2024年期货从业资格考试《期货投资分析》考试共100题，分为单选题和多选题和判断题和客观案例题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、用来描述模型运行可能出现最糟糕的情况的一个重要风险指标是（）。【单选题】

A.年化收益率

B.最大资产回撤

C.夏普比率

D.总交易次数

正确答案:B

答案解析:最大资产回撤用来描述模型运行可能出现最糟糕的情况，它是衡量量化交易模型性能的一个重要风险指标。

2、RJ/CRB指数不仅能较好的反映生产者物价指数（PPI）和消费者物价指数（CPI），而且其作用更加超前和敏感，被看作（）的提示器。【单选题】

A.通货膨胀

B.财政赤字

C.通货紧缩

D.市场萎缩

正确答案:A

答案解析:RJ/CRB指数不仅能较好的反映生产者物价指数（PPI）和消费者物价指数（CPI），甚至比PPI和CPI的提示作用更加超前和敏感，它可以被看作通货膨胀的提示器。选项A正确。

3、油厂在进行豆粕销售时，所采取的（）销售模式属于基差定价模型。【单选题】

A.期货价格+升贴水

B.远期定价

C.一口价

D.封顶促销

正确答案:A

答案解析:采用“期货价格+升贴水”的基差定价方式是国际大宗商品定价的主流模式。国际豆类等谷物贸易都往往通过“期货价格+升贴水”的交易模式进行操作。目前，国内饲料行业和有色行业经常运用该模式定价。选项A正确。

4、阿尔法策略的实现原理包括（）。【多选题】

A.寻找一个具有高额、稳定积极收益的投资组合

B.寻找一个具有低风险的投资组合

C.通过卖出相对应的股指期货合约对冲该投资组合的市场风险系统性风险

D.通过买入相对应的股指期货合约对冲该投资组合的市场风险系统性风险

正确答案:A、C

答案解析:阿尔法策略的实现原理为：（1）寻找一个具有高额、稳定积极收益的投资组合；（2）通过卖出相对应的股指期货合约对冲该投资组合的市场风险（系统性风险），使组合的β值在投资过程中一直保持为零，从而获得与市场相关性较低的积极风险收益阿尔法。选项AC正确。

5、经检验后，若多元回归模型中的一个解释变量是另一个解释变量的0.95倍，则该模型中存在（）。【单选题】

A.多重共线性

B.异方差

C.自相关

D.非正态性

正确答案:A

答案解析:如果解释变量之间存在严格或者近似的线性关系，就产生了多重共线性问题，本质为解释变量之间高度相关。可以通过简单相关系数检猃法对多重共线性进行检验，即通过求出解释变量之间的简单相关系数r来作出判断，通常情况下，∣r∣越接近1，则可以认为多重共线性的程度越高。选项A正确。

6、GDP=∑各产业部门的总产出-∑各产业部门的中间损耗，这是采取（）对国内生产总值进行核算。【单选题】

A.生产法

B.收入法

C.利润法

D.支出法

正确答案:A

答案解析:生产法是从国民经济各部门在核算期内生产的总产品价值中，扣除生产过程中投入的中间产品价值，得到增加价值的方法。核算公式为：总产出-中间投入=增加值。选项A正确。

7、国内生产总值的变化与商品价格的变化方向相同，经济走势从（）对大宗商品价格产生影响。【单选题】

A.供给端

B.需求端

C.外汇端

D.利率端

正确答案:B

答案解析:从中长期看，GDP指标与大宗商品价格呈较明显的正相关关系，经济走势从需求端等方面对大宗商品价格产生影响。选项B正确。

8、假设对于某回归方程，计算机输出的部分结果如下表所示：根据上表，下列说法错误的是（）。【客观案例题】

A.对应的t统计量为14.12166

B.

C.

D.接受原假设

正确答案:D

答案解析:由上表可以看出，β1的标准误差为0.066877，对应的t统计量为14.12166。系数P值=0.0000，非常小，在这种情况下，当原假设为真时，所得到的样本观察结果或更极端结果出现的概率很小，所以拒绝原假设。（选项D说法错误）

9、一元线性回归分析的预测包括（）。【多选题】

A.点预测

B.线预测

C.面预测

D.区间预测

正确答案:A、D

答案解析:一元线性回归分析的预测包括点预测和区间预测。选项AD正确。

10、若远期价格为（）元，则可以通过“卖空股票，同时以无风险利率借出资金，并持有远期合约多头”的策略来套利。【客观案例题】

A.20.5

B.21.5

C.22.5

D.23.5

正确答案:A、B

答案解析:不支付收益的投资性资产的远期合约的理论价格为：，当远期价格小于21.6元时，套利者可通过卖空资产同时买入资产的远期合约策略来套利，选项AB正确。