2022年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理第四章 债务融资5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、根据《企业债券管理条例》，企业发行企业债券必须符合的条件有（）。Ⅰ.具有偿债能力Ⅱ.企业财务会计制度符合国家规定Ⅲ.企业经济效益良好，发行企业债券前连续5年盈利Ⅳ.所筹集的资金用途符合国家产业政策Ⅴ.企业规模达到国家规定的要求【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅴ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

正确答案:C

答案解析:选项C正确：根据《企业债券管理条例》第十二条和第十六条，企业发行企业债券必须符合下列条件：（1）企业规模达到国家规定的要求；（Ⅴ正确）（2）企业财务会计制度符合国家规定；（Ⅱ正确）（3）具有偿债能力；（Ⅰ正确）（4）企业经济效益良好，发行企业债券前连续3年盈利；（Ⅲ错误）（5）企业发行企业债券的总面额不得大于该企业的自有资产净值；（6）所筹资金用途符合国家产业政策。（Ⅳ正确）

2、下列关于发行公司债券的说法中，正确的有（）。Ⅰ.期限1年以上Ⅱ.可以公开发行，也可以定向发行Ⅲ.必须由证券公司担任主承销商Ⅳ.可以按面值发行，也可采取其他方式【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:Ⅲ项，发行公司债券应当由具有证券承销业务资格的证券公司承销。取得证券承销业务资格的证券公司、中国证券金融股份有限公司非公开发行公司债券可以自行销售。

3、根据《地方政府专项偾券发行管理暂行办法》《地方政府一般债券发行管理暂行办法》，下列关于地方政府侦券的说法，正确的是（）。【选择题】

A.地方政府专项债券期限为1年、3年、5年、7年和10年，由各地综合考虑项目建设、运营、 回收周期和债券市场状况等合理确定，但7年和10年期债券的合计发行规模不得超过 债券全年发行规模的30%

B.单只地方政府专项债券应当以单项政府性基金或专项收入为偿债来源，单只地方政府专 项债券只能对应单一项目发行，不可以对应多个项目集合发行

C.地方政府专项债券期限为1年、3年、5年、7年和丨0年，由各地根据资金需求和债券市场状况 守因素合理确，但单一期限债券的发行规模不得超过一般债券当年发行规模的50%

D.地方政府专项债券可以用公益项目奸应的政府性基金或专项收入作为还未付息的来源

正确答案:D

答案解析:一般债券和专项债券间最大的区别在 于其所对应的公益性项目是否可产生收益。对应 没有收益的项目，偿债来源是一般公共预界收入， 为一般债券，对应冇一定收益的项目，偿债来源是 政府性基金或专项收入，为专项债券。

4、关于公开发行证券募集资金的适用说法正确的有（）。Ⅰ.公开发行公司债券筹集的资金，不得用于弥补亏损和非生产性支出Ⅱ.公司对公开发行股票所募集资金，必须按照招股说明书或者其他公开发行募集文件所列资金用途使用Ⅲ.擅自改变用募集资金途而未作纠正的，或者未经股东大会认可的，不得公开发行新股Ⅳ.改变招股说明书所列资金用途，必须经股东大会作出决议【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

正确答案:D

答案解析:选项D正确：根据最新《证券法》（2020年3月1日施行）第十四条，公司对公开发行股票所募集资金，必须按照招股说明书或者其他公开发行募集文件所列资金用途使用；改变资金用途，必须经股东大会作出决议。擅自改变用途，未作纠正的，或者未经股东大会认可的，不得公开发行新股。 同上第十五条，公开发行公司债券筹集的资金，必须按照公司债券募集办法所列资金用途使用；改变资金用途，必须经债券持有人会议作出决议。公开发行公司债券筹集的资金，不得用于弥补亏损和非生产性支出。 

5、以下非公开发行公司债券的主体，可以自行销售的有（）。Ⅰ.取得证券承销业务资格的证券公司Ⅱ.中国证券金融股份有限公司Ⅲ.仅有证券经纪业务资格的证券公司Ⅳ.证券投资咨询公司【组合型选择题】

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅳ

E.Ⅱ、Ⅳ

正确答案:A

答案解析:选项A正确：《公司债券发行与交易管理办法》第三十三条  “发行公司债券应当由具有证券承销业务资格的证券公司承销。取得证券承销业务资格的证券公司（Ⅰ正确）、中国证券金融股份有限公司（Ⅱ正确）及中国证监会认可的其他机构非公开发行公司债券可以自行销售。”