2024年证券投资分析考试《发布证券研究报告业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、证券分析师应当保持独立性，不因所在公司内部其他部门、证券发行人、上市公司、基金管理公司、资产管理公司等利益相关者的不当要求而放弃自己的独立立场。【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:A

答案解析:证券分析师应当保持独立性，不因所在公司内部其他部门、证券发行人、上市公司、基金管理公司、资产管理公司等利益相关者的不当要求而放弃自己的独立立场。

2、某投资者2020年初以95元的价格买入一张面值为100元，4年后到期的附息债券，如果息票利率为8%，每年末付息，则该项投资的到期收益率为（）。【单选题】

A.8.5%

B.7%

C.8.3%

D.9.58%

正确答案:D

答案解析:选项D正确：到期收益率公式为：息票利息Ct=100*8%=8设到期收益率为y则：由此解得y=9.58%到期收益率就是让未来现金流的现值等于今天债券的价格。

3、下列关于市场均衡理论的说法中，正确的有（）。【多选题】

A.供求相等的点为均衡点

B.与均衡点相对应的价格水平为均衡价格

C.与均衡点相对应的产量为均衡产量

D.需求和供给相互作用决定均衡价格和均衡数量的过程

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项ABCD符合题意：我们把供求相等的点E定义为均衡点（A项正确），把与E点相对应的价格水平定义为均衡价格（B项正确），即供求平衡时的价格；把与E点相对应的产量定义为均衡产量（C项正确），即供求平衡的产量。需求和供给相互作用决定均衡价格和均衡数量的过程（D项正确）。

4、已获利息倍数是指（）。【单选题】

A.息税前利润和利息费用之间的比率

B.利润总额与利息费用之间的比率

C.净利润与利息费用之间的比率

D.主营业务利润和利息费用之间的比率

正确答案:A

答案解析:选项A正确：已获利息倍数是指公司经营业务收益与利息费用的比率，其计算公式为：已获利息倍数=息税前利润/利息费用。

5、即期利率，2年期利率为2.4%，3年期利率为2.63%，5年期利率为2.73%，计算远期率：第2年到第3年，第3年到第5年分别为（）。【单选题】

A.1.53%，3%

B.2.68%，3.15%

C.3.09%，2.88%

D.2.87%，3%

正确答案:C

答案解析:选项C正确：设2到3年利率为x，则(1+2.4%)^2*(1+x)=(1+2.63%)^3，解得x=3.09%；设三到五年利率为y，则(1+2.63%)^3*(1+y)^2=(1+2.73%)^5，解得y=2.88%。

6、应用市场价值法估计目标公司价格需要注意3个方面的问题，它们包括（）。【多选题】

A.估价结果的合理性 

B.选择正确的估价指标和比率系数 

C.估价要着眼于公司未来的情况而不是历史情况 

D.估价要着眼于公司现在的情况而不是历史情况

正确答案:A、B、C

答案解析:选项ABC符合题意：正确利用市场价值法估计目标公司的价格，需要注意三个方面的问题：（1）估价结果的合理性；（A项正确）（2）选择正确的估价指标和比率系数；（B项正确）（3）估价要着眼于公司未来的情况而不是历史情况。（C项正确）

7、预计某公司今年末每股收益为2元，每股股息支付率为90%，并且该公司以后每年每股股利将以5%的速度增长。如果某投资者希望内部收益率不低于10%，那么，(）。【多选题】

A.他在今年年初购买该公司股票的价格应小于18元

B.他在今年年初购买该公司股票的价格应大于38元

C.他在今年年初购买该公司股票的价格应不超过36元

D.该公司今年年末每股股利为1.8元

正确答案:C、D

答案解析:选项CD符合题意：今年年末的每股股利=2*90%=1. 8（元）；投资者希望内部收益率不低于10%，则其在今年年初购买股票的价格应该不超过：1.8/ (10%-5%) =36（元）。

8、根据CAPM模型，下列说法错误的是（）。【单选题】

A.如果无风险利率降低，单个证券的收益率成正比降低

B.单个证券的期望收益的增加与贝塔成正比

C.当一个证券定价合理时，阿尔法值为零

D.当市场达到均衡时，所有证券都在证券市场线上

正确答案:A

答案解析:选项A符合题意：根据CAPM模型可整理为：如果β >1，Rf的降低Ri反而增加。

9、股票市场上有一支股票的价格是每股30元，已知发行该股票的公司在该年度净利润为1000万元，销售收入总额为10000万元，未分配利润为3000万元，该公司的股本数额为1000万股。该股票的市盈率为（）倍。【单选题】

A.3

B.10

C.15

D.30

正确答案:D

答案解析:选项D正确：依题意，每股收益= 1000÷ 1000 = 1 (元/股），市盈率=30÷1=30(倍）

10、（）的大小决定了国债期货与现券之间的套利机会。【单选题】

A.基差

B.转换因子

C.可交割券价格

D.最便宜可交割券

正确答案:A

答案解析:选项A正确：在国债期货的交割日，国债期货的价格应该等于最便宜可交割券价格除以对应的转换因子，因此，基差的大小决定了国债期货与现券之间的套利机会。