- 单选题由于近期整个股市行情不明朗,股价大起大落,难以判断行情走势,某投机者决定进行双向期权投机。在6月5日,某投资者以5点的权利金(每点250美元)买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看涨期权合约,同时以5点的权利金买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看跌期权合约。当前的现货指数为245点。从6月5日至6月20日期间,股市波动很小,现货指数一直在245点徘徊,6月20日时两种期权的权利金都变为1点,则此时该投机者的平仓盈亏为()。
- A 、盈利2000美元
- B 、盈利2250美元
- C 、亏损2000美元
- D 、亏损2250美元

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【正确答案:C】
投资者买入两份期权合约共支付10点权利金,将两份期权合约同时平仓,可获得权利金2点;则亏损8点,每点250美元,则总亏损为:8×250=2000美元。

- 1 【单选题】由于近期整个股市行情不明朗,股价大起大落,难以判断行情走势,某投机者决定进行双向期权投机。在6月5日,某投资者以5点的权利金(每点250美元)买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看涨期权合约,同时以5点的权利金买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看跌期权合约。当前的现货指数为245点。从6月5日至6月20日期间,股市波动很小,现货指数一直在245点徘徊,6月20日时两种期权的权利金都变为1点,则此时该投机者的平仓盈亏为()。
- A 、盈利2000美元
- B 、盈利2250美元
- C 、亏损2000美元
- D 、亏损2250美元
- 2 【判断题】从股价几何布朗运动的公式看出,股票价格在短时期内的变动来源于两个方面:一是短时间内的预期收益率的变化;二是随机正态波动项。()
- A 、正确
- B 、错误
- 3 【多选题】从股价几何布朗运动中,股票价格在短时期内的变动(即收益)来源于()。
- A 、存在套利机会
- B 、短时间内的预期收益率的变化
- C 、现货价格与期货价格存在价差
- D 、随机正态波动项
- 4 【客观案例题】由于近期整个股市行情不明朗,股价大起大落,难以判断行情走势,某投机者决定进行双向期权投机。在6月5日,某投资者以5点的权利金(每点250美元 )买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看涨期权合约,同时以5点的权利金买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看跌期权合约。当前的现货指数为245点。6月20日,现货指数上涨至285点,看涨期权的权利金价格变化40点,看跌期权的权利金变为1点,该投资者可将两份期权合约同时平仓,则交易结果是( )。
- A 、盈利7250美元
- B 、盈利7750美元
- C 、亏损7250美元
- D 、亏损7750美元
- 5 【客观案例题】由于近期整个股市行情不明朗,股价大起大落,难以判断行情走势,某投机者决定进行双向期权投机。在6月5日,某投资者以5点的权利金(每点250美元 )买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看涨期权合约,同时以5点的权利金买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看跌期权合约。当前的现货指数为245点。6月20日,现货指数上涨至285点,看涨期权的权利金价格变化40点,看跌期权的权利金变为1点,该投资者可将两份期权合约同时平仓,则交易结果是( )。
- A 、盈利7250美元
- B 、盈利7750美元
- C 、亏损7250美元
- D 、亏损7750美元
- 6 【判断题】β系数大于1,说明股票比市场整体波动性高,因而其市场风险高于平均市场风险。()
- A 、正确
- B 、错误
- 7 【判断题】β系数大于1,说明股票比市场整体波动性高,因而其市场风险高于平均市场风险。()
- A 、正确
- B 、错误
- 8 【判断题】β系数大于1,说明股票比市场整体波动性高,因而其市场风险高于平均市场风险。()
- A 、正确
- B 、错误
- 9 【判断题】β系数大于1,说明股票比市场整体波动性高,因而其市场风险高于平均市场风险。()
- A 、正确
- B 、错误
- 10 【判断题】β系数大于1,说明股票比市场整体波动性高,因而其市场风险高于平均市场风险。()
- A 、正确
- B 、错误
热门试题换一换
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