（一）系统性金融风险的定义和特征

系统性金融风险是指由于金融体系的内在相关性，单个金融机 构或一部分金融机构的破产、倒闭或巨额损失，在金融机构和市场之间快速蔓延，导致整个金融系统崩溃的风险以及对实体经济产生严重负面效应的可能性。

特征：

一是复杂性，系统性金融风险初始积累的多样性和不确定性、传染渠道 的多样性和关联性，以及金融体系结构的复杂性，使得系统性金融风险是一种 复杂的风险类型。

二是突发性，系统性金融风险的爆发通常会带来一场剧烈的短期风险，可能引发市场参与者恐慌性反应。

三是交叉传染性快，波及范围广。

四是负外部性强。负的外部性以及对整个实体经济的巨大溢出效应是系统性金融风险的最重要的特征。

（二）系统重要性银行与系统性金融风险防范

国际金融危机后，“大而不能倒”问题的重要性上升，防范系统性金融风险，提高对全球系统重要性银行（G-SIBs）的监管力度在银行界中成为主流声音，各方面希望在相关法规中明确对系统重要性银行的监管要求。

系统重要性银行不仅会对本国金融体系产生影响，而且具有跨境效应,可能对全球金融体系产生潜在威胁。各国政府主要采取两种措施来解决。一是通过增强全球系统重要性银行的持续经营能力和损失系统能力来降低风险；二是通过建立全球系统重要性银行的恢复和处置框架，来减少全球系统重要性银行破产的影响范围和影响程度。