股份公司或有限责任公司形式设立，所以Ｂ项说法错误。买壳上市或借壳上市是资本运作的一种方式，属于间接上市方法，为不能直接进行IPO的私募股权投资项目提供退出途径；私募股权投资基金通常分为有限合伙制、公司制和信托制三种组织结构；杠杆收购，是指筹资过程当中所包含的债权融资比例较高的收购形式，是应用最广泛的形式。

10、金融期货中率先出现的是（ ）。【单选题】

A.股票指数期货

B.利率期货

C.外汇期货

D.股票期货

正确答案:C

答案解析:答案是C选项，金融期货主要包括货币期货、利率期货、股票指数期货和股票期货四种。率先出现的是外汇期货，故应选择C选项，利率期货和股票指数期货也紧接着产生。20世纪90年代之后在欧洲和亚洲地区，金融期货交易已经占据了市场的大部分份额。