期货交易的基本规则有哪些？

期货交易是以现货交易为基础，以远期合同交易为雏形而发展起来的一种高级的交易方式。它是指为转移市场价格波动风险，而对那些大批量均质商品所采取的，通过经纪人在商品交易所内，以公开竞争的形式进行期货合约的买卖形式。

《条例》第四章规定了期货交易的基本规则。

1. 在期货交易所进行期货交易的主体

在期货交易所进行期货交易的，应当是期货交易所会员。

2. 期货公司接受客户委托交易的要求

期货公司接受客户委托为其进行期货交易，应当事先向客户出示风险说明书，经客户签字确认后，与客户签订书面合同。

3. 不得从事期货交易，且期货公司不得接受其委托为其进行期货交易的单位和个人

（1）国家机关和事业单位；

（2）国务院期货监督管理机构、期货交易所、期货保证金安全存管监控机构和期货业协会的工作人员；

（3）证券、期货市场禁止进入者；

（4）未能提供开户证明材料的单位和个人；

（5）国务院期货监督管理机构规定不得从事期货交易的其他单位和个人。

4. 客户下单的方式

客户可以通过书面、电话、互联网或者国务院期货监督管理机构规定的其他方式，向期货公司下达交易指令。

客户的交易指令应当明确、全面。

5. 期货公司接受客户委托交易过程中的禁止性行为

（1）期货公司未经客户委托或者不按照客户委托内容，擅自进行期货交易。

（2）期货公司向客户作获利保证；在经纪业务中与客户约定分享利益或者共担风险。

（3）期货公司隐瞒重要事项或者使用其他不正当手段诱骗客户发出交易指令。

（4）期货公司未为每一个客户单独开立专门账户、设置交易编码，混码交易。

（5）期货公司经营期货经纪业务又同时经营其他期货业务的，未严格执行业务分离和资金分离制度，混合操作。

（6）期货交易所、期货公司、非期货公司结算会员未按照国务院期货监督管理机构、财政部门的规定提取、管理和使用风险准备金，进行挪用。

6. 保证金制度

期货交易应当严格执行保证金制度。期货交易所向会员、期货公司向客户收取的保证金，不得低于国务院期货监督管理机构、期货交易所规定的标准，并应当与自有资金分开，专户存放。

7. 收费管理

期货交易的收费项目、收费标准和管理办法由国务院有关主管部门统一制定并公布。

8. 结算制度

期货交易的结算，由期货交易所统一组织进行。

期货交易所实行当日无负债结算制度。期货交易所应当在当日及时将结算结果通知会员。

9. 交割制度

期货交易的交割，由期货交易所统一组织进行。

交割仓库由期货交易所指定。期货交易所不得限制实物交割总量，并应当与交割仓库签订协议，明确双方的权利和义务。

10. 期货交易过程中各自承担的违约责任及相应的追偿权

11. 保证资料的完整和安全性

期货交易所、期货公司和非期货公司结算会员应当保证期货交易、结算、交割资料的完整和安全。

12. 禁止操纵期货交易价格

任何单位或者个人不得编造、传播有关期货交易的虚假信息，不得恶意串通、联手买卖或者以其他方式操纵期货交易价格。

13. 禁止信贷、财政资金进行期货交易

下面我们以证券从业资格考试的三道例题为例，给大家说明一下这个知识点在考试中的应用，希望对大家有所帮助。

【例题·单选题】交割仓库不得有下列行为（  ）。

Ⅰ.出具虚假仓单

Ⅱ.违反期货交易所业务规则，限制交割商品的入库、出库

Ⅲ.泄露与期货交易有关的商业秘密

Ⅳ.违反国家有关规定参与期货交易

A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D. Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】A

【解析】选项A正确：交割仓库不得有下列行为：

（1）出具虚假仓单；

（2）违反期货交易所业务规则，限制交割商品的入库、出库；

（3）泄露与期货交易有关的商业秘密；

（4）违反国家有关规定参与期货交易；

（5）国务院期货监督管理机构规定的其他行为。

【例题·单选题】交割仓库由（  ）指定。

A. 期货公司

B. 期货交易所

C. 期货业协会

D. 国务院期货监督管理机构

【答案】B

【解析】选项B正确：交割仓库由期货交易所指定。

【例题·单选题】期货交易所向会员收取的保证金，属于（  ）所有

A. 期货交易所

B. 期货公司

C. 会员

D. 客户

【答案】C

【解析】选项C正确：期货交易所向会员收取的保证金，属于会员所有；期货公司向客户收取的保证金，属于客户所有。