2022年银行从业资格考试《风险管理（中级）》考试共120题，分为单选题和多选题和判断题。小编为您整理第五章 市场风险管理5道练习题，附答案解析，供您备考练习。

1、市场风险可以分为（ ）。【多选题】

A.利率风险

B.汇率风险

C.股票风险

D.商品风险

E.市场信用风险

正确答案:A、B、C、D

答案解析:选项ABCD正确。市场风险的分类：（1）利率风险（2）汇率风险（3）股票风险（4）商品风险。

2、某银行外汇敞口头寸为：欧元多头90，日元空头40，英镑空头60，瑞士法郎多头40，加拿大元空头20，澳元空头30，美元多头160，分别按累计总敞口头寸法、净总敞口头寸法和短边法三种方法计算的总敞口头寸中，最小的是( )。【单选题】

A.140

B.150

C.120

D.230

正确答案:A

答案解析:已知欧元多头90，日元空头40，英镑空头60，瑞士法郎多头40，加拿大元空头20，澳元空头30，美元多头160，（1）累计总敞口头寸法，总头寸为90+40+60+40+20+30+160=440；（2）净总敞口头寸法：90+40+160-40-60-20-30=140（选项A正确）；（3）短边法：90+40+160=290。

3、下面不属于交易对手信用风险计量的是（）。【单选题】

A.交易对手信用风险的评价

B.交易对手信用风险暴露的计量

C.交易对手违约风险加权资产和信用估值调整风险加权资产的计量

D.对交易对手信用风险的定价

正确答案:A

答案解析:交易对手信用风险的计量主要包括三部分：（1）交易对手信用风险暴露的计量；（2）交易对手违约风险加权资产和信用估值调整风险加权资产的计量；（3）对交易对手信用风险的定价，即信用估值调整。选项A：交易对手信用风险的评价不属于交易对手信用风险计量。

4、下列关于交易对手信用风险的管理措施说法正确的是（）。【多选题】

A.在管理理念上，在加强信用风险组合管理的同时，将交易对手信用风险作为独立的风险类型加以管理

B.在未来管理中，加强对CVA和错向风险的识别和管理

C.在管理制度中，更加重视抵押协议和保证金协议，完善中央交易对手与净额结算制度

D.在管理手段上，改进交易对手信用风险计量水平，开发交易对手信用风险计量系统，提高精细化程度

E.在管理架构上，成立专门的部门负责交易对手信用风险管理，形成风险流程管理

正确答案:A、B、C、D、E

答案解析:交易对手信用风险的管理措施包括：（1）在管理理念上，在加强信用风险组合管理的同时，将交易对手信用风险作为独立的风险类型加以管理。（2）在管理架构上，成立专门的部门负责交易对手信用风险管理，形成风险流程管理。 （3）在管理手段上，改进交易对手信用风险计量水平，开发交易对手信用风险计量系统，提高精细化程度。 （4）在管理制度中，更加重视抵押协议和保证金协议，完善中央交易对手与净额结算制度。 （5）在未来管理中，加强对CVA和错向风险的识别和管理。

5、当商业银行资产负债久期缺口为正时，下列关于市场利率与银行整体价值变化的描述，正确的有（ ）。【多选题】

A.如果市场利率下降，则资产与负债的价值都会增加，且资产价值增加的幅度比负债价值增加的幅度大，银行的市场价值将会增加

B.如果市场利率下降，则资产与负债的价值都会增加，且负债价值增加的幅度比资产价值增加的幅度大，银行的市场价值将会减少

C.如果市场利率上升，则资产与负债的价值都会减少，且资产价值减少的幅度比负债价值减少的幅度大，银行的市场价值将会增加

D.如果市场利率上升，则资产与负债的价值都会减少，且资产价值减少的幅度比负债价值减少的幅度大，银行的市场价值将会减少

E.如果市场利率下降，则资产与负债的价值都会增加，且资产价值增加的幅度比负债价值增加的幅度小，银行的市场价值将会增加

正确答案:A、D

答案解析:在绝大多数情况下，银行的久期缺口都为正值。此时，如果市场利率下降，则资产与负债的价值都会增加，但资产价值增加的幅度比负债价值增加的幅度大，银行的市场价值将增加（选项A正确）；如果市场利率上升，则资产与负债的价值都将减少，但资产价值减少的幅度比负债价值减少的幅度大，银行的市场价值将减少（选项D正确）。