当然，我很高兴能够帮助你理解ACCA考试中的贝塔系数知识点。

贝塔系数（Beta Coefficient）是一个在金融领域中非常重要的概念，它用于衡量个别股票相对于整个市场风险的波动性。以下是关于贝塔系数的详细解释：

1. 定义：贝塔系数衡量的是一只股票相对于市场组合（通常用大盘指数来代表）的波动性。它反映了股票价格变动与市场整体变动之间的关系。

2. 应用：在ACCA考试中，特别是在投资评估和风险管理部分，贝塔系数被广泛使用。它有助于评估个别资产的风险，并用于计算资本资产定价模型（CAPM）中的预期回报。

CAPM公式如下：
Expected Return = Risk-free Rate + Beta * (Market Return - Risk-free Rate)

3. 意义：
- 贝塔系数 > 1：表明股票价格波动大于市场平均水平，风险较高。
- 贝塔系数 = 1：表明股票价格波动与市场平均水平一致。
- 贝塔系数 < 1：表明股票价格波动小于市场平均水平，风险较低。

4. ACCA考试中的重要性：贝塔系数在ACCA的F9（投资评估）和P4（高级财务管理）等课程中占据重要位置。它帮助学生了解资产定价和风险管理的核心概念，是评估投资组合风险和预期收益的关键工具。

希望以上内容能够帮助你完全理解贝塔系数在ACCA考试中的应用。如果你还有其他问题，请随时提问，我会耐心解答。祝你学习顺利！